泓川证券｜光纤巨头再签亿级大单

今年以来，康宁已先后与Meta、英伟达、亚马逊达成重要长期合作。

康宁与亚马逊签署数十亿美元光纤协议
6月8日，康宁与亚马逊共同宣布，双方已达成一项数十亿美元的多年期协议，将在美国本土采购数据中心所需光纤产品。
根据协议，康宁将向亚马逊供应光纤、线缆及连接解决方案，用于支持亚马逊在美国不断扩张的数据中心基础设施。
在就业层面，该协议将在康宁位于北卡罗来纳州的多个制造设施创造1000个技术型岗位，并额外支撑数百个厂房扩建相关的施工就业岗位。双方还宣布将推出一项新的人才培养计划，与当地社区大学共同培养学生从事光纤制造及相关技术岗位。
康宁董事长兼首席执行官Wendell Weeks表示，此次协议是康宁及美国制造业的重要里程碑，亚马逊的投资将帮助公司扩大产能，并推动建立具有韧性的美国本土制造基础。
值得注意的是，这已是康宁年内与科技巨头签订的第三份大单。
今年1月，Meta宣布将最高投入60亿美元，帮助康宁扩建位于北卡希科里的光纤工厂；5月初，康宁与英伟达达 成合作，计划将其美国本土光连接产品制造能力提升至原来的10倍，并将光纤产能提高逾50%。
随着AI需求爆发，数据中心建设持续拉动行业需求，算力集群从单机算力竞争转向系统级互联，对高带宽、低损耗、低时延光纤光缆需求明显提升，2025年Q3以来，光纤价格持续上涨，中国主要光纤制造商的订单排产已到2027年。
数据显示，A2类预制棒报价由2025年初的22元/等效芯公里至30元/等效芯公里，涨至2026年中的160元/等效芯公里，涨幅近550%。
在机构看来，光纤光缆涨价主要由三大新兴需求主导：首先是AI数据中心大规模建设带来的互联需求；二是地缘 局势引发的光纤无人机等特种应用场景快速放量；此外，海外基建市场持续扩张亦带来可观的出口需求。
泓川证券认为，在全球供应链重构、国家算力互联互通需求以及“东数西算”等国家级战略的深入推进的背景下，光纤光缆已成为决定国家科技竞
争力和数字主权的核心战略资源，是算力时代的“大国重器”。