严打老鼠仓！基金经理远走海外仍被查

摘要: 监管机构掌握了一份超过50人的调查名单，这份名单涉及多家基金公司，其中不乏规模排名前十的基金公司。5月份，或将有更多的“老鼠仓”案件被披露，涉案人数仍有进一步增加的可能。原海富通基金公司基金经理黄春雨、 ...

“老鼠仓”严打风暴，正席卷公募、保险等整个资产管理行业。

目前 监管机构掌握了一份超过50人的调查名单，这份名单涉及多家基金公司，其中不乏规模排名前十的基金公司。5月份，或将有更多的“老鼠仓”案件被披露，涉案人数仍有进一步增加的可能。

原海富通基金公司基金经理黄春雨、原上投摩根基金公司基金经理欧宝林和原华宝兴业基金公司基金经理牟旭东，均涉“老鼠仓”被立案调查。三人中，被立案调查最早的是牟旭东，其于3月21日被有关部门立案调查。另外，欧宝林与黄春雨则分别于3月31日和4月18日被立案调查。

另据了解， 平安资管、中国人寿 和太平人寿资管这三家保险公司，均被爆出涉及“老鼠仓”。

目前，基金公司已普遍加强了风控。多家机构要求所有基金经理和研究员都必须上缴护照到公司，有些公司已将边控的范围延伸到离职的基金经理。4月下旬，保险业内就在盛传险资也有老鼠仓，保险行业的风控由此全面升级。

————离职身处海外依旧被查————

华夏基金有两名基金经理协助调查。其中一位被点名牵扯进老鼠仓的基金经理，为华夏基金原基金经理罗泽萍。

罗泽萍2004年加入华夏基金，从研究员做起，经历了基金经理助理、基金经理的标准升迁路线，先后管理过兴华基金、华夏行业 精选、华夏优势等基金，罗泽萍一度被认为是“最会挣钱的女基金经理”之一。

对于罗泽萍被调查一事，华夏基金表示，罗泽萍已经在今年3月从华夏基金离职，华夏基金目前并不掌握她的动向，对此事也不知情，暂时不会回应此事。目前罗泽萍已经身处国外，一种说法是在国外生孩子后停留，但也不排除有其他的可能性。

五一节前，海富通基金发布的四则基金经理变更公告引起关注，公告称，公司基金经理黄春雨突然离任，四只基金同时变更基金经理。值得一提的是，其中海富通股票基金黄春雨刚接管两周。据基金业 消息人士透露，继华宝兴业原基金经理牟旭东卷入老鼠仓后，海富通包括黄春雨在内的五位基金经理，也因涉嫌老鼠仓被调查。

今年4月末，海富通有五位基金经理涉嫌老鼠仓而遭调查的传闻在坊间传开，其中包括黄春雨及海富通股票前任基金经理陈静。截至目前，传闻中涉事的5人均已离任或离职，其中最早的离任离职时间为去年10月底。对于上述传闻，海富通方面至今未有正面回应或澄清，相关人士只表示，公司目前一切正常，尚未接到监管部门的调查通知。

此外，华宝兴业基金经理牟旭东近日涉嫌老鼠仓被协助调查，且涉案金额巨大。4月23日，牟旭东接受采访时并没有否认，但表示“自己情况特殊，那是七八年前做研究员时的事情，目前正在等监管层的最终认定”。

与此同时，华宝兴业基金相关人士对记者表示，牟旭东今年初已经从公司离职，公司尚未接到监管部门的任何正式通知，一切业务正常运转，未受影响。

资料显示，牟旭东自2003年1月加入华宝兴业基金管理有限公司，历任高级分析师、研究部副总经理、研究部总经理，曾担任华宝兴业强债A/B、华宝兴业宝康灵活、华宝兴业多策略等基金经理。

更有甚者，沪上某基金公司被协助调查的基金经理高达5人之多，其中4人已于2013年10月至2014年3月间离职。记者致电其中数人，均未对被调查传闻进行直接反驳，而是给以“我没什么事情”、“没什么好说的”等说法。

“业内对此事已屡见不鲜，现在看到有人悄然离职，极有可能就是被调查到差不多就走了。”一位基金经理私下感叹。

4月28日及29日，保监会资金处要求各家险资主管风控的副总到北京闭门培训。据悉，险资近期风险排查重点之一即内幕交易和利益输送，保监会前数周下发文件要求各公司自查股票、债券和非标资产投资过程中的风控情况。

————传三大险资涉“老鼠仓”————

捕鼠风暴全面升级。这次被调查的对象不仅是公募基金经理，保险资管的投研人员也有涉案，被爆涉嫌“老鼠仓”。

“业内传被查出有问题的是三家保险公司，分别是平安资管、中国人寿以及太平人寿资管。”上海一家保险资管的投资经理陈宁(化名)透露，4月中旬，圈内就在流传保险资管查出“老鼠仓”的事情。

彼时，业内流传平安资管投资部负责人张治民被传在接受调查，手机处于关机状态。

“一个礼拜前就在传张治民被调查，但谁也不敢去核实。张治民是去年二季度，大概4月时走的。当时离职理由是管理的产品业绩比较差。”平安资管一位投资经理向21世纪经济报道记者透露。

此外，保险圈内传上海的另外一家险资——太平人寿资产管理也有投研人员涉案。

“太平人寿资管是在今年3月被监管层调查，查得非常严，电脑、手机全部收上去取证后再还给投资经理。听说是有投研人员被查出有问题，需要进一步配合调查。”陈宁透露。

这是保险资管公司首次爆出涉嫌“老鼠仓”。涉案情况如何目前尚不得而知。但保险资管公司的风控悄然收紧。

“4月下旬开始，业内流传险资也有老鼠仓，公司风控就收紧了。”陈宁介绍，此前，公司合规要求保险投资经理在交易时间上缴手机，交易时间不能接听手机。但很多投资经理都有两三部手机，只上缴一部应付风控即可。

但4月下旬，风控部要求投资经理必须上缴所有手机，确保投资经理在交易时间不能与外部进行手机通话。

此外，风控新下了一道禁令，要求投资经理不准将个人电脑带入公司，一律只能使用公司配置的办公电脑。

“公司电脑对MSN、QQ等移动通讯工具设置了禁令。但投资经理惯通过MSN等即时工具探讨问题。”陈宁介绍，此前很多投研人员都是自带手提电脑到公司，边工作边聊MSN等。

————突击检查手机是否被废弃————

在保险投资经理看来，交易时间上缴手机、不允许带个人电脑进公司是非常不合理的规定。但这些与公募基金投研人员受到的管制相比，只是“小菜一碟”。

“我们在交易时间要求基金经理手机上缴，由风控人员锁在一个铁箱子里。如果基金经理临时出差，必须向风控申请，才能带走手机。”一家大型基金公司风控人员透露。

此外，风控人员在交易时间会不定期抽查基金经理的手机，突击检查看谁的手机能在交易时间被接听。

“监察稽核部人员会在交易时间打你手机，看能否接通。如果你接了电话，但又不是请假或出差，就得向风控解释为何在交易时间接手机。”一位合资基金公司的基金经理介绍。

前述大型基金公司风控人员确认了这种情况的存在。“我们确实会不定期打基金经理手机，看看上缴的是不是他使用的手机，而不是废弃的破手机。”

除了监控手机，基金经理的办公电脑也受到严格监控。

“后台风控部门对投研人员的移动上网模块进行监控。只要你将移动上网的设备插到电脑USB端口，风控就会报告给你的上司，领导就会过来问你为什么要使用移动网络。”前述合资基金经理表示。

除了上述常态的监控手段外，基金公司还加强了边控。

“现在很郁闷，想出去都没办法出去。”一家大型基金公司的基金经理抱怨，公司要求基金经理和研究员上缴护照和港澳通行证，连香港、澳门都没法去。

这家大型基金公司旗下一位基金经理涉嫌“老鼠仓”出逃境外，当地证监局要求公司掌控所有基金经理和研究员的护照。如投研人员有出国需求，必须向公司申请，再取回护照。

业内更严厉的监控做法是，基金经理离职后仍需要将护照交给公司。

“我现在已离开基金公司了，但公司要求护照也要交上去，由原单位代为保管。至于为什么这么做，你懂得的。”一位今年离开公募行业的基金经理表示，目前监管层彻查基金“老鼠仓”行为，整个行业处于高度管制状态。

————监管层列出50人大名单————

监管机构已经掌握了一份超过50人的调查名单，其中不乏规模排名前十的基金公司。

和以往监管办案主要靠举报、现场检查不同，这次大名单主要来自于交易所监管扫描，其中主要是异常账户带来的线索。根据提前设置的参数，交易所每天对大量交易数据进行比对，一旦发现异常，系统就会报警。

在此之后，交易所就会初步判断，确认异常之后报告到证监会等相关部门。在此之后，证监会稽查总队或者派出机构稽查部门将进行调查。

据悉，深交所有几十人的监控室，设置了200多个指标用于监测估计，一旦出现股价偏离大盘走势，深交所会派人立马查探异动背后是哪些人或机构在参与。

大数据或者相应系统运行多年，但是让这套系统名扬业内的还是博时基金原基金经理马乐案的查处。

交易所在日常监控时，发现一个10亿元账户重仓的小盘股和马乐掌舵的博时精选高度重合。进一步追查发现，一个3000万的账户亦是如此，后交易所上报证监会并立案。