预期差交易，和机游共振题材的理解

受到盘前的中美关税和谈联合公告的影响，指数在竞价结束的时候，大幅高开。创业板和深成指高开幅度最大，这也就说明竞价的时候，资金认为更加了利好于科技。竞价中一字大单的是华纺股份 ，上周五博弈中美关税和谈成功的纺织+外贸方向最前排个股。反而周末受到印巴冲突影响的军工题材，在周末冲突加剧，然后快速停火和谈，再然后又有了零星开火，资金的预期也随之上下起伏，开盘的时候，航天长峰 ，润贝航科 竞价跌停，天箭科技 平开，利君股份 大幅低开，中航成飞 小低开。作为军工前排强度的成飞集成 一字开板，整体看上去军工就是延续了上周五的强分歧，走了一个开盘分歧延续的走势。

好了，开盘就是这样，可以说上周赌和谈成功的人赢了，上周五砸军工的人也赢了因为冲突没有再继续了，那么现在开盘要怎么选呢？这里就是非常经典的预期差，周五博弈和谈，现在成功了那么预期兑现，军工被砸了，因为印巴停火了，但是军工的爆发是因为印巴持续冲突导致的订单增长吗？答案并不是，是因为中国外贸版的j-10ce在与欧洲最先进的战机进行的实战中体现出巨大的优势，打出0-7的惊人战损比。这不仅会引发西方国家对于中国军事实力的重新评估，还会切实的用战绩吸引一大批潜在的军火买家。可以说，过去买阵风战机的，肯定会考虑买外贸版的j-10ce，买和阵风相提并论的美式战机和俄式战机的买家，也会优先考虑中国的战机，中国航空军工的市场一下子就打开了。这意味着什么？这意味着基本面的重大改变，也就意味着投资机构也会进场，那么这次行情就是机构+游资的共振行情。那么早上关键个股的下跌就提供了极大性价比的买点，有着很大的预期差。
随后市场纷纷从深水捞起来军工的核心个股，真正收益的中航成飞不断拉升，直至封板，封单一度接近20亿，随后中航成飞炸板，市场上的题材开始轮动，手机产业链，新能源汽车都在交易关税和谈的预期，化工的反核交易着题材快速轮动中抱团的预期，5G-A相关的题材也有所表现，也是量化根据市场上的消息，进一步平铺导致的，但是最终随着中航成飞的封板都烟消云散。
我很喜欢朋友的一句话，我也加以补充了，‘作为一个政策主导的市场，投机就是和监管博弈的过程，只有政治正确，才能够监管放松’早上的人民日报已经定性了，要大力发展新质战斗力，印巴冲突用实战证明了我们现在走的路线是对的，那么做政策导向希望做的事情，不就是短线中最重要的顺势而为，随势而动嘛。