震荡藏机寻逆势，AI乘势起新程

昨日大盘走出震荡修复行情，早间快速下探至4101点，4100点整数关口稳固支撑，午后冲高至4160点附近后震荡回落，最终收于4139点。开盘半小时曾陷弱势，4700余家个股飘绿、超160只个股跌幅逾5%，但指数随即顽强翻红，多空资金小幅流入有效遏制空方施压，印证市场无持续恐慌，场外资金正静待逢低布局窗口。

板块层面涨少跌多，半导体以69.18亿资金净流入领跑，贵金属、光伏设备等板块同步走强，煤炭、医药商业、能源金属等板块则承压调整。震荡市背景下，逆势抗跌个股更易凸显价值，相较于普涨行情，优质标的筛选效率更高，此时及时调仓换股、聚焦核心主线至关重要，坚守“科技+资源品”双主线是震荡格局下的稳妥策略。

消息面多点开花，AI方向成为核心催化主线。DeepSeek发布开源OCR 2模型，凭借创新架构实现“类人看图”能力，复杂文档处理表现优于传统视觉-语言模型，堪称R2板块预热信号；千问、Kimi同步升级旗舰模型，腾讯（10亿元）与百度 （5亿元）合计豪掷15亿打响AI红包大战，叠加宇树机器人 、豆包AI亮相春晚且百度任首席AI合作伙伴，2月AI应用将进入产业催化密集期，今年春节有望成为史上最“AI”的春节。

除核心主线外，其他潜在机会亦值得关注。英国首相斯塔默开启八年来英首相首次访华，率50余家大企业高管随行，中方拟签署贸易投资合作文件，中英绿色能源、智能制造等合作方向可重点留意；明日上午10点，2026年海南省两会“自贸港建设和经济社会发展”专场发布会将召开，聚焦自贸港高水平开放与封关运作政策，相关标的有望迎来催化。

策略上，建议在严控仓位的基础上，借市场回探契机低吸优质个股，重点紧盯AI应用主线及板块内逆势抗跌标的，精准捕捉震荡市下的结构性机会。