全球AI竞赛拉动通信板块估值全面重回历史高峰

chatgpt/ai驱动板块估值全面重回历史高峰：

一、产业端：chatgpt是划时代的变革，必然带来全球人工智能军备竞赛，通信是卖“军火”的，对算力有极大的拉动，从而通信基础设施建设，尤其数据中心相关，同时也拉动通信公司做的很多相关应用。数字经济 是国家大趋势大方向，国资云又是大发展，通信公司充分受益。

二、估值端，chatgpt的变革至少堪比iPhone，因此产业变革至少是13-15年的级别，因此3月初我们就认为行情一定大级别演绎，估值重回过去十几年的高峰，板块各个领域均有机会，根据受益程度/受益顺序/直接间接，各个领域轮动上涨，基本上都会涨。

板块主要受益方向及历史估值：

1、光模块（历史高峰估值50倍）：中际旭创 、天孚通信 、新易盛 、华工科技 、博创科技 、光迅科技 、太辰光 、剑桥科技 、铭普光磁 、联特科技 、兆龙互联、德科立 、腾景科技 、长飞光纤 、亨通光电 、中天科技 、华西股份 。。。

2、光芯片（高峰估值理应超80倍）：源杰科技 、仕佳光子 、光库科技 、长光华芯 等。

3、交换机服务器（历史高峰估值40-50倍）：中兴通讯 、紫光股份 、锐捷网络 、菲菱科思 等。

4、PCB（历史高峰估值40倍）：沪电股份 、胜宏科技 等。

5、IDC（历史高峰估值40-50倍）：润泽科技 、奥飞数据 、光环新网 、科华数据 、宝信软件 、数据港 、城地香江 等。

6、运营商及相关公司：中国移动 、中国电信 、中国联通 、润建股份 、梦网科技 、彩讯股份 等。