2025.5.28周三在线盯盘

【算力租赁概念局部回暖 协创数据涨超8%】算力租赁概念局部回暖，协创数据拉升涨超8%，安诺其、锦鸡股份、科华数据、鸿博股份等涨幅靠前。消息面上，协创数据昨日晚间再次披露，拟向多家供应商采购服务器，总金额预计不超过40亿元。至此，协创数据年内已披露的购买服务器的投入金额或达70亿元，接近公司2024年度全年营收，以及截至去年末的公司资产总额。

【大消费板块震荡走强 国芳集团、欢乐家涨停】大消费板块震荡走强，国芳集团、欢乐家涨停，友阿股份此前封板，阳光乳业、国光连锁、步步高、中百集团、百大集团、大东方等跟涨。

【可控核聚变“掘金”热持续！产业链已初具雏形 业内：2030年前后 商业化时期将要到来】近日，核电、核聚变板块持续火热。有观点认为，板块遭到热炒与核能商业化推进加速有关。近日，美国总统特朗普签署了一系列有关核能的行政命令。有白宫高级官员表示，美国政府希望在2029年1月，特朗普第二任期结束前“测试和部署”新的核反应堆。业内普遍判断，在2030年前后，可控核聚变的商业化时期将要到来。FIA（聚变能产业协会）此前发布的一项报告显示，调查的37家商业核聚变公司中，有26家认为在2035年前第一台核聚变机组将实现并网供电。

目前，国内可控核聚变产业链上游主要为原材料生产企业，例如提供低温超导材料的西部超导，提供高温超导材料的上海超导、上创超导，提供钨基材料的安泰科技、东方钽业、派克新材等，以及提供真空室材料、偏滤器材料的多家企业。产业链中游为设备厂商，如提供磁体配件的西部超导，提供偏滤器和第一壁的国光电气、安泰科技、东方钽业。下游为应用厂商，如中国核能电力股份有限公司、中广核等，负责核电站的运营和建设，还有多家科研院所，如中国科学院等离子体物理研究所、中核集团西南物理研究院等。

【交通领域人工智能发展顶层设计将出】在5月27日中国港口协会主办的港口科技创新大会上，交通运输部科技司创新发展处副处长赵晓辉透露，交通运输部正全力推动“人工智能+交通运输”行动。其中，顶层设计《“人工智能+交通运输”实施意见》已完成征求意见工作，将加快出台。

《实施意见》明确到2030年，人工智能深入交通运输行业，智能综合立体交通网全面推进，形成较为完备的人工智能治理体系，引领交通运输高质量发展和高水平安全迈上新台阶。同时，交通运输部还将建设综合交通运输大模型和谋划实施“智能综合立体交通网”重大科技专项，突破自动驾驶系统、具身智能列车与自主协同控制系统等5大智能系统，开展百大典型场景示范。

【山东高密一化工车间发生爆炸事故 涉事公司生产农药及中间体】据央视新闻报道，5月27日11时57分左右，山东高密友道化学有限公司一车间发生爆炸事故，正全力组织救援救治。

涉事公司官网介绍，山东友道化学有限公司为豪迈集团股份有限公司控股子公司，成立于2019年8月，位于山东省潍坊市高密仁和化工园区，占地700余亩，注册资本10亿元。公司现有员工300余人。该公司聚焦于高效低毒类农药及其专用中间体，致力于农药、医药及相关精细化工中间体产品的连续流技术开发、生产、销售，目前主要产品包括氯虫苯甲酰胺原药及其中间体、甲氧虫酰肼中间体2-甲基-3-甲氧基苯甲酸/酰氯、苯菌酮中间体2-甲基-6-甲氧基苯甲酸、替米沙坦中间体3-甲基-4-氨基苯甲酸、医药中间体2-硝基-5-甲基苯甲酸、3-硝基-4-甲基苯甲酸、2-甲基-3-硝基苯甲酸等。

工商信息显示，山东友道化学有限公司注册地址位于山东省潍坊市高密市姜庄镇惠和路1099号，法定代表人为张本松。豪迈集团官网介绍，其关联公司包括山东豪迈机械科技股份有限公司、山东豪迈数控机床、山东豪迈精锻科技、山东荣泰感应科技、山东同创精密科技、山东豪迈气门嘴、山东友泉新材料、山东友道化学。

【固态电池概念股探底回升 翔丰华涨超10%】固态电池概念股探底回升，翔丰华涨超10%，金龙羽冲击涨停，海博思创、英联股份、奥克股份涨超5%，蠡湖股份、科森科技、三祥新材、领湃科技等跟涨。消息面上，近日驻马店市人民政府与鹏辉能源签署战略协议，双方将在新能源领域全面深度合作，涵盖新能源装备升级、固态电池产业化建设、“豫产豫用”示范打造等多个关键领域。

【电网设备板块短线拉升 久盛电气涨停】电网设备板块短线拉升，久盛电气涨停，长城电工、尚纬股份、汇金通此前封板，中超控股、新特电气、百利电气、华通线缆、远东股份等跟涨。

【供销社板块短线拉升 供销大集涨停】供销社板块短线拉升，供销大集涨停，辉隆股份此前封板，天鹅股份、黄山谷捷、新力金融、天禾股份、中再资环等跟涨。

【核电、可控核聚变概念震荡拉升 融发核电4连板】核电、可控核聚变概念震荡拉升，融发核电4连板，雪人股份、长城电工涨停，汇金通、利柏特、兰石重装、尚纬股份等涨幅靠前。消息面上，FIA（聚变能产业协会）此前发布的一项报告显示，调查的37家商业核聚变公司中，有26家认为在2035年前第一台核聚变机组将实现并网供电。

【中信证券：三季度末到四季度可能是指数牛市的关键入局时点】中信证券表示，展望未来一年，中国权益资产正迎来年度级别牛市。从2025年四季度开始，全球主要经济体在经济和政策周期上预计再次同步，财政和货币同时扩张，港股和A股市场将望迎来指数牛市，风格上也会发生2021年以来的重大切换，从持续4年的中小票题材轮动，转向核心资产的趋势性行情。

配置上，建议聚焦三个长期趋势：一是中国自主科技能力的提升趋势；二是欧洲重建自主防务，提升能源、基建和资源储备的趋势；三是中国加速完善社会保障并激发内需潜力的政策趋势。这三个趋势背后，还蕴含了行业选择方向上的三个变化，一是自主可控从国产化率提升过渡到前沿原创技术能力提升；二是中欧贸易从货物出口为主过渡到货物贸易和技术合作并重；三是内需从渠道和客单价驱动的物量消费逻辑过渡到产品创新和品牌升级驱动的服务消费逻辑。

从策略角度来看，最重要的策略选择应是重塑港A配比，进一步提升港股配置；其次是回归核心资产，聚焦新兴行业以及传统行业的龙头公司；接着才是考虑行业选择的问题，建议聚焦上述三个不受贸易战影响的长期趋势；最后才是择时问题，三季度末到四季度可能是指数牛市的关键入局时点。