2026.4.29

2026/4/29

周期：业绩驱动型结构性趋势行情

节奏：趋势行情强修复，锂电整体配合业绩释放补涨。
情绪端再次落寞，688两将都给出负反馈，水发略好一点，但目前主要矛盾还是趋势。

赚钱效应：1.业绩预增
2.趋势低位轮动补涨（也是业绩推动）

亏钱效应：1.异动票
2.业绩差

总周期核心：光—— 308，东山

周期配角：算力（租赁、液冷）、芯片、航天、pcb、锂电

超预期表现：
1.指数。

分析：目前可观测出，老大光只要没有给出极大的负反馈，趋势行情就不会结束。
会一直进行低位的轮动补涨。目前低位的轮动补涨板块角色有：锂电、芯片。
目前光内细分最强是pcb，轮动最强是锂电。这里的主要矛盾是看光的最后一环表现如何，这决定了下面的各个补涨的地位预期。
若明天分歧后锂电还能接着舞，那就可以高看一眼。

对策：重点锂电的持续性，是否能打破光的束缚，不然永远都是光的小弟之一。