2026年1月复盘记录_刘波儿

刘波儿

26-02-08 15:08

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2026年2月9日：

一、整体盘面观察：

1、指数这边，年前依然还是会维持稳定；上证是用银行、保险来控指数；创业板这边是用易中天在控指数；

现在知道为什么易中天要1月最后一天才出预告了，出来预告以后咔咔一顿砸；硬科技这里如果要想走出去年一样的行情，需要建立新的预期；目前预期比较明牌，且没有超预期的情况；唯一超预期的地方只能是一些细分：

比如：光纤光缆需求爆发、数据中心电源电力、算力供不应求这三个方向；

2、机构这边新的预期点目前看算力是一个比较超预期的点；不管是年前AI应用红包大战，还是各种AI终端的升级，还是国外大龙虾的普及；都凸显了算力紧缺的矛盾；还有CDN的涨价；

所以年前可以布局的方向算力算是一个。

几个辨识度：网宿、优刻得、宏景、数据港、利通；

3、另一个全年有预期的方向就是：消费；

消费从26年开始就一直以支线的方式存在，无论主线是什么，分歧的时候消费都会出来蹦跶；前一波带动的是东百，百大、安记等作为小弟；

这一波目前的辨识度是：茂业和解百；

4、数据中心电源也是目前机构方向比较有预期的地方，CPO风险在于出货量不可控，没预期；而电力电源方向却是有预期且风险较小的方向：

目前辨识度：三变、正泰、顺钠、协鑫；

5、机器人方向，这里很难作为情绪主升行情，因为预期也是比较明牌，且政策面都是老生常谈，每次情绪不好的时候也会出来崩一下，没有主升预期，可做可不做；整体预期没有消费更确定。

节前最后一周预期：

1、情绪面依然是震荡博弈，没有主升；

2、最后一周就是布局年后行情的时候，重点还是关注算力、电源和消费；

刘波儿

26-02-05 22:38

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2026年2月6日：

1、整个市场流动性不行，就没办法发动任何题材效应。现在已经缩到2.5了，再缩下去就基本没了。

2、缩量只能看抱团，既然是抱团，那就没多少可以看。航发周一尝试抱团没成功，周三周四换了平潭抱，基本上都是有辨识度且企稳的票。

3、目前唯一有题材共振的只剩AI了，商航基本上没什么后排跟了，巨力和航发自己玩。且航发预期比巨力更好一点，因为有抱团属性加席位溢价。

4、AI只要有人玩，浙文就不会死。反过来，如果浙文死，那么板块就活不了了。今天竞价遥望和浙文重新上演1.28，且浙文被外资量化接管，基本上很难死。同时后排有辨识度的：横店，网宿，包括天地在线都还在顶。那么最后一周，AI预期还是在。假如明天蓝标，利欧企稳反包，浙文依然会继续走强。

5、现在基于流动性的问题，没有任何一个方向值得加速预期，包括浙文，一旦直接加速，那就可以按了。

6、盘面就看两个方向：AI和抱团。AI确定性最高就是浙文，抱团很难说，航发从那天普反开始又回到商航这条线，而这条线大家更认的是巨力。而这两天抱团又回到平潭。所以航发有一点尴尬，不知道该走哪条路。不过好在不管是商航还是抱团，预期还在，所以明天航发会抢两边的流动性。这样一卡，反而预期差又给到了AI。

所以明天的预期只能竞价的时候动态看，现在是拼后排小弟谁厉害的时候了。

刘波儿

26-02-05 09:23

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老戏码

刘波儿

26-02-05 00:16

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2026年2月5日：

1、巨力一字，后排没跟，明天没预期，发展有抱团预期，就看明天两条主线怎么卡。一起死说不定还会有资金选择抱发展。

2、浙文开盘示弱，重演1.27，但是明天不能像1.28，因为已经明牌两条线。明天必须直接反包，不然两条线都很难。

3、AI和商航属于共生且互卡。浙文和巨力上演独角戏，后排都不玩。板块效应慢慢缩容成抱团效应。最后一起死，节后起新题材。

4、明天浙文分歧预期，巨力继续加速预期。能玩的只有浙文。浙文如果上演1.28，就看发展，发展不行了。那就空仓躺平了。

刘波儿

26-02-03 17:15

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