科创50大涨，云南锗业和有研新材继续走强

一、今日盘面总览

今天指数震荡反弹，上证微涨0.11%，深证涨1.24%，创业板涨1.41%。最亮眼的是科创50 ，涨了3.82%，半导体和科技方向回血明显。两市成交3.2万亿左右，量能还算正常。
板块方面，今天分化挺明显的。半导体封测和存储方向反弹力度最大，长电科技 涨停、兆易创新 大涨。光纤光缆的中天科技 和亨通光电 也走得不错。但券商板块还在休整，长江证券 跌了2个多点，培育钻石方向也在继续回调。
龙哥觉得，昨天大跌之后今天能企稳反弹是好事，但关键是看反弹能不能持续。现在市场还是轮动的节奏，昨天跌得狠的今天涨回来了，但昨天抗跌的今天反而补跌了。这种行情急不得，耐心等方向明朗。

二、个股点评
大族激光002008：
大族激光昨天涨停之后今天继续走强，没有出现那种让人担心的低开低走，而是在高位稳住震荡。这种放量涨停之后能稳住不跌的走法，说明紫金不是一日游，是真的想往上做。从技术上看，昨天那根涨停阳线突破了前期的整理平台，今天能稳住就是对突破有效性的确认。核心逻辑：激光设备龙头，底部放量启动，短线处于反弹加速阶段，但连续上涨后也要注意节奏。

立讯精密002475：今天放量大涨，消费电子 方向终于有回暖迹象了。开盘后一路往上走，走势很漂亮。之前消费电子方向一直偏弱，立讯也趴了很久，今天这根放量阳线算是打破僵局了。现在短中期趋势都开始转强，有接力还是有望继续惯性冲高的。核心逻辑苹果链核心供应商，消费电子需求回暖直接受益，中线有估值修复空间。

京东 方A000725：今天面板方向走的还是比较稳的。京东方A作为面板老大，今天紫金在持续流入，不是小打小闹。面板的逻辑最近越来越清晰了——海外产能退出后国内龙头议价能力提升，部分品类价格开始企稳回升。核心逻辑：面板龙头受益供给格局改善，下方五日线也是有较好的支撑，没有问题的，只要不破有接力加速可期。

云南锗业002428：今天大涨，是持仓里最靓的仔。开盘后一路往上推，盘中最高冲到哪大家也都看到了，走势很强。锗这个方向最近的走势一直很硬朗，连续大涨之后今天还能继续冲，说明紫金做多的意愿很强。小金属涨价的逻辑还在持续发酵，供给端偏紧的格局没有改变。不过连续大涨之后偏离均线比较远，技术上有回踩的需求，这个是正常的。核心逻辑：锗资源龙头，小金属涨价受益，短线处于加速阶段，但大涨之后波动会加大，要有心理准备。

有研新材600206：今天继续走强，靶材加有色双题材弹性就是大。昨天冲高回落后今天没有继续调整，而是直接反包向上，这种走势说明紫金的做多意愿很强，不想给回调上车的机会。从技术上看，股价沿着5日线稳步攀升，均线多头排列，趋势很漂亮。核心逻辑是靶材+有色双题材龙头，受益于半导体材料国产替代，短线趋势向上，中线逻辑也通顺。

新易盛300502：今天横盘稳住，CPO方向有企稳迹象。前几天回调幅度不小，从高位下来跌了一些，但今天没有继续跌，而是在低位震荡企稳。CPO这个方向中长线的逻辑洛飞不怀疑，AI算力对光模块的需求是在切实增长的。今天的企稳算是一个积极信号。中线逻辑未变，短期需等待调整结束。

工业富联601138：今天小幅反弹，但力度不算强。昨天跌了之后今天回了一口血，但涨幅不大，走得比较温和，没有出现那种报复性反弹。这种大盘股的走势往往就是这样，跌的时候慢慢跌，涨的时候也慢慢涨，不会像小盘股那样大起大落。量能不算大，说明大家都在观望。高开高走留意76附近压力，突破则短期企稳。

江波龙301308：今天小幅走高，存储方向有回暖迹象。昨天回调之后今天企稳反弹，虽然涨幅不大，但走势还算健康。存储芯片涨价周期还在路上，AI服务器对高带宽存储的需求在持续放大，这个方向的基本面洛飞还是比较认可的。今天这种缩量企稳的走法，比放量下跌要好得多。

利通电子603629：今天继续走强，算力租赁热度不减。昨天涨了之后今天继续往上冲，盘中一度冲得很高，这种连续走强的走势说明紫金对这个方向的认可度很高，不是一日游的行情。算力租赁受益于AI算力需求爆发，这个逻辑是通顺的。不过连续大涨之后获利盘也在堆积，短期波动可能加大。留意220附近压力，突破则打开新空间。短线处于加速阶段，但高弹性票涨得猛回调也快，心里有个数。