炒股养家：恐慌与崩溃

      超跌度的把握，大盘的角度，连续下跌一段后，再出现大阴线，指数远离5日线；板块的角度，超跌的板块在连续下跌一段后，再次出现集体性的大幅杀跌，当两者结合的时候，便是超跌的出击时刻；/超跌分大盘和板块及个股超跌，阴跌+急跌后才会产生超跌

1.根据所处的下跌阶段是什么性质，如果是上涨过程中的回调，那么倾向于抗跌的，如果是下跌破位性质的，那么选择跌幅大的，当然这个也不是绝对的。

2.下跌阶段，会有反复，需要耐心，机会通常来自崩溃情绪后。表现形式上，连续下跌一段时间后，再遇较大幅度下跌后，则将迎来阶段反弹机会。

当前市场的判断和策略：

1.下跌趋势，谨慎为上，保住本金为主，等市场由弱转强时才是奋力搏击利润的时候。

2.下跌趋势各阶段的炒作模式

2.1.初期，以仍有主升能力之品种，如当时的触摸屏、抗癌，并且可以等回落后再做一波
2.2.第二阶段，大部分强势品种已经在高位且有二次确认见顶嫌疑，选择大周期超跌品种，如之前的地产
2.3.第三阶段，强势品种大幅回落，大周期超跌品种完成反弹，即当前市场阶段，参与部分个股性机会，耐心等待市场由弱转强时的暴利机会。
2.4.末段，市场恐慌心理极度扩散，谈股色变，大部分个股下跌惨重，之后会出来一个有持续性的热点领导市场上涨，现在是什么不确定，但是这个板块要求同时在政策面、技术面、资金面形成共振，例如1664之后的水泥，这个由弱转强的阶段，将是短线投资者奋力博取利润的绝佳机会，之后若市场确认进入上升趋势，则开始热点间的滚动操作。/轮动

1.职业炒股以来，一直寻找针对股市不同阶段下同时兼顾安全与效率的最佳策略。

2.目前是弱势，就大致说下弱势中的反弹策略。
2.1.初期，选择做强势股的回调反抽，或者新热点。
2.2.中期，选择做超跌股，重点在时机，一般是连续下跌一段后的再度猛跌时。
2.3.末期，选择做符合主流热点有爆发力的强势股。

3.心理分析
3.1.下跌初期，市场并不完全认同，仍然期待会有新高，因此对于新热点和强势股的回调的反抽仍然有新高的欲望。
3.2.中期，市场已经认同弱势，强势股的反弹往往遭到更多的抛压，而超跌股伴随着崩溃盘得出现，抛压稍显缓解，此时稍有部分买盘便有机会推动超跌股进行一定的反弹
3.3.末期，由于市场对弱势的认同，使得很多资金处于在外观望状态，随着市场出现部分赚钱效应，这部分外部资金在个别股票上会展现出强大动力。

4.对于目前的格局，初步判定为弱势末期，市场最弱的创业板已经有10天以上的相对横盘期，出现部分强度较高的强势品种如天业股份 ，昨天五矿发展 、中国铝业 这样的大块头也有涨停表现，今天早盘的金地也是。

1.初期做强势股的回调，选股已在过去上涨过程中有强大号召力和人气的品种为主，而在进入弱势初期出现较大幅度的回调，asking在包钢上的操作就是经典的例子

2.中期，找那些跌的最惨的就是，重点在于选时，炒手的汉王科技 就是，不过这个对时机的把握相对有较高的难度，没有特别好的机会时，宁愿放弃。

3.末期，符合主流热点的新故事是较好的选择，例如万泽股份 ，虽然说的简单点是追涨，但是不同阶段下的把握和后续的应变策略才是重点。

所谓主流热点，是持续时间比较长的可以反复活跃的热点，现阶段是以稀土主的以及所带动的矿类个股。

崩溃的具体标准是什么呢？

1.特征上有较大面积跌停（几十到上百家），幅度上不少数品种有20-30%以上跌幅。

2.然后观察各阶段超跌品种以及新热点反应，等待情绪逆转的一刻。

如何判断大盘要崩溃

1.领跌品种中，部分是近期强势股，这会在一定程度上打击后市追涨的热情，同时也说明赚钱效应有一定程度降低。

2.更为重要的，90-120天周期级别的，煤炭水泥等品种今天再度有领跌倾向，比较有代表性的冀东水泥 ，山煤国际 等，这回让一部分喜欢抄底的资金陷入被套局面，而抄底的人也亏钱的话，继续抄底的就会减少，这种状况就可能引发崩溃。

3.这种盘面现象表示后市有一定崩盘的概率，不过这本身也是一个动态的判断过程，只是当下先空仓或低仓位回避这种概率，会使自己操作上更为主动。/高位补跌，低位再次破位下行，有崩溃的迹象出现。

由于短期跌幅较大，市场会引发恐慌情绪，通常反弹不会一蹴而就，大致会有先抵抗，然后再崩溃的阶段，因此短期的操作中，仍需控制风险，等待下一波崩溃盘的出现后，再进行较大仓位出击操作/止损盘，崩溃盘，止盈盘，狂躁盘；网上走，获利盘需要换手，往下周，止损盘想出局；消息面刺激；

低吸止损盘的方法，能不能谈谈怎么样把握低吸的时机？

1.主流经济学的一个前提是人都是理性的，而我们这个股票市场上大部分交易者其实是情绪引导的。

2.情绪的变化有相应的规律可循，在此基础上可不断优化策略。

3.巴菲特说，别人恐惧我贪婪，别人贪婪我恐惧，虽然我的操作模式上有很大差异，但是市场的反人性是一致的。

4.止损为例，很多股票教科书都有详细描述，貌似无懈可击，实际确导致很多人不断犯错亏钱的根源之一，在操作策略优化的过程中，自然摒弃了这种伪科学的论断，并反过来加以应对，而具体的时机，无非就是市场更多的倾向于情绪主导的那一刻，难点是火候的掌握。

市场逐步呈现恐慌气氛，部分板块有崩溃心理，尾盘左右若出现大幅度下杀可少量先买，明天低开再加仓。

1.崩溃心理和止损心理，是两种级别的，崩溃的心理是平时隐藏在人的内心深处的魔鬼，一旦被激发出具有强大的冲击力

2.如果市场进一步下探，跌破2610的预期就会来临，曾经的上涨理由都被抛之脑后，取而代之的是愈演愈烈的恐慌，现在我看到了这种心理的苗头。

3.面对可能的崩溃盘，我们还是谨慎，控制仓位，放低要价，即使市场再度走强，手上拿着资金仍然具备随时出击新热点的机会，好的策略应该在动态变化过程中，让自己始终处于优势。/止损心里转换成为崩溃心里；

今天感觉恐慌程度还欠缺些，如果这样的盘面，后市即使反弹空间估计也有限，如果能够打到跌停，则短期恐慌盘获得较好的释放，再找低点进场的话赢面相对较大。

崩溃心里一旦释放冲击强大，谨慎为主，如果能打到跌停，可以买些，第二天低开再加仓。

崩溃盘未必一定会出现，如果出现崩溃扩散，则是机会，如果转而走强，又是机会，当前情况下多一份耐心仍是上策。

找止损盘低吸

低吸崩溃盘

反复做的过程，就是低吸止损盘，卖给追高盘。

1.弱势初期低吸止损，是个股形态尚未破坏，反抽时市场仍有期待新高，因此仍有一定的追涨动力，到时可从容卖出套利。

2.弱势中段低吸崩溃，市场已经不指望新高，但是抛压经过一轮释放后，短期套牢盘被锁在高位，稍微有些买盘就可以轻易推高，但是越往上越容易触及套牢盘，可以提前于套牢盘之前卖出套利。其上涨的本质不在于买的力量有多强，而在于抛的力量瞬间真空。

3.弱势末端追涨强势，进过弱势一段时间后，短线资金因看空后市而导致大队人马在场外观望，此时一旦有强度较高的热点，容易引发场外大量资金的关注，一旦赚钱效应形成，因场外资金级别大过短期套牢级别，所在压力位被逐个突破，并不断巩固。/原理

在下跌过程中，操作可采用两种模式

1、超跌反弹模式，选择标的通常为超跌品种，就是近期的稀土为主的资源类，难点在于时机的把握，过早介入容易吃套，所以原则上宁愿慢三分错过，并且注意仓位的控制，反弹后快进快出。

2、有新的高强度热点的继续做主升品种，此轮为例，触摸屏强度较高，有一定的可操作性，因此可以放弃超跌模式，而直接进行攻击性的热点操作，难点在于热点的判断，一旦判断错误，形成补跌，损失也会较大。
大盘下跌的不同阶段，不同的资金级别，策略也完全不同。

小资金阶段，下跌初期仍可以积极进攻，随着资金的增大，犯错的成本也随之加大，在确认下跌后，倾向于防守。

和个人的操作模式有关，下跌趋势阶段，通常是大跌小回，最为紧要的原则就是要规避大盘大跌带来的系统性风险，因此选择在大盘大跌，股指远离5日线时进行买入操作，再结合大盘下跌所处的阶段，寻找相应的标的进行出击。

下跌趋势中，更应多一份耐心，亏钱了问题不大，因为情绪影响了交易，就不该了，至于再搞的疲惫和憔悴就更不值了，多一份冷静，少一分焦躁。

对于超跌反弹，随着反弹的继续，解套盘得抛压会逐步增大，就需要更大的外盘动力。
熊市末期，应该选择短线最具爆发力个股

1.初期确实是这样，超跌的个股是手快的赚手慢的，对于小级别资金手又够快是个不错的机会。

2.但是对于手慢的，资金级别又相对较大，关键还是要靠对中期主流的判断了

利用大盘跳水之机较大仓位伏击了东方通信
临近尾盘，几个龙头低点先吸一批，下周高抛低吸，准备做热点的反抽。

通常而言，只要有止损盘出现，就会有反抽，最差的情况就是没有止损盘，这样就演变成阴跌局面，直到行情完结才止损，其后当然仍然会有反抽，但是时间消耗过长，不容易把握，且效率不高了。/止损盘对应的反抽机会；

恐慌气氛出现扩散，盘面转向与有利于短线交易者，随着这种气氛的演变，将出现交易机会。

弱势初段低吸止损，弱势中段低吸崩溃，弱势末段追涨强势。（现在耐心等待崩溃，所以观望为主）

因为现在我判断是弱势中段，所以采取低吸崩溃盘的模式，当行情转入弱势末期时，我自然会开始强势股的攻击。

也许现在你追强势股也会赚钱，但是相对也要承担可能的补跌风险，等市场没有跌停了，跌幅榜普遍也就跌2-3个点的时候，再进行强势攻击，即使失手损失也不会太大。

赚该赚的钱，不该赚的放弃亦无妨。

只是因为行情偏弱，买方的要价越来越低，目前来看，场内筹码部分有所松动，但整体多现抵抗心态，个人感觉火候仍然稍欠，可能还需再耐心等待。/火候的把握点最重要；

饱汉子不知饿汉子饥啊，如果你是重仓被套的话，跌到这个份上有些恐慌是符合人之常情的，只是技术面面临前期底部位置，有些抄底盘也是正常的。

标的成交量较大，是大资金快速进场的标的，不过基本是手快得赚手慢得。

不过在我看来正是这种前期强势的大幅补跌，必然带来反抽，而在反抽中也必然有一批个股会借助这种反抽力量展现其爆发力，上一轮手机互联几个品种正是在这种背景下爆发，这一轮也会有类似机会。