6月25日复盘

连板高度梯队

 第一梯队：高位趋势（趋势走法，非连板）

| 个股 | 主题 | 高度 | 特征 |
|------|------|------|------|
| **宿迁联盛 ** | 磷化铟 | **16连阳** | 趋势牛 |
| **冰轮环境 ** | 液冷服务器 | **12天6板** | 创历史新高 |
| **京基智农 ** | — | **12天6板** | — |
| **中材科技 ** | PCB | **12天6板** | 今日涨停 |
| **贤丰控股 ** | PCB | **12天6板** | 今日涨停 |
| **艾华集团 ** | 超级电容 | **7天6板** | 今日涨停 |

 第二梯队：有效连板（实际可参与）

| 个股 | 主题 | 连板数 | 今日表现 |
|------|------|--------|----------|
| **兴业科技 ** | — | **5连板** | 一字涨停 |
| **宏柏新材 ** | — | **3连板** | 一字涨停 |
| **长江证券 ** | 券商 | **4天3板** | 今日涨停 |
| **东方锆业 ** | 锆 | 4连板→高位震荡 | 今日未涨停 |
| **长裕集团 ** | 锆 | 4连板→高位震荡 | 今日未涨停 |

**高度判断**：连板高度仅剩**5板**（兴业科技），一字板无法参与；**可参与的连板高度实际仅2板**，连板情绪显著降温。

主线题材

 **第一主线：存储芯片（今日最强爆发！）**
- **涨停**：北京君正 （20%涨停，股价创历史新高）、德明利 涨停（创历史新高）
- **跟涨**：佰维存储 、华新科技涨超10%，江波龙 、香农芯创 、兆易创新 再涨（续创历史新高）
- **催化**： **美光科技财报大超预期**！隔夜美光涨6.82%，A股存储芯片直接跟涨
- **持续性**：强！美光业绩超预期→全球存储芯片景气度提升

####  **第二主线：超级电容/电容器（持续爆发）**
- **涨停**：艾华集团7天6板、黑猫股份 5天4板（5个交易日4次涨停）、江海股份 （涨价函催化）、东方钽业 、风华高科 触及涨停
- **催化**： **江海股份发布涨价函**！调整铝电解电容器、薄膜电容器、超级电容器三大品类价格
- **持续性**：强！涨价函直接利好，明日有望继续

####  **第三主线：PCB/算力硬件（高位稳健）**
- **涨停**：中材科技12天6板、贤丰控股12天6板、超声电子 8天5板、中京电子 涨停
- **CPO概念**：新易盛 大涨创历史新高、华盛昌 涨停
- **持续性**：强！趋势股稳健，连板情绪降温但趋势走法更强

####  **第四主线：先进封装/半导体（持续活跃）**
- **涨停**：长电科技 4天3板（续创历史新高）、太极实业 4天2板、中微半导 涨停
- **催化**：半导体国产替代+AI算力需求爆发
- **持续性**：强！

####  **支线题材**
- **MLCC**：风华高科触及涨停
- **民航**：上涨
- **大金融**：长江证券4天3板反复活跃

明日观察方向

✅ **重点关注**

1. **存储芯片持续性**
   - 北京君正、德明利创历史新高后，明日能否继续？
   - 兆易创新 、新易盛等趋势股能否继续创新高？
   - 美光业绩超预期→全球存储板块景气度提升逻辑能否持续？

2. **超级电容/电容器涨价行情**
   - 江海股份涨价函→明日是否继续扩散？
   - 艾华集团7天6板后，明日能否冲击更高？

3. **连板情绪能否回暖**
   - 今日晋级率仅16.67%→明日是否改善？
   - 兴业科技5连板后，明日是否开板可供参与？
   - 宏柏新材3连板后能否继续？

4. **趋势股与连板股跷跷板**
   - 今日趋势股明显强于连板股
   - 明日风格是否切换回连板？