6.1-6.5每周复盘

明日锚定：
1、科技趋势：连板高标+亨通光电（长飞光纤）、东山精密（中际旭创）、沪电股份、德明利、mlcc风华高科、玻璃基板京东方a
2、情绪题材：大有能源+华电能源、华电辽能，负反馈香江控股

6.4每日思考：
一、指数结构：
4050这个位置已经震荡了4天，成交量也是越来越少，今天总计成交2.75亿。那么持续的缩量震荡，这里要担心下跌中继
二、周期结构：
大科技超跌反弹周期，极小级别上升周期
三、板块资金结构：
机构趋势：
主载体光纤：核心亨通光电，长飞光纤，中军天孚通信，辨识度通鼎互联
高位光通信：核心东山精密，z中军中际旭创、新易盛，辨识度华工、剑桥
低位pcb：核心生益科技，中军胜宏科技，辨识度兴森科技、鼎泰高科
mlcc：核心风华高科，辨识度江海、红星、
半导体芯片：轮动反弹，设备华天、长电，存储德明利、兆易创新
情绪题材：
算电协同：核心豫能控股、华电辽能、华电能源、大唐发电，连板辨识度大有能源
四、总结和明日预期
昨天尾盘是科技主动性走弱，今天本身有延续分歧的预期，但由于昨晚美股的大跌，今天竞价直接分歧低开。随后开盘科技和情绪都有不同程度的进攻，虽然情绪豫能2连板，大有竞价一字加单，香江具有带动性挑战异动，但是科技整体修复力度更大，亨通光电强承接高位震荡，连小弟长飞光纤以及光通信核心东山精密都快速反包新高，而同时刻辽能、能源、大唐都回落0轴下方，直接定调今天的行情为机构轮动强修复，情绪分歧。但是需要思考几点：1、全天缩量3726亿，不知道是否会回落 2、光纤毕竟只是大科技卖盘枯竭超跌反弹后的核心载体，完全要根据承接决定，不要过于格局。随着下午pcb、光纤以及存储的容量上板助攻，确定明天仍然有延续的预期。情绪层面早盘前排冲高，后被机构趋势修复抽血，核心表现在豫能的炸板以及香江控股挑战异动后失败的大幅回落，但是下午电力双华电明显在维护板块热度，同时华电辽能尾盘压住异动
那么明日预期：首先量能可以会继续缩小，预估仍然在2.5-3万亿区间里，大概率剧本，机构趋势延续（但是从东山、亨通的偏离度来看，预期要适当放低，非绝对核心要以利润为主），如果机构趋势延续，那么情绪电力大概率还是局部活跃维持板块热度。2、机构不及预期出现强兑现甚至退潮，那么情绪端今天就容易纠错向上纠偏（华电能源、香江控股）

6.3每日思考：
一、指数结构
指数这里仍然只能看作是超跌反弹，并没有反转的趋势，重点仍然是关注量能，维持在2.5万亿以上，盘面整体呈现轮动
二、周期结构：
光通信退潮周期，超跌反弹环节（经历了震荡退潮+普跌卖盘枯竭），机构趋势为主，情绪为辅
三、板块资金结构：
机构趋势：
光纤：本轮修复的核心载体，核心亨通光电、长飞光纤，中军天孚通信
光通信：核心东山精密，中军易中，辨识度永鼎、华工、
pcb：核心生益、兴森科技，中军胜宏科技
mlcc：核心风华高科，辨识度江海、双星、火炬
半导体：核心长电科技、通富微电、辨识度华天科技
情绪题材：
电力：核心双华电、豫能控股、大唐，辨识度大有、郑州煤电、京能电力
四、总结和明日预期
先给方向定性，超跌反弹还是小周期补涨？从昨天一口气硬科技集体修复高潮来看，属于是震荡退潮后+普跌卖盘枯竭的普反，而光纤是这一轮反弹中弹性最好的（1、小周期连续震荡横盘2个月后突破 2、高低切卡半导体退潮的恐慌节点切换），所以也就不是小周期，而是超跌反弹
那么如何去锚定反弹如何结束，今天最大的反馈就是：1、科技盘中高开高走二次高潮，甚至有点超预期，东山精密都上了2板，长电科技反弹上板 2、二次高潮后迎来了兑现，长飞、长电、永鼎等炸板回落，容量中军全部都是放巨量，除了中际旭创，复联、新易盛天孚全都没有守住分时均线 3、pcb是第一个被科技淘汰的，全天基本都在负反馈
由于今天下午科技的兑现力度较大，并且处于超跌反弹的行情里，明天科技的预期是强分歧，锚定亨通光电连续加速后的承接，但是由于容量和辨识度盘中上板超预期，强分歧之后大概率会迎来一次回流，至于说回流之后是否能够延续就需要另作观察，情绪题材方面，载体仍然是电力，尾盘科技的跳水资金直接进电力避险，尾盘甚至华电辽能涨停了，那就是一致性，但电力到现在为止都只能算做机构趋势主动走弱后的被动选择，而不是主动寻求突破的那一方，并且由于电力的结构过高，炒作时间太长，一致性高，华电辽能空间也特别小，所以如果明天由于科技加大分歧，电力继续加强2次高潮结构，后排大概率都是兑现点
最后如果明天科技直接修复，翘翘板电力就容易回落

6.2每日思考：
一、指数结构：
指数目前仍然在下跌的趋势里面，并且暂时还没有看到反转的迹象，重点仍然是量能，量能维持在2.5万亿以上就会有板块轮动表现
二、周期结构：
光通信震荡退潮，周五经历了集体退潮并且下午卖盘枯竭，今天迎来了普反并且高潮
三、板块资金载体：
机构趋势：
核心光通信：核心东山精密，中军易中天，辨识度华工、光迅、永鼎等
分支光纤：核心亨通光电，长飞光纤，情绪杭电股份
分支pcb：核心生益科技、兴森科技，中军胜宏科技，情绪宝鼎科技
顺周期抱团：核心mlcc风华高科，辨识度红星股份、博杰股份
情绪题材：
电力：核心华电辽能、能源，大唐发电，趋势容量蒙电、国际
ai应用、消费、地产逆周期轮动
四、总结和明日预期
首先要明确一个事，光通信今天集体的高潮是反弹还是反转？
今天总计成交2.8万亿，但是各个核心以及容量中军全部大涨甚至涨停，这个量是不够的。如果是反转，明天各个核心都必须是放量强承接，光纤亨通、长飞，光通信东山，pcb兴森、生益。如果是反弹的话，明天正常就是弱分歧预期，板块内部轮动为主，例如止跌的半导体芯片 ，甚至连续下杀的锂矿、机器人等
情绪题材层面，作为ai硬科技的对抗品种，逆指数载体，今天的承接是超预期的，因为周一电力是被动走强分离，今天有补跌的预期，但是核心双华电的承接都非常超预期，就是尾盘大唐发电出监管预期抢先手太一致，如果续杯利空电力板块。那么主观看反弹，只左侧低吸博弈轮动，高潮次日不追高杂毛，反转了再看也不迟

明日预期：
方案一:指数以及顺周期科技修复，概率50%，主周期仍然还是在科技里面，虽然说半导体退潮了，但节奏大概率还是震荡退（抗分歧走出来的），很难a杀。主要锚点各板块核心+中兴通讯，负反馈锚点：就是今天突发大幅利空的宝鼎科技+风华高科
方案二：指数不及预期破位逆周期避险：1、算电协同，重点关注低位 2、如果算电协同受到利通电子板块反馈太差，考虑看一下消费或者地产，锚点就是利通电子，核心华电能源、香江控股