闽发极品贴 - 预警、预测与操作 - by 凶悍庄家

★预警、预测与操作

【 原创:凶悍庄家　 2008-08-02 19:32　 多彩总汇　　 浏览/回复：9839/58】
　　闽发已经成了菜市场，除了菜贩的叫卖声、泼皮的叫骂声外，几乎听不到别的声音。许多有着理想有抱负的人来这里，要么悻悻而去，要么混下去也成了菜贩、泼皮。据说，芸芸众生，成功者仅占3%，97%的人都不是成功者，股民更不例外。让人可笑的是，那些呆子，越是愚蠢的，火气越大，越觉得自己聪明。对别人的观点要么断章取义，要么生搬硬套，还没明白前人说了什么，精华是什么，就拿过来当作武器，恶意攻击、恶意拍砖，把闽发仅有的几个行家，都拍走了，于是闽发也就成了乱哄哄的菜市场。
　　本庄把从前的帖子整理后贴过来，旨在抛砖引玉，倡导大家多讨论些有用的东西，树立正确的论坛文化，让有志新人不至于悻悻而去或成为菜贩、泼皮。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 11:34 】　　
　　重要信息（技术的、基本面的）只能是预警信号，并非操作信号。
　　操作信号因人而异，因风格而异。
　　投机者要做的是尊重趋势、跟随趋势，而不是凭主观预测去抢拐点。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 11:53 】　　
　　普通股民最大的误区就是凭自己的经验或预测结论，去追求拐点，企图买在最低，卖在最高，不等趋势确立，就匆匆地进行操作，结果事与愿违，与亏损为伴。
　　这就是标准的散户思维。
　　本庄批评过的杨百万如此、雪峰如此、罗静如此，花荣也是如此。
　　更为业余的是杨百万、雪峰连趋势还没认清，就匆匆满仓了，说明他们连资金管理的手段都没有，本庄不骂他们，难道还要夸他们？
　　
　　如果你认为他们能够制造趋势，本庄闭嘴。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 14:45 】　　
　　投机者永远长不大的一个重要原因是感性交易，
　　感性交易过分依赖于自己的预测，而市场很多情况下是不可预测的，因而，你的交易系统就无法有效应对市场的不确定性，无法确保自己盈利。赢是运气，输是必然。
　　仔细分析周围的朋友，你不难发现，许多有灵性的老股民，对大盘涨跌的判断相当准确，但熊市来临，仍然亏损累累，为何？感性交易使然，交易系统使然。
　　投机者如何摆脱过分依赖于预测，最终成为股市赢家呢？那就是交易策略和资金管理。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 15:00 】　　
　　如何制定自己的交易策略？
　　投机者当然要有：
　　分享牛市果实的交易策略
　　回避熊市暴跌和暴跌后做反弹的策略
　　不同背景下的买点、卖点决策策略、持股策略
　　操作中的纠错策略等等
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 15:23 】　　
　　制定牛市的交易策略，就要先研究牛市的特征，放胆去赢，让利润奔跑。
　　牛市喜欢动听的故事，牛市制造动听的故事,
　　牛市没有最高只有更高，牛市还要多一个心眼，别人越狂热，你就要越冷静，
　　故事越动听，你就越要与盘面认证，继续一致，跟着吆喝唱多，不一致，做好闪的准备，走坏了，溜之大吉，让暴跌给发烧的股民降降体温再做定夺。
　　这样说，老股民都明白，落实到交易，很不容易。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 15:30 】　　
　　如何制定牛市的交易策略？
　　因人而异，因性格而异，因风格而异，因资金规模而异，因趋势部位而异，这需要较大的篇幅才能说清。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 15:44 】　　
　　为跟随趋势，投机者要有自己趋势预测、确立、跟随、预警、纠错体系。预测其实不是那么重要，确立、跟随、预警、纠错对操作才是重要的。　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 15:56 】　　
　　所以，制定自己的交易策略前，投机者首先要最自己做一个全面刨析。
　　刨析性格、刨析风格
　　刨析知识结构、刨析技能（基本分析能力、技术分析能力）
　　刨析擅长与不足
　　然后，制定适合自己目前能力的或短或中或长或混合的投机策略。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-11 16:19 】　　
　　熊市里由于中国股市没有做空机制，因而，对成功的股民来说，就是现金为王，多数时间空仓，偶尔轻仓，做做反弹，很少满仓。对于胜少负多，功夫不足的股民来说，建议远离股市，耐心等待下个牛市，如果立志在股海中修炼，建议开个模拟帐户，边模拟边苦练内功。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-14 10:20 】　　
　　由于A股市场没有做空机制，因此，在熊市里做股票，只能做反弹。
　　做反弹，从小趋势看，是顺势，从大趋势看是逆势。而小趋势是极不稳定的，很容易受消息等因素影响，而且给予交易者对研判结果的确立或纠错的时间较少，因而，做反弹的成功率降低。
　　这就要求，交易者战略上必须尽量减少操作，多看少动，多数时间空仓，偶尔轻仓，很少满仓。注意，这是纪律、是策略、是战略，必须无条件服从。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-14 10:23 】　　
　　有了这条铁的纪律还不够，你还必须精心研究熊市的运行规律，否则，你最好不要操作。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-14 10:28 】　　
　　其实，对多数人来说，不操作，始终保持空仓，远离熊市，就是最好的操作,最好的策略。因为熊市并不是人人都能做的，很多高手都是死在熊市炒反弹的战场上。
　　注意，“炒反弹”和“做反弹”是不同的，本庄提倡的是做“做反弹”，而不是“炒反弹”，更不是“抢反弹”。本庄骂过的，都是“抢反弹”的。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-14 10:31 】　　
　　“炒反弹”也好，“抢反弹”也罢，都是贪婪思维在作怪，是典型的散户思维，早为职业操盘手所不齿。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-14 10:43 】　　
　　那么，如何确立反弹，并成功第“做反弹”呢？
　　这就要求你在苦练基本功，精心研究熊市运行规律的基础上，制定适合自己的交易系统。这里说的交易系统是广义的交易系统，并非仅仅针对买卖而言。
　　它包括趋势预警、预测、确立、纠错的预测系统，包括买卖点选择的交易策略，包括资金分配的资金管理系统
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-15 18:01 】　　
　　先说说扑捉趋势的预测系统。
　　这之前，必须弄清一个问题，许多朋友听到成功人士说，做股票要“重操作、不预测”，于是就认为“预测”是投机忌，一听到预测，就嗤之以鼻。这是不对的，其错误之处在于没真正明白“不预测”的含义。“不预测”是让你尊重已存在的趋势，是让你不要因为几根K线就主观认为趋势转折了，是让你等待确认信号出现。落实到买卖交易，“不预测”就是让你遵循“右侧交易”，放弃“左侧交易”，是让你当趋势走坏时，不去预测在哪里获得支撑，尊重趋势，无条件止损。这是不预测的最正确的解释。许多人因为误解了“不预测”的含义，把“不预测”绝对化，其结果只能把自己修炼成一部缺乏智能的追涨杀跌的机器，就算成功了，也只能小成，不会大成。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-15 18:12 】　　
　　同样一段趋势，因为扑捉水平的不同，差异巨大。有的扑捉了大段，有的扑捉小段，有的刚刚扑捉到，就转向了。其原因，在于预测水平的差异。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-15 18:22 】　　
　　理解了“预测”与“不预测”后，就可以谈扑捉趋势的预测系统了。
　　为了使预测系统既做到“预测”，又做到“不预测”，这里面大有学问。
　　这方面每个人都有自己的体会，然而，真正成功的却不多，因为成功之人本身占比就很少，而且成功之后，都不愿多言，其原因很多，不必多谈。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-16 07:32 】　　
　　本打算接着谈如何扑捉趋势，忽然觉得，还有一个更为基本的概念必须弄清，那就是：何为趋势？
　　一提起趋势，许多股民滔滔不绝，口若悬河，似乎理解非常深刻。其实不然，许多老股民由于理解上的偏差，早已误入歧途了。
　　所谓趋势，是指股价在较长一段时间内的运行路线，它包含方向和强度两个重要因素。从k线图上讲，趋势就是一连串k线所指示的方向和角度，那些具体的k线不是趋势，单个k线更不是趋势。有人把预测单日k线说成预测单日趋势，显然是对趋势的理解产生了严重偏差。
　　重复一遍：没有一连串k线，就不存在趋势，那一连串的具体k线也不是趋势，趋势是那一连串k线所指示的股价运行的方向和角度。
　　这些基本概念一定要弄清，否则，你对技术分析就永远一知半解，永远入不了门，你就会在股海呛十几年水后，不嫌自己学艺不精，反倒弄出个“技术分析无用论”来，那真是拉不出屎嫌茅坑啊。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-17 23:42 】　　
　　这时候，承认目前是下跌趋势，尊重下跌趋势，不去猜测底部，耐心等待底部信号出现，就是“不预测”。
　　在“不预测”的同时，你已经“预测”了会继续下跌(因为你承认目前是下跌趋势)，这又是“预测”。如果你认为今后不一定继续下跌，你仍然是在预测（你已经预测趋势不一定延续了，但你的这个预测是不尊重趋势、不“顺势”的预测，看似聪明，实则愚蠢，因为你把大概率事件毫无根据地丢弃了，剩下的只是无知了）。所以，绝对的不预测是不存在的。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-18 09:14 】　　
　　4月14日收盘后，本庄是怎么预测4月15日会收中继性k线的？
　　很简单，首先尊重了目前趋势的整体方向，其次尊重了趋势的整体强度（角度），尊重了这两个要素，“中继性k线”就是必选的最大概率的事件。其实，这个“中继性k线”看似是对单日k线的预测，实则是对今后数天走势的预测，看似是预测，实则是对趋势的解读、尊重和认可，实则也是“不预测”，只有改变了目前趋势整体方向和角度的想法才是“预测”。
　　
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-18 09:18 】　　
　　反复叙说这些，是为了彻底弄清“预测”与“不预测”的真正含义，是为了弄清股市预测的正确方法。否则，无法制定自己的预测系统。
　　【 · 原创:凶悍庄家　 2008-04-18 10:19 】　　
　　值得指出的是，上面所提到的趋势，是指中小趋势，是通过正确解读图表就可把握的。解读大趋势仅靠图表是不够的，大趋势需要大基本面支持，解读大趋势需要宏观基本面和技术面的相互支持。

【 · 原创:凶悍庄家　 2008-08-02 19:43 】　　
　　技术分析派从图表分析中寻找股价运动规律是预测，
　　基本分析派从公司基本面给股票估值，并看好公司未来也是预测。
　　只有呆子，才会把“不预测”绝对化，把“不预测”绝对化，就是把自己无知化。

【 · 原创:凶悍庄家　 2008-08-02 19:47 】　　
　　无知化的股民，在股市只能是追涨杀跌的机器，在生活中只能是行尸走肉。

【 · 原创:凶悍庄家　 2008-08-02 20:04 】　　
　　股市里只有赢家和输家，没有绝对的专家。
　　对待赢家，我们要学的是他们的取胜之道，而不是跪拜他们的业绩。
　　智者吸取大师思想，　　庸者跪拜大师名气，　　愚者尾随大师吃屁。

【 · 原创:凶悍庄家　 2008-08-03 14:26 】　　
　　一代股圣巴菲特的投资理念是：
　　选择业务清晰易懂、业绩持续优异、有着能力非凡并为股东着想的管理层的大公司，在合理的价位上集中买入，并长期持有。
　　何谓“合理的价位”？
　　就是有着足够的安全边际，在此价位买入后哪怕股市关闭5年、10年乃至永不开市，都值得持有的价位。在巴菲特看来，投资就是以合理的价位，买下一家优秀的公司，而不是股票。
　　只要用老巴的价值尺度对A股稍作衡量，就会很容易地发现：以圈钱为目的的中国股市，其实是一个标准的垃圾场，毫无投资价值可言。里面的所有参与者，其目的无非是争做传销的上家而已。中国股市的所谓价值投资者，无非是选择了业绩好点、故事多点的股票，侥幸遇上了一轮牛市，持股的时间长一点而已。由于这些股票的价格，长期严重地偏离股票的实际价值，对它们的任何一次交易，根本谈不上什么价值投资，只能算作对绩优板块的一次投机。
　　在中国股市谈投资、谈老巴，不仅玷污了“投资”的神圣，更玷污了老巴的英明。
　　那些连什么是“投资”都没弄清的蠢才，侥幸遇上了百年不遇的大牛，幸运地捡了几块馅饼，就嚷嚷着价值投资的蛋饼、丹阳之流，早晚会被历史淘汰，并成为千古笑话，流传后世。

【 · 原创:凶悍庄家　 2008-08-03 21:01 】　　
　　趋势不仅有方向，还有角度，角度代表着强度，或凶悍度。
　　只跟随趋势方向，是入门级水平，只跟了趋势的一半，同时跟上了强度才是真正的跟随。如果你不能影响价格，制造趋势，那么你就跟随“索罗斯”，如果你能够影响价格，制造趋势，那么你就做个“索罗斯”。无论你现在处在什么层次，生存永远是第一位的，在浩瀚的股海里，再大的庄家也仅仅是一位冲浪者，面对即将到来的海啸，最高明的办法永远是早早发现，迅速逃离。