今天的风口，还没飞的猪：法因数控(002270)，全球第二, 中国第一.

法因数控发布公告称,公司拟以9.31元/股的价格购买上海华明100%股权,按照该

公司预估值26亿元测算,此次交易预计发行股份达2.8亿股.同时公司还计划募集配套
资金不超过3. 5亿元.此重组方案构成借壳,在交易完成后,法因数控的控股股东将变
更为华明集团.上海华明主要从事变压器有载分接开关和无励磁分接开关以及其他输
变电设备的研发,制造,销售和服务. 主要客户包括特变电工 ,中国西电 ,西门子 ,GE等
企业.

据方案,法因控股拟以9.31元每股的发行价,向上海华明电力设备制造有限公司(
下称"上海华明")全体股东定增收购上海华明100%股权.

同时,法因数控拟以9.71元每股的发行价,向汇垠鼎耀,汇垠华合和宁波中金国联
泰和等有限合伙企业定增募集配套资金,募资上限为3. 5亿元.据安排,所募配套资金
在支付相关中介机构费用之后,将投向上海华明特高压 分接开关生产基地建设项目(2
.85亿元)以及研发中心建设项目(6500万元).

据披露,截至2014年12月31日,上海华明总资产账面值为8. 2亿元,净资产账面值
为5.18亿元元;此次,上海华明整体预估值为26亿元,增值20.82亿元,增值率402.10%.

具体来看,上海华明的股东包括华明集团,宏璟泰投资,珠海普罗,安信乾能,上海
国投,北京中金,北京国投和国投创新等八家.若根据预估值来测算,本次交易中,法因
数控将向上海华明上述股东发行股份2. 79亿股,其中向华明集团发行1.68亿股,占本
次发行股份购买资产之发行股份总数的60%.本次交易完成后,华明集团将成为上市公
司的控股股东.

据披露, 上海华明成立于1995年,主要从事变压器有载分接开关和无励磁分接开
关以及其他输变电设备的制造, 销售,近几年来在同类企业中,产销量稳居全球第二,
中国第一.

基于此, 上海华明管理层初步预测,上海华明2015年,2016年,2017年预计可实现
的扣非净利润分别不低于1.8亿元,2.3亿元和2.9亿元.
（以上资料见公开信息）