转发！20241215

周五晚上，美股博通 大涨24%，市值突破1万亿美元，类似的ASIC路径的迈威尔科技 MRVL昨晚也大涨10%，股价历史新高，而代表传统GPU公司的英伟达 股价则下跌2%。
AI算力一直有两种路径，一种是英伟达GPU代表的通用路径，适合通用高性能计算，另一种是ASIC定制芯片为代表的专用路径。GPU在处理大规模并行计算任务时表现出色，但当处理大规模矩阵乘法时，存在内存墙问题，而ASIC可以解决这个问题，并且一旦大规模量产，ASIC的性价比会更高。
一句话，GPU贵在目前产品成熟、产业链成熟，而ASIC的想象力在于专用性好、成本可控、供应链可控、更适合推理端边缘计算。
英伟达GPU一直是AI算力的核心，但为什么周五一晚上就大变天，ASIC路径的预期大幅提升？
核心刺激是博通 业绩超预期，除了当季数据超预期之外，博通CEO放了个“大卫星”：2027年市场对定制款AI芯片ASIC的需求规模为600亿至900亿美元。
这个数据如果实现，意味着未来三年（2025-2027年），博通ASIC相关的AI业务将实现每年翻倍增长，这大幅提升了市场对于ASIC的预期，ASIC将迎来爆发期。
其实不仅仅是博通的业绩，产业内还有其他迹象，比如：

12月12日左右，谷歌宣布正式向Google Cloud客户开放第六代TPU Trillium，在训练性能上提升4倍以上，推理吞吐量提升高达3倍，峰值计算性能提升4.7倍。谷歌TPU作为目前ASIC定制芯片的典型代表，该芯片不仅在训练密集型大语言模型、MoE模型上性能更强，而且AI训练和推理性价比更高。
12月4日，同样聚焦ASIC定制路径的迈威尔科技MRVL最新业绩也大超预期，并且其预计今年的AI收入将增长两倍，达到15亿美元以上，并在下一财年达到25亿美元，持续高增长。
12月初，亚马逊 发布了AI芯片实例，基于ASIC的实例性价比超越基于GPU的实例：相比当前基于GPU的EC2实例，ASIC性价比高出30%~40%。
ASIC定制AI芯片路径之前市场关注度相对较低，而从巨头最新的财报来看，这一块未来的增长有预期差。博通认为三年后，ASIC和GPU至少是平分天下的。
另外值得一提的是，字节就是博通的三大客户之一，说明国内互联网大厂对ASIC定制路径有比较大的需求，认可这个路径，那么国内ASIC产业链也是有想象力的。