突发重大利好！新叙事开始了？学拆解核心......

现在的盘面非常简单，更多是考验人性。

用一句话来说：不在科技里面玩心跳，就在其他里面淋阴雨。

又是科技独占鳌头，二八行情炸裂的一天。

科技加速冲高然后又突然跳水，接着回流，全程惊心动魄，结果一看又新高。

跳水，有本身涨多了因素，也有一些利空发酵。

比如昨天盘后创业板相关的AI科技股就出现了停牌。

注意了，历史上每次停牌都是很明显的降温动作。

降温并不意味着马上熄火，但如果持续亢奋，容易迎来持续降温，回过头去看当年的商业航天、AI应用是不是这样。

其次是小作文发酵，盘中被澄清了，但A股向来是无风不起浪，关键是资金怎么看。



还有就是陆家嘴 论坛，村长点了严查严处借科技之名蹭热点、炒概念甚至操纵市场 内幕交易等违法违规行为。

当下炒作的AI科技有多少不是蹭热点、炒概念？

市场在AI科技分歧之后，午后又猛地拉了回来，主要与科创板消息有关。

科创板第五套标准适用范围将扩大至人工智能大模型行业。

这意味着第五套标准这一原本为未盈利生物医药 企业量身定制的上市通道，在经历“1+6”政策的第一轮扩围之后，正在被J管层面进一步锚定到AI大模型这条赛道上。

这个时间点真的很巧，昨天是东财发布了DS募资情况，今天科创板第五套适用大模型，盘后智谱 IPO状态更新了。



很明显资本给大模型开绿灯了。

而从市场反馈来看，首当其中的不是大模型也不是AI应用，而是国产芯片方向。

逻辑非常简单，要加大建设大模型，就需要买更多的卡，上游先受益，当然当下芯片位置也不算低了，是不是提前走了预期很难说。

在上涨的路上不轻易去猜顶，只有走出集体杀跌大阴线才去思考是不是阶段性顶部。

当然此事是一个比较大的政策性消息。

如果你回头看，A股每一轮大行情的起点，都不是基本面先行，而是政策先行。

2019年科创板开板，半导体走出两年大牛市；

2020年创业板注册制，新能源诞生十倍股；

2023年"中特估"政策，央企改革一波主升浪；

之前创业板第四套标准上市后，创业板指 数新高；

今天，第五套标准扩围AI大模型，那接下来会怎样呢？

从理论上来讲，能参与改革方向的尽量去参与，不能参与的参与其他地位相当的。

什么意思呢？

抓关键词：科创板、大模型。

也就是能参与科创板的就去玩科创板，不能参与科创板的就找科创板未来要上市个股的上下游产业链和影子股，正所谓一人得道，鸡犬升天。

如果有大模型在科创板上市，市场给了高估值，其对应产业链和影子股都会跟随补涨。

现实中大多少情况是产业链和影子股提前炒预期，真等到IPO上市的时候，反而兑现了。

大盘重回4100点上方，但震荡的局面并未改变。

各大指数都在20日均线上方，同时两市量能在3万亿以上，这个一个积极信号。

如果要去定性那叫强势阶段的震荡。

这个阶段的特点在于一些强趋势个股即使分歧了，可能走着走着时不时又新高了。

好了先聊到这，明天见。