不做马后炮

**力星股份（300421）潜力与预期分析** 

力星股份作为精密轴承滚动体领域的领先企业，近年来在风电、新能源汽车、高铁等高景气赛道持续发力，展现出强劲的增长潜力。公司自主研发的高精度轴承滚子及陶瓷滚动体技术壁垒高，已成功应用于人形机器人 、风电大兆瓦机组等高端领域，并获国家发明专利。2024年风电装机大年背景下，公司风电滚子业务有望加速放量，叠加高铁轴承国产化替代需求，未来业绩增长确定性较高。 

尽管短期受市场情绪影响股价波动，但公司技术储备深厚，产品逐步渗透新能源车 、工业母机等增量市场。机构预测2023-2025年归母净利润CAGR超30%。今日（2025-03-26）减速器概念大涨，力星股份20%涨停，显示市场对其技术优势的认可。长期来看，随着高端制造国产化加速，力星股份有望迎来新一轮成长周期，投资者可关注其技术突破与下游需求共振带来的投资机会。