恒定投资最佳比例的探讨

资产再平衡，债券+股票+现金好一些。

不错的探讨，
按涨跌幅度，还是日期来算
细节还有很多

呵呵，纳米兄是和讯的那个么？

格老在推荐这个资金配置的时候，不知道是不是也像你这样用高数验证过。哈哈，开个玩笑。

25/75或75/25的配置兄弟也来推导一下吧。

看过<投资企业法>,作者推荐的比例是2/3!

才看到楼主的贴。是很好玩的探讨。问题是时间周期是多少呢？
假定股票上涨即卖出，那这个上涨判定是以什么周期计算？日、周、月？还是以比例计算，当两者比例相差多少时就启动平衡？

好萜子，给你加个油吧~~~~

偶帮你顶下可惜俺对这个完全外行提不出建议．
　

本文的思路是这样的：在股票上涨时，由于现金仓位不计算收益，任何上涨都将打破仓位平衡，那么为了维护原有比例必然会卖出股票上涨收益中的一部分使得仓位维持平衡，但不可能全额卖出股票，上涨收益中必然有一部分转换为现金的超额收益得以保存，而这部分收益可以用代数的方法表示（我计算出这部分收益就是我推导的公式）；
下跌时股票下跌也会破坏原有仓位比例，那么现金仓位*股票跌幅其中一部分应该转换为股票，从而在大盘指数从起点回到起点过程中享受超额收益，同样这部分收益也可以量化。

两者各自推导公式，而后合二为一，我推导出如上的公式，然后根据公式假设波幅为常量，求导计算最佳比例得出最大值的约束条件是：现金仓位=股票仓位，从而计算出最佳投资比例=50%。以上推导规程和思路，敬请淘股吧指点。

本文纯属探讨，如有不对，敬请指正。