复盘总结

市场：
昨天市场出现连续多日以为的杀跌，但是上午的杀跌力度明显减缓，到中午-收盘 市场全线震荡上行。

PCB： 昨天晚上公布业绩高增，涨价，需求强劲，叠加MATE扩产，采购NV 1.6t,高端GPU,超高阶服务器pcb,hbm,推翻之前产能过剩，市场预期进一步提高。海力士 确认 HBM4产能延续2028.HBM 先进封测 ，算力硬件长期紧缺的逻辑。精细化操作非普涨，往上走套牢盘严重，可以借助震荡做高抛低吸，和建立头寸

生益电子 （国产算力PCB 中游龙头，深度绑定华为沐熙 国产智算PCB 供应商）  AWS财报预期，国产算力+海外两条链条
生益科技 （上游ccl龙头，国内市占第一）
沪电股份 （中游正交背板龙头，海外链 AWS 微软 受益海外扩产）

先进封装：通富微电 （全球封测龙头，TM3预期 叠加CX 战略绑定） 长点科技 华天科技

CPO:新易盛 东山精密

MLCC:风华高科

创新药：对外BD 1100亿美元  155健康规划。导致新药研发 和CXO大张。精细化操作非普涨

这里新药研发弹性更大 CXO 更稳。 迪择医药  科伦药业    康龙化成   凯莱英

综上：目前行家非普涨行情，资金较为谨慎，聚焦高景气也确定性业绩的方向持续。PCB，以及先进封装 和半导体设备 。其次是产业拐点的CXO 和创新药。

市场系统性风险解除，预期资金今天会延续 AI产业链炒作 PCB 大会机器人 TM3 以及先进封测炒作。开盘节点预期在今天早上。  通富微电  长电科技   甬夕电子  以及领先股份

长川科技 ：HBM4核心 游业绩 且是存储扩产和新设备 通过SK海力士 三星。昨天晚上海力士大张，今天有望带动整条储存产业链。持股为主

埃斯顿 ：巧灵手 叠加业绩拐点和机器人7.17大会，预期资金会持续修复。但是产业链大爆发比较困难。不太适合短期

目标个股：震荡调整 回补生益电子仓位。预期早上10点之前   创新药：
埃斯顿 ：可以借助高开 出货，回补半导体设备仓位  如果跌开 就持股不动，等待拉升。预期人工智能大会会普及机器人技术  7-22日  这个位置拉升概率大
海力士扩产，叠加CX扩产。今天半导体设备CX 产业链有望大张。通富微电 长川科技 长电沪电股份 生益电子