2025年7月17日A股复盘及明日策略

2025年7月17日A股复盘及明日策略

2025年7月17日A股市场复盘 

1. 市场情绪与指数表现 
指数表现：沪指涨0.37%（3506.65点），深成指涨1.43%，创业板指 涨1.76%，科创50 涨0.27%。 
个股涨跌：两市上涨3500+家，涨停66家，跌停6家，炸板率32%。 
成交量：两市成交1.54万亿，较前一日放量973亿，市场情绪回暖。 
外资动向：北向资金净流入，外资机构上调中国经济增长预期，桥水基金增持A股。 

2. 连板梯队分析 
7板（1家）： 
   上纬新材 （20CM连板，智元机器人 入主+PEEK材料龙头）。 
5板（2家）： 
   兰生股份 （上海国资+金融） 
   上海物贸 （上海自贸+数据要素 ）。 
3板（2家）： 
   力生制药 （创新药+集采豁免） 
   联发股份 （纺织+外贸）。 
2板（11家）： 
   鸿博股份 （AI算力+英伟达 概念） 
   中电港 （英伟达H20芯片分销） 
   维康药业 （创新药） 
   南京聚隆 （机器人+特斯拉 供应链）。 
首板（43家）：主要集中在机器人（浙江荣泰 、嵘泰股份 ）、AI算力（新易盛 、东山精密 ）、创新药（成都先导 、复旦张江 ）、军工（中航沈飞 ）等。 

3. 题材热点分析 
AI算力（英伟达产业链）： 
   新易盛、东山精密续创历史新高，H20芯片对华销售重启催化。 
   PCB/CPO领涨，满坤科技 20CM涨停，胜宏科技 、广合科技 跟涨。 
机器人（具身智能）： 
   上纬新材7连板（智元机器人），南京聚隆20CM涨停（特斯拉供应链）。 
   催化：黄仁勋称“AI下一波浪潮是机器人”，特斯拉Optimus 3即将亮相。 
创新药（医保政策利好）： 
   联环药业 8天6板，力生制药3连板，维康药业20CM涨停。 
   催化：医保局明确“集采非新药、新药不集采”，创新药估值修复。 
军工（订单催化）： 
   中航沈飞（1200亿市值）涨停创历史新高，宇树科技1.24亿订单刺激。 

4. 明日市场预期 
指数走势：沪指3500点支撑有效，创业板指若站稳2260点或继续领涨。 
情绪观察： 
   上纬新材能否突破8板压制，若断板需警惕机器人板块分化。 
   AI算力是否延续趋势，关注PCB、光模块的补涨机会。 
题材轮动方向： 
   机器人（特斯拉Optimus催化+智元机器人消息） 
   AI算力（英伟达H20销售数据+业绩预增） 
   创新药（医保政策+中报业绩） 
   军工（低估值+订单落地）。 

5. 明日关注个股 
高标观察： 
   上纬新材（7板，机器人龙头） 
   兰生股份（5板，上海国资） 
   力生制药（3板，创新药）。 
2进3潜力： 
   鸿博股份（AI算力+超跌反弹） 
   南京聚隆（机器人+20CM弹性）。 
趋势机会： 
   新易盛（CPO龙头） 
   中航沈飞（军工龙头）。 

风险提示：高位连板股分歧加大（如达意隆 、华宏科技 断板大跌），避免盲目追高，关注量能是否维持1.5万亿以上。