暴涨黑马——广深铁路——买入买入

广深铁路股份有限公司主要经营广州至深圳间客货运输业务及部分长途旅客列车运输业务,并与香港九广铁路公司合作经营广九直通车旅客运输业务.公司独立经营的广深铁路 ,全长147公里,是全程封闭的高速电气化铁路,穿越中国广东省经济高速增长的珠江三角洲,连接京广、京九和香港九广铁路,是中国华南地区交通网络的重要组成部分,也是中国内陆通往香港的唯一铁路通道.

我们认为铁路改革将沿着“政企分开、网运合一、价格管制放松”的路径推行，2013年或将初步实现政企分开。广深铁路将从“网”、“运”两个层面受益：其一，经营权下放、价格管制放松后，公司多元化业务、路网的产能利用率均将上升，从而提升ROE；其二，公司是铁道部“网运合一”的两个上市平台之一，有望整合南部路网，资产规模将实现外延式扩张。

　铁路改革对铁路企业业绩的影响需要3-5年的时间才能体现，因此2013年铁路改革或将是一个主题性机会。广深铁路2013年业绩止跌回升，估值水平较低，因此我们认为公司是铁路改革的首选标的。
我们认为广深铁路应持续买入买入再买入！！！