草甘磷概念

新安2012四季度的毛利率是19%,净利率是7.84%,今年一季度毛利率也是19%,但净利率是6.45% 主要是发放年终奖3807万,每股减少了0.056,实际上一季度每股收益差不多是在0.21~0.22之间才对,半年报是不可能在发年终奖了,从草甘磷目前的情况看,二季度毛率利和净利率会更高,今天一季度营业收入增长率在24%,二季度营业收入增长率也按24%核算,二季度的营业额在29.7亿*124%=36.83亿-17.31亿=19.52亿,按去年四季度净利率核算净利润=19.52*7.84%=1.53亿,二季度每股收益=1.53/6.8=0.225+今年一季度0.1645=0.3895

因些半年报至少能达到每股0.3895以上的收益.比他预告的=2.3/6.8=0.3382,半年报超预期可期的.更何况目前草甘磷比之前涨副已超过10%,在三季度报的净利率贡献2%以上应该是没有什么问题的.以现在草甘磷每吨37600,有机硅DMC价格维持去年的价格,新安2013年的每股收益预计可达到0.80-0.9037之间,对应PE20倍计算,未来可期的价格在16~18之间.