期权行情中为什么call和put同时会跌？

在期权交易中，投资者可能会注意到有时候看涨期权（Call）和看跌期权（Put）的价格会同时下跌。这种现象可能会令人困惑，因为在很多情况下，看涨期权和看跌期权的价格变动方向是相反的。然而，这种现象的出现其实可以从期权的定价模型和市场的波动性等因素来解释。以下是详细的解析。本文来源于摆渡：期权懂 $华夏上证50ETF(sh510050)$


先说下期权call和put是什么？
期权call
期权call：是指买权，也就是买入期权的买方
1、买入call是获得了一种权利，可以用固定价格购买股票；所以需要支付这种权利的价格；
2、卖出call是承担一种义务，需要以固定价格给对方规定数量的股票；所以可以为这种义务收取期权费；
期权put
Put期权是一种允许买方在特定时间内以事先约定的价格出售标的资产的期权。买方有权选择是否行使出售权，而卖方则有义务购买标的资产。当买方预测标的资产的价格将下跌时，他们可以购买Put期权，以期在未来以高于市场价格的价格出售该资产。
期权的定价模型
期权的价格受多个因素的影响，包括标的资产的价格、行权价格、剩余到期时间、无风险利率和市场的波动性等。其中，市场的波动性对期权的价格影响尤为显著。
在期权定价模型如Black-Scholes模型中，市场的波动性被视为一个关键的输入参数。一般来说，市场波动性越高，期权的价格就越高，反之亦然。这是因为高波动性意味着市场的不确定性加大，期权的潜在价值也就越大。因此，当市场的波动性下降时，无论是看涨期权还是看跌期权的价格都可能会下跌。
期权市场的波动性
市场的波动性是一个衡量市场价格变动幅度的指标。在期权交易中，波动性是一个非常重要的概念，因为它直接影响到期权的价格。
当市场的波动性下降时，标的资产的价格变动幅度预期会减小，这意味着期权的潜在价值降低。因此，无论是看涨期权还是看跌期权，其价格都可能会因为波动性的下降而下跌。
期权其他因素
除了上述的因素外，还有一些其他的因素可能会导致看涨期权和看跌期权的价格同时下跌。
例如，如果市场的无风险利率上升，那么期权的时间价值可能会下降，从而导致期权的价格下跌。另外，如果期权的剩余到期时间缩短，期权的时间价值也会下降，这同样可能会导致期权的价格下跌。
结论
总的来说，虽然看涨期权和看跌期权的价格变动方向通常是相反的，但在某些情况下，它们的价格可能会同时下跌。这主要是由于期权的定价模型和市场的波动性等因素的影响。作为期权交易者，理解这些因素对期权价格的影响，能够帮助我们更好地把握市场的动态，做出更为明智的交易决策。