一笙挖股----集金融资产交易所、氢能源、国改、盐改于一身的极品！_一笙长歌

红牛大哥

19-03-19 13:36

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600784 这么小的市值，背靠这么大的平台，不大涨是不可能的。

石榴哥

19-03-18 13:01

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金融牌照➕创投➕盐改➕收购资产➕氢能源，不值一个板吗？鲁银投资

题材知鑫

19-03-17 21:42

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股权交易中心+氢能源，这个不错

一笙长歌

19-03-17 19:59

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山东盐业的前景到底有多大呢？据方案介绍，“山东盐业在市场竞争中所而对的主要竞争对手为中国盐业总公司、井神股份、湖南盐业、云南能投、兰太实业。标的公司2017年盐行业总体市场分额约为2.40%，低于井神股份、湖南盐业，高于云南能投、兰太实业，与同行业上市公司平均市场份额相当。”这里在问题太大了。要知道，在以往食盐专营体制下，产品质量、营销方式没有差异，每个省食盐份额均为本省的盐业公司专营，自然几个大省的市场份额差异不大。但盐改后就不一样了，没有盐矿资源的省盐业公司的市场份额将会出现断崖式下降，而像山东、湖南、江苏这样既有盐矿又位置居中的省盐业公司将会井喷式上升（同志们，位置很重要啊，海南、青海、西藏、新疆、东北就算有再多的盐矿资源，也不可能远跨南北东西去卖盐吧，运输成本对于食盐这种低价必须品是超级敏感的！）所以，大家能相信山东盐业未来在全国盐行业的市场分额约为2.40%这个数据吗？！论人口，山东常住人口和户籍人口均1亿左右，占全国1/13；论口味，山东是出了名的重口味，人均吃盐几乎是南方人的2倍以上；论资源，山东是全国少有的既是井盐大省又是海盐大省的地方，多少年来一直是全国第一产盐大省，2017年的原盐生产能力为2500万吨，占全国总量的三分之一，除本省外，“鲁盐”还供应全国18个省、市、区。所以说，2017年山东盐改甚至全国盐改都尚在未到位的数据，根本就不能作为分析全国食盐份额的依据。

注入后的山东盐业到底能值多少钱？如上所述，我认为未来中国如果出现盐业巨头的话，肯定将是中国盐业总公司和山东盐业公司这双巨头。中国盐业是国家资本，山东盐业是占尽了区位、资源、市场3大有利因素。山东盐业这块资产上市后的估值肯定应该可以和湖南盐业和井神股份比较。当然，湖南盐业现93亿元的市值作为参考，后面到底是涨是跌无法预料，持有 600784 的朋友们不能简单地拿湖南盐业作为山东盐业的估值依据。最好的参照标的是市值为49亿的井神股份。其实，井神股份市值之所以被湖南盐业打趴下，除了后者拥有次新溢价之外，还有个因素就是，井神股份的大股东很不厚道，在盐改大背景下，居然让上市公司花几个亿的资金去收购大股东旗下的食盐销售公司！食盐专营体制废除之后，原来市县一级的盐业公司基本上都是负资产，白送都不能要，一堆体制内员工啊！这点山东盐改就做的很厚道，把市县两级盐业公司全部剥离剥离给当地政府，让山东盐业去掉历史包袱后轻装上阵。如果井神股份也能做到这一点，我认为它现在的市值也应该有100亿元。所以，综合湖南盐业和井神股份来分析，占尽天时地利人和的山东盐业，如果单独上市后，市值应该在百亿元左右。当然，这是基于客观实际得出的结论，不能依据盐改之前的数据去分析。