7.6市场热点及研报精选

一、市场热点：

1、资源股：
中报+煤炭：神火股份 、永泰能源 ；
中报+化工：山东海化 ；
中报+磷矿：六国化工 ；

2、绿色电力：攀钢钒钛
电站：赣能股份 、内蒙华电 ；
钒电池：攀钢钒钛、新天绿能 、河钢股份 、振华股份 、上海电气 、金浦钛业 ；
储能：金智科技 、王子新材 、铭普光磁 ；
光伏：上机数控 、捷佳伟创 ；
风电：大连重工 ；

3、新能车：
华为问界供应链：丰元股份 、华塑股份 、上海沿浦 、金龙汽车 、特力A 、日丰股份 ；

4、跨境电商：
高乐股份 、龙头股份 、梦洁股份 、宏达高科 、联络互动 ；

二、研报精选：
1、电池铝箔：高增长高壁垒赛道，供不应求持续演进
＞电池铝箔主要用作锂电池正极集流体，需求增长主要受新能源汽车拉动，储能领域有望超预期增长。预计全球电池铝箔需求量在2025年达到74万吨，年复合增速37%。
＞电池铝箔技术壁垒高，轧制精度要求严苛，现有厂商从新建产线至达产需三年以上时间，行业产能长期紧张，22-24 年存在 1.8/1.3/1.7万吨的供应缺口，4月下游需求极差的情况下仍对部分客户涨价。
＞钠电池正负极均使用铝箔作为集流体，故钠电池对电池铝箔的需求是锂电池的两倍以上。宁德时代 钠电池量产渐行渐近，电池铝箔市场需求有望二次扩容，加剧行业供不应求。
＞双零箔加工费上半年巅峰时到过 1.25w，6 月月中随下游需求疲软开始降价，目前 1.1w；电池箔加工费 1.5w 以上，Q2 没有降价，下半年看不到降价可能性，23年中以前看不到行业供过于求局面。
＞目前大型供货商每月出货量：鼎胜新材 （8000吨）、南山铝业 （1700-1800 吨）、神火股份（800-900吨）、万顺新材 （600-700吨）。

2、碳酸二甲酯：下游锂电池需求高增，价格上涨
＞碳酸二甲酯价格继 7 月 1 日上涨 7.47%后，7 月 4 日继续上行，市场均价 6570元/吨，涨幅 3.79%，月涨幅近23%。现货供应紧张，下游恐涨情绪下，采购节奏加快，持货方捂盘惜售，向上调整报盘。
＞本轮价格上涨主要是因为下游溶剂行业即将进入夏天的生产旺季，原料备货需求增加；韩国由于同类企业装置故障，从我国进口了一批碳酸二甲酯，数量较大，帮助国内不少企业清理了库存。
＞锂电池电解液溶剂占据碳酸二甲酯需求的 41%以上，是其最大下游，今年新增的电解液溶剂将消化一部分新增产能。2022 年双酚 A 新产能释放，价格下调，开工率将逐渐升高，对碳酸二甲酯的消耗也将恢复，价格仍有上涨的空间。
＞相关标的
●石大胜华 ：12.5万吨电池级碳酸二甲酯；
●华鲁恒升 ：乙二醇技改 30 万吨碳酸二甲酯。

3、气田水提锂：先导试验取得阶段性成果
＞事件：7.5中石油 西南油气田公司盘中消息，7月4日龙王庙组气藏气田水在实验室制得100克氢氧化锂，萃取出400克碳酸锂粉末，这是国内油气田行业首次从气田水提取锂元素，实现了零突破。
＞传统的卤水提锂工艺仅针对盐湖卤水，从气田水提锂工艺还处于摸索阶段。龙王庙组气藏具有较为丰富的锂资源储量，西南油气田公司联合西南石油大学和成都锦锂新能在 6 月 22日成功实现了提取40L高浓度氯化锂溶液。确定了气田水提锂工艺路线“预处理+提锂方舱”，从工业角度验证了气田水中锂元素提取工艺技术路线的可行性，为下步推广奠定基础。
＞西南油气田公司将继续充分验证此项工艺路线的稳定性和经济性，为气田水伴生资源综合利用提供技术支撑，同时充分利用地域优势，完善相应产业链建设，契合遂宁市打造“东方锂业之都”。
＞相关标的
●成都燃气 ：公司主要气源采购自中石油西南油气田公司，现阶段气源主要来自龙王庙气藏。
●万里石 ：投资设立厦门万锂新能源，参股国内盐湖提锂的领先企业新疆泰利信 矿业。泰利信青海项目建成后可以证明目前提锂技术能从低品位锂资源如油气田水中提锂。

4、疫情：国内外多地现奥密克戎变种病例
＞昨日盘中消息，一种编号“BA.2.75”的奥密克戎毒株新型变种引发高度关注，其拥有众多“不寻常”的突变，或可突破现有疫苗和毒株感染构建的免疫屏障，且传染速度较快，印度、日本、美国等多个国家已出现病例。专家担忧该变种可替代现有变种，在全球掀起新的疫情高峰。
＞今日盘后消息，7.6 起，西安实施七天临时性管控措施，公共场所暂停营业、暂停堂食一周。本轮疫情感染毒株均为奥密克戎 BA.5.2分支，比其他流行的变异株传播速度更快，传染性强，此毒株已在全球引起新一轮的流行高峰，不排除后续会出现新的传播链条，引起社区续发传播风险高。
＞安徽昨日新增本土确诊病例 52 例，无症状感染者 179 例。7 月 5 日至 7 月 7 日上海将对相关区域开展全员核酸筛查。
＞相关标的
国产新冠特效药阿兹夫定产业链：华润双鹤 、奥翔药业 、拓新药业 、新华制药 。