2025年2月14日复盘【周五】新炬网络一字板跌停

一、全市场

市场：大盘指数小幅低开，整体震荡上行，今天成交额1.74w亿，缩量1092亿。
指数上：早上指数跌破5日线，目前三大指数仍沿着5日线震荡式缓慢上行。
量能上：没什么问题，当前盘整，这个量能并不少。

今天较热的医疗服务方向和华为有关，华为2025医疗人工智能与精准诊疗发展论坛在下周2上海召开。另外一个是数据要素 /国资云方向，昨晚的消息“国务院国资委正在筹备组建国家数据集团”驱动，盘中响应了一些个股；其他方向没什么新的，仍集中在DS、云计算、算力、服务器等。

二、涨跌停情况
涨停：78家，数量与前几日相差不大。
跌停：6家，昨天2家。
前几天跌停数都是0，这两天跌停数增加，主要集中在机器人 和DS的泛AI方向，DS大分歧导致的结果。。

前最高标10连板新炬网络 一字跌停，前次高标美格智能 大跌，但放人离场。市场对次高标的待遇比最高标好，让人无语。
关于新炬网络的开板，目前先看2板，极限在3板。说句题外话：当前量能还不错的情况下，市场这样对待最高标，以后谁接最后一棒？谁还想积极做多？

三、部分热门个股
拓维信息 ：小幅高开，随后下杀水下2个多点开始拉升，6-8个点附近震荡，洗去昨天筹码，随后11:00点直接封板。个人想说，对于这种市场最核心的个股，虽然今天还是涨停了，但形态却出现瑕疵，今天的反包形态并不好看。最好的走势应该是高开高走，那样不仅K线形态更连贯，而且领袖气质更加突出。虽然昨天量能超百亿，但当前市场量能并不小，完全足够支撑其400亿市值的拉升，并且只要拉升成功，更能凸显主力做多的坚定决心。现在走成这样，反而让人看出了些许犹豫，那么它下周的走势，能否继续高举高打都成了一个疑问了。不排除出现封板回落的情况出现，更何况即将面临历史最高价的压力位。
梦网科技 ：一字小开板，晋级市场当前最高8连板，走的没什么问题。而且目前对于它后期的练板数预期很大。
杭钢股份 ：与梦网科技同身位，但全是一字板上来的。今日开板，水下触及-8%后震荡拉升，最终涨停，很超预期。
浙数文化 ：今天走势超预期，里面的伙伴要感谢陈小群在里面。
居然智家 ：今天同样超预期，同样是陈小群概念股。其实居然智家的逻辑并不硬，全天封板效果也很差，尾盘前10分钟大幅拉升10%涨停封板。这里可能受2方面因素：一是陈小群席位溢价，另一个可能是为保持梯队完整，选择最后偷袭上板，因为4板的威派格 一字涨停且全天封板硬实。居然智家的连板，摆脱不了被动上板的嫌疑，属于被资金硬推上去的。
其他连板：3板-2板里，数据港 逻辑硬一些，南威软件 相对弱一点，其他9支都看不出什么内容，2连板的领湃科技 是固态电池方向很意外，不知会不会走前几天同样让人意外的医疗服务股的走势。

其他涨停：
神州数码 涨停不意外，本身逻辑较硬，是华为鲲鹏和昇腾服务器的重要整机厂商。
润建股份 逻辑也较硬，这个昨天在另一个帖子评论区提过。A股目前部署满血版DS-R1模型很少，润健是其中之一。还有个因素是与阿里共同投资“中国-东盟智算云”项目，听名字就知道影响力比较大，主要提供算力服务和数字化云的服务，属热门题材。

四、关于此次题材的看法
目前市场从DS的应用层接入，到云计算/云服务（自营、租赁【算力租赁，和SaaS托管是甲乙双方关系】）、数据中心（服务器(液冷)、电源供应【发电机、UPS】）、光通信（瑞斯达康、长光华芯 ）、华为昇腾芯片。它们之间并不是按上下游顺序性炒作，至少从个股走势上看，大体上是同步的。但好像还有一环没炒，国产芯片替代题材，目前连板标里有昇腾的重要合作伙伴，但发散而来的国产芯片替代如半导体方向好像还没启动。截止，第一阶段把上中下游都纳入了炒作范围。那后面的第二阶段会超半导体板块吗？

一个大题材，一定要出现一支连板高度10+的（涨停板数不该低于15+），且其走势要贯穿题题材开始到结束的整个周期。这需要一支逻辑上一定要看起来还可以，或至少看起来没有更好的标的了。从这方面讲，梦网科技并不满足，梦网科技的逻辑只存在应用层（云服务），并没有最上游的国产算力芯片的概念。截止到现在，除了拓维信息从各方面都能关联上一点，好像没出现第二支。

自己找了下涉及华为昇腾/鲲鹏芯片的相关标的，找过来找过去，合作比较深的有10余家，而最重要的只有2家：拓维信息和神州数码。
1. 拓维信息（002261.SZ）
合作亮点：A股唯一华为“鲲鹏/昇腾+开源鸿蒙”软硬一体化战略合作伙伴，连续中标重庆、长沙人工智能计算中心及贵州国家算力枢纽项目。昇腾服务器市占率15%，排名第二。
技术布局：推出基于昇腾芯片的AI边缘小站、行业专用服务器，并联合华为制定开源鸿蒙行业标准。
2. 神州数码（000034.SZ）
合作亮点：子公司神州鲲泰深度参与昇腾服务器研发与销售，昇腾服务器市占率7%。其产品线涵盖AI训练卡、推理服务器等，并与恒为科技 合作开拓算力运维赛道。
其他几家大部分都是软件层面的合作，包括常山北明 、润和软件 、软通动力 、华宇软件 、天源迪科 、科蓝软件 等。还有一家同方股份 （600100.SH）也是硬件“作为华为昇腾硬件合作伙伴，参与昇腾服务器整机研发与销售，市占率位居前列”，但地位要低于神州数码。

在连续2天的求索过程中，除了拓维信息拥有独一无二的硬逻辑外，实在找不到第二家。这里需要想下，是否下周开始，全力只做拓维信息一支？