周一预案

一、指数与资金面

周五指数实现超预期突破，沪指放量站上3100点，涨幅达1.14%，其中券商板块贡献超30%的涨幅。然而，北向资金净流入仅12亿，较前日缩量40%。机构资金入场的持续性存在疑问，需观察后续两日量能能否维持在9000亿以上。根据历史数据统计，金融板块单日暴涨后
3日内量能衰减的概率达68%。同时，30分钟MACD顶背离现象初步显现，若周二前不能补量至9500亿，指数可能回踩3050支撑位。这表明此次指数突破的有效性有待进一步验证，投资者需密切关注量能变化情况。

二、多胎消费板块

多胎消费是周五与指数共振的题材，受到政策刺激的影响。周四晚上内蒙的相关消息以及周五下午深圳的生育补贴消息（传闻每胎3万），推动该板块达到高潮，并促使信隆健康 实现9板。从估值角度来看，板块PE（TTM）仍处于近5年30%分位，具有一定的估值优势。 领涨梯队中，信隆健康封单比为1:5.7，明牌珠宝 机构三日净买1.2亿。弹性标的方面，美心翼申 在婴童车配件市场的市占率达37%，熊猫乳品 奶酪棒新产能将于Q3投产。操作策略上，周一需验证封单强度，10cm前排需超80万手。若板块分歧转一致，可关注贝因美 ，其历史股性活跃，年线位置筹码集中。不过，该板块以往缺乏持续性，此次能否持续仍需根据盘面情况判断。

三、深海经济板块

深海经济题材在周五虽有发酵，但表现并未超预期，大多个股冲高回落。其催化要素包括南海可燃冰试采新突破以及深海采矿船交付节点临近。从技术形态来看，巨力索具 周线MACD金叉，在深海锚链市场的市占率达65%；海兰信 UDP协议订单暴增，但60分钟KDJ超买。参与要点在于关注东方海洋 三文鱼养殖扩产情况及其5日线支撑，板块整体需突破周四高点方可确认强度。由于该题材存在一定局限性，如平原地区对其关注度相对较低，目前可将其视为轮动题材。

四、金融与科技板块

金融方向已经搭建好基础，但晚间大智慧 和湘财股份 相继停牌，对板块的影响需要量能的支撑。湘财股份停牌提示投资者注意高低切换，历史上近三年6次停牌后板块5次回调。 AI和机器人 板块方面，市场对其第二波行情期望较高，但走势一直较为坎坷。目前处于局部走势，许多个股已开始大幅回调。不过，从产业逻辑来看，长期趋势不会改变，短期内需要新的消息刺激。算力方向可关注中科曙光 等回撤超30%的标的，其液冷服务器订单在Q2增长200%；机器人分支可关注鸣志电器 20日线支撑，该公司空心杯电机已实现量产。此外，机构开始布局半年报预增方向，当前披露公司中63%业绩超预期。

五、周期定位与仓位管理

当前市场处于混沌期向主升过渡阶段，参考2020年7月、2023年5月的市场结构。若要确认新周期启动，需满足连续3日量能递增、出现单板块3日涨幅超15%以及市场高度突破10板压制这三项条件。 在仓位管理方面，在新周期确认之前，建议维持5成以下仓位；主线明确后，聚焦龙头，优先选择20cm弹性品种；同时设置3%动态止损线以应对轮动风险。
综上所述，当前市场各板块表现复杂，投资者需密切关注市场动态和资金流向。对于指数突破的有效性、各板块的持续性以及新周期的启动等关键因素要保持高度警惕。未来的研究方向可进一步深入分析政策对各板块的长期影响，以及资金在不同板块之间的流动规律，以便更精准地把握市场机会。建议投资者重点关注周二10:30的量能拐点以及多胎/金融板块的联动效应，耐心等待右侧信号明确后再进行投资决策。

个股持仓

1. 杭刚，被埋，躺地上装死。明天深水区是低吸机会。

2. 海兰信，涨停，拆海兰信东墙 补杭刚西壁，周末有吹深海经济，明天还有预期。但没进场的伙伴们不建议去接了。
3.海南华铁 ，接回。

4.天源迪科

祝好！