“两项物用”会不会大爆发？

两项物用：PCB药水

高端 PCB 药水（水平沉铜、脉冲电镀、高端显影液）长期由日本安美特、东京应化 TOK、三菱化学、JCU垄断，高端 IC 载板、AI 高速板药水进口依存度超 60%。 

光华科技 天承科技

几十年前，小日子的半导体牛气冲天，一度占据全球70%的高端半导体产品。美国警觉了，先农出来一个法案，小日子的高端半导体需要转到棒子和湾子。

现在，小日子占据半导体设备及材料大约70%的市场，是不是也需要裂解一哈。

村田（Murata）

没有全面停产，高端线主动限产、停海外新单、涨价、压缩配额，中低端消费级正常生产

堺化学（全球 MLCC 钛酸钡粉体龙头）

高端电子级粉体减产 25%-30%，超高纯产线停工，扩产计划全面搁置

三菱材料

计划 7 月底关停：超细晶粒硬质合金棒、半导体晶圆研磨刀具，海外订单全面压缩

富士精工

6 月底超硬钨基刀具、PCB 微钻棒全面停摆，军工精密加工刀具减产 70%

TDK

车规大电流功率电感、高频铁氧体磁芯大幅限产，高端算力电感现货涨幅超 70% 

顺络电子、麦捷科技

信越化学、日立金属

高端含镝 / 铽高温钕铁硼磁体：暂停全球新增订单，9 月后拟永久关停高端产线

两项物用：住友集团

猪油集团停产：高端纳米晶碳化钨棒、法拉第旋光片、磷化铟（InP）单晶衬底、半导体高端钨溅射靶材、新加坡 MMA/PMMA 光学级树脂等

住友集团限产：Low-α 低 α 球形氧化铝（ELA 系列）、高纯氮化铝粉体、氧化铝陶瓷基板等

两项物用：氧化锆、氧化钇、氧化铽等

日本京瓷停产
陶瓷基板：旭光电子、金博股份、国瓷材料、中瓷电子、华瓷股份等

日本东曹停产
氧化锆粉体：长裕集团、国瓷材料、爱迪特、盛和资源、东方锆业、三祥新材、华瓷股份等