个股展望---福星股份(000926)

一:概况

总股本7.1亿,流通股5.2亿.99年上市,初始股本2亿.上市15年股本扩了约2.5倍.上市时名称:湖北川绳.最先以钢丝绳起家,后转型房地产,现在的业务主要分两块,轮胎钢帘线和房地产.前者的业务量占1/4不到,且处于亏损状态.目前主要以房地产作核心业务.年收入在70--80亿上下.净利润预计在7—8亿.
二:看点
1:净资产10.12元,
2:公积金 3.26元
3:未分配利润 5.27元.
4:全年业绩:1.0元(约)
看上面的数据,福星俨然高帅富,典型的白富美!而它的价格竟然是标准的吊丝价---20141107的收盘价8.17元!
公司的现金充裕,每股超过8.5元.意味着就算公司破产,一股的福星股份可以分到8.5元的现金!更何况公司还有10多个未销完的物业,由此可见其低估的程度.
公司的在售盘较多,土地储备丰富,在2014--2016这三年里,业绩将不会有任何问题.足可以确保它每年超1元/股.
三:未来待发掘的题材
1：大股东承诺股价16元以下不减持。这个千万不要小看了，这就是大股东公布的公司最基本的价值。
2:参股知音传媒1080万股.如知音上市,这块的4400万的初始投资将有大幅度升值,从而带动福星的价值重估.
3:股权激励的实施将强化公司业绩成长性,从而进一步提升股价.
4:公司手头有两块互不关联的公司，存在整合预期，同样将促使公司股价重估。
四：二级市场力史表现
05--07年的牛市，最高价达到20.81，09年又从3.39到13.88。从10年12月后一路下滑，直到13年6月见到5.85的最低价。历史上，其股价并未大幅落后市场。本次行情，从去年的6月到现在的8.17，股价涨幅40%。而且这个涨幅基本是最近的三个月实现的。且总体升幅连大股万科都没赶上，因此未来存在强烈的补涨预期。
五：未来走势猜想
进入股市这么多年，真没见过像福星这么奇葩的股票。无论从哪方面比较，它都非常优秀，业绩优良，高净值，低市盈率，40来个亿的小市值公司，甚至比很多刚上市的新股还低。未来它的走势就两种可能，要么继续扒在地上，葡匐前行，要么发奋图强，奋起直追！后者的可能性较高些。第一步先追上净资产，第二目标到达大股东的减持价，预计这得有个过程，今年完成第步就很好了，明年接着完成第二目标。
股价如果长期低于16元，对大股东意味着什么？---意味着1.85亿的股份就是废纸一张。
换了你是大股东，你能眼睁睁看着几十个亿的市值等同于一张废纸吗？要是我肯定做不到，千方百计，想方设法也得把股价弄上去！相信大股东有这个能力！
这个股的风险因素我觉得有两个：第一，财报作假，本来没这么好，来假的。 第二：大股东总跑国外干啥？总不至于要跑路吧？但看着机构们成百上千万股持有，心里也就释然了。
最后到底走成怎样，我们拭目以待！
以上为个人观点，据此入市，风险自担！