摘抄：交易心理分析

摘抄7：爆赚-爆亏的循环
大部分交易者需要花很长时间才认输或者找到成功的真正方法。同时，一些交易者尽力得到更多的时间以加入所谓的“爆发与亏损的循环”。
过度兴奋和自毁是两种有力的心理力量，对你有极大的消极影响。但是，只有你开始赚钱或持续一致性的赚钱是，这两种力量才出现，这是大问题。当你赚钱的时候，你很少去想可能的问题，尤其是过度兴奋这样的事还感觉不错。过度兴奋的一个原始特点就是它制造了超级自信，任何犯错的可能都变得不可思仪。相反，自毁来自于交易者认为应该赚钱或应该赢的很多冲突中。
当你赚钱的时候，你更容易犯错、过度交易、仓位过大、违反原则或像没有任何谨慎的限制必须那样交易的影响，你甚至会极端的以为自己就是市场。然而，市场很少会同意，当他不同意时，你就受伤了。亏损和精神痛苦一般都是严重的，你体验了辉煌，然后就是无法避免的破环。
如果根据交易者的结果来区分他们，我愿意把他们分为三组：
最小的一组，恐怕还不到交易者的10%，是持续一致的赢家。他们的资金曲线稳步上涨，而亏损则相对很小，他们体验的亏损是正常的亏损，任何交易方法或系统都会产生的，他们不但知道如何赚钱，他们永远不受导致“爆发和亏损”循环的心里力量的影响。
第二组占活跃交易者的30%-40%，他们是持续的输家。他们的资金曲线就是持续一致性赢家资金曲线的对照，不过是反的——很多亏损的交易，偶尔会有赚钱的交易。不管他们交易生涯有多久，他们要学的东西太多了，他们要么是对交易的本性有幻想，要么是对一种不可能赚钱的方法上瘾了。
最大的一组，剩下来的40%-50%的活跃交易者，他们是先爆发后亏损者。他们学会了如何赚钱，但他们不知道整体交易还包括如何保住利润。结果他们的曲线看起来像典型的过山车，漂亮稳步的上涨突然变成了陡峭的下跌，然后又是一个漂亮稳步的上涨突然变成了又一个陡峭的下跌。这样的过山车一直在循环。
在过度自信或过度兴奋的状态下，因为过度兴奋然你相信绝对不会出错，所以你不能看见风险。如果不会出错，那么就没有必要用原则或限制来规范你的行动。所以建立一个超级大的仓位不但有吸引力，而且还有趣。然而，一旦你建立了超大的仓位，你就有危险了。仓位越大，价格波动对资金冲击也就越大。如果你坚信市场如你所愿，同时又建立了超大的仓位，那么当市场往不利的方向跳动一个基点，就会让你“惊呆”不知所措。

如果你在爆发和亏损的循环中，记住：如果是你因为犯错或轻率而亏损的交易，现在重新交易，你会有多少钱？根据这个结果重新计算你的资金曲线，现在的资金曲线是什么样子？我相信很多人都能成为持续一致的赢家。现在再想想，如果亏损，你会怎么反应。你会承担所有责任吗？你会尽量去改变自己的观点、态度和行为吗？你会观察市场并思考如何防止同样的事情再次发生吗？显然，市场和你的轻率无关，和你内部冲突而犯错也无关。
形成赢家态度是成功的关键，很多交易者的问题是，他们要么不知道，却以为自己有了赢家态度，要么希望市场帮他们形成赢家态度。市场是不会为你做的，我想尽量强调，如果你没有赢家态度，那么没有任何市场分析会弥补你没有赢家态度，市场可以给你一些盈利的交易优势，但是如果你没有赢家态度，优势不会让你成为持续一致的赢家。
如果你想把你的市场体验从痛苦变成自信，如果你想把你的资金曲线从反复无常变成稳步上涨，第一步就是承担责任，不要期待市场会给你什么或做什么。如果你从这点开始努力，市场再也不是你的敌人，如果你停止和市场斗争，这意味着不再和市场斗争，你会吃惊的发现你很快就知道自己要学什么，你学的是多么快。
承担责任是赢家态度的基石。

摘抄6：对亏损的反应
不管我们的新手如何有积极的感觉，最终他要犯错亏损。交易中的犯错和亏损是无法避免的现实。最积极的态度和最好的分析技术用在一起不能阻止交易者最终体验亏损。市场反复无常，变数太多，交易者无法做到任何时刻面面俱到。
如果他在交易相信无法避免亏损，因为亏损是交易的自然结果——就像餐馆的老板也要花钱吃饭一样，那会如何？另外，假如他完全接受风险，意味着他完全考虑了市场行为的可能，即是金钱上的，也是情绪上的。有了这些信念和期望，这样他的态度就不会变差，他就可以简单地进行下一笔交易。顺便说一下，这是理想的交易信念和态度的案例。
假如他没有完全接受风险，如果他没有完全考虑市场行为，只是满怀期望，会如何？从思想角度说，如果市场和他想的不同，他会感到痛苦——精神痛苦。期望代表了我们对未来的看法、听觉、感觉、嗅觉或者味觉的思想状态。根据他期望背后的能量大小，如果能量很大，当期望没有实现时就会严重受伤。
如果你把市场看作时无限交易的河流，你自己也不会自责后悔，那么你的思想状态最适合自己行动，自己体验学。另一方面，如果你对市场信息的解读是痛苦的，你可以通过有意识或下意识的阻止信息以避免痛苦。在阻止信息的过程中，你会机械的丧失了一些致富的机会。换句话说，你自己离开了交易的河流。
为了避免痛苦而学越来越多的市场会形成复杂问题，因为他学的越多，他对市场的期望越多，如果市场不这么做，他就更痛苦。他不知不觉制造了一个危险的循环，学的越多，他变得越疲惫不堪，越感觉要学。当他因为厌恶而退出交易时或者意识到他的交易问题是是他的观点，不是缺少市场知识时，这个循环才会停止。

摘抄4：塑造你的思想环境
记住，最优秀的交易者用很多独特的方式思考。他们已经形成的思想结构可以让他们在交易时没有害怕，同时防止你变得轻率，因为害怕而犯错。这种思想有很多特点，但是关键的是成功的交易消除了害怕和轻率的影响。这两个基本的特点能帮助他们实现持续一致性的结果。
一旦你有了这样的思想，你在交易时也不会害怕，你不在找理由、下意思的扭曲信息、犹豫、行动过早或者期望等恐惧犯错。一旦恐惧消失了，再也没有理由犯错了，结果就是它们从你的交易中真正消失。
然而，消除恐惧只是走了一半的路。另一半的路就是形成克制。优秀的交易者已经明白用内部纪律或思想机械系统对付因一连串盈利引起的过度兴奋或过度自信等消极影响。对于交易者来说，如果你不知道如何监视和控制自己，盈利是超级危险的。
如果我们在一开始就知道持续一致性的交易者必须关注形成交易者的思想，那么就容易知道为什么很多交易者失败了。他们不是学如何像交易者一样思考，他们在想如何通过市场赚更多的钱。很容易跌进这个陷阱。有一些心理因素让你很容易地相信你不了解市场导致你亏损，无法得到持续一致性的结果。
然而并非如此，你寻求的持续一致性在你的思想里，不在于市场里。是因为态度和信念错了，所以亏钱；当你感觉很好时候，持续一致性变成了轻率，导致更多的亏损——不是技术或市场信息的问题。
交易既有趣又有困难的原因是你并不需要很多技术，你需要的是天才式的赢家态度。几次或更多的赚钱交易会让你感觉像交易者，这种感觉能维持赚钱的特征。这就是为什么新手需要连续多次交易赚钱，市场中优秀分析师希望持续多次交易赚钱。分析师有技术，但是他们没有赢家态度，他们操作时有恐惧；新手因为不害怕，所以体会了赢家态度，但这不代表他又赢家态度，这仅仅意味着他还没有体验让他害怕的任何痛苦。

摘抄5：对随机回报上瘾
有人用猴子进行研究，以观察随机回报对心理的影响，比如，如果你教猴子完成任务，只要任务完成了就给它好处，猴子很快就把努力和特定的结果联系起来。如果猴子完成了任务，你不给回报，只要很短的时间猴子就不会去完成任务了。他已经知道没有回报的，他就不会在去浪费精力。（每一笔交易，系统内的，应该大概率能取得好结果，100%胜率是没有的，但是大概率是胜的，这里有前台计划正确、执行正确，一定程度炒股就要做一只猴子，并且是对结果已知情况下的猴子。）
然而采取随机方式回报猴子，猴子的反应是不同的。当你停止回报猴子，猴子也不知道是否下次完成了任务有回报。每次回报都成了惊喜。结果，从猴子的角度来看，没有理由不完成任务。即使没有回报，猴子也要继续完成任务，有些猴子会永远做下去。
上瘾的问题会导致我们处于“没有选择”的混乱状态。到了一定程度上瘾控制了我们的思想，我们的焦点和努力都是为了上瘾这个目标。其它时间可以满足其它需求比如要相信自己，不要用太多的资金去冒险可能被忽略或者被放弃了。我们没有任何能力，只好满足上瘾。对随机的回报上瘾是交易者特别麻烦的事情，因为他阻碍了形成思想结构，实现持续一致性。

摘抄3：不负责任会导致随机交易
交易的特征可以理解为纯粹，没有负担的个人选择，很快就能选择出结果。对自己的解读和行动结果还没有负责态度的交易者会进入两难境地：一个人如何进行完全自由的选择，同时如果所做的选择导致的结果是自己不想要的，该如何推卸责任。（这一点我认为的如果要对自己的交易纯粹和没有负担，关键是有自己的选股、选时的交易系统并经过检验卓有成效，而不是推卸责任的问题）。
当我们没有做好计划就交易时，会面对无限的变数，很容易就把交易变成了我们的喜好因为有一些现成的方法。同时，如果交易结果不是我们想象的那样，可以轻松的逃避责任因为总是有我们不知道的变数，我们无法提前考量。
我和无数交易者沟通，他们愿意花几个小时分析市场，为第二天做交易计划，然而却没有交易，而是做了其它的交易。他们做的其它交易是朋友和经纪人的消息。我可以说，他们原先计划的，但没有实行的交易通常是当天的大赢家。这是典型的例子，说明为什么我们容易没有结构的、随机的交易影响—因为我们不想负责任。
当我们自己交易时，我们有创造性的能力在旁边伺候着，我们自己很快就知道我们想法好不好。对于不满意的结果，为其辩护是困难的。另一面，当我们进行了没有计划、任意的交易，可以简单地通过责怪朋友或者经纪人的坏主意来推卸责任。

摘抄2：市场分析不能解决根本问题
市场的行为是无限的，它可以在任何时候做任何事。这意味着，不管你学多少市场行为，不管你分析多么优秀，你永远不能学到足够多的知识避免市场让你犯错或亏钱。如果你害怕犯错或亏钱，这意味这你无法学到足够的知识以弥补恐惧造成的消极影响，你就不会客观，不会毫不犹豫的行动。我并不建议我们不需要市场分析或是不需要定义和认识市场的方法，我们肯定是需要的，然而市场分析不能通向持续一致性的结果，他不能解决没有自信、没有纪律或不当的聚焦造成的交易问题。（理性看待试错交易或者系统内交易出现亏损，市场是不可以预测的，所以只能够根据自己的原则，概率思维考虑下单时候的每一笔交易，做到大概率去考虑；从我这么久交易看，市场分析只能解决一部分，而且越简单越好，只从1到2个角度去考虑个股，才能选择出自己目标的股票；另外还有一点看待市场的方法可以学，但是自己的心魔（害怕、犹豫、不自信、后悔于一笔亏损交易不能自拔、焦虑于市场大涨而自己亏损、报复性交易及扳本心理等，只能够修炼自己的内心才能解决，为什么伟人内心强大？就是因为解决了这些方面，目前我还是有很重的心魔，从7月7号买入东财，7月10号买入光大证券可以看出，我这一块需要着手去解决，自由而有度的交易）
你有两个选择;你可以通过学尽量多的市场变数来消除风险（我称之为分析黑洞，因为他通向最终的挫折），或者是你学如何重新定义你的市场交易活动，这样你就能接受风险，不在害怕风险，一旦你达到了一定的思想境界，完全接受风险，那么你就不会痛苦的定义和解读市场信息了。当你不再痛苦的定义和解读市场信息时，你同时也消除 了这些倾向：找理由、犹豫、过早行动、希望市场给你钱、自己不会止损而希望市场救你。（人为市场立法）

摘抄2：市场分析不能解决根本问题
市场的行为是无限的，它可以在任何时候做任何事。这意味着，不管你学多少市场行为，不管你分析多么优秀，你永远不能学到足够多的知识避免市场让你犯错或亏钱。如果你害怕犯错或亏钱，这意味这你无法学到足够的知识以弥补恐惧造成的消极影响，你就不会客观，不会毫不犹豫的行动。我并不建议我们不需要市场分析或是不需要定义和认识市场的方法，我们肯定是需要的，然而市场分析不能通向持续一致性的结果，他不能解决没有自信、没有纪律或不当的聚焦造成的交易问题。（理性看待试错交易或者系统内交易出现亏损，市场是不可以预测的，所以只能够根据自己的原则，概率思维考虑下单时候的每一笔交易，做到大概率去考虑；从我这么久交易看，市场分析只能解决一部分，而且越简单越好，只从1到2个角度去考虑个股，才能选择出自己目标的股票；另外还有一点看待市场的方法可以学，但是自己的心魔（害怕、犹豫、不自信、后悔于一笔亏损交易不能自拔、焦虑于市场大涨而自己亏损、报复性交易及扳本心理等，只能够修炼自己的内心才能解决，为什么伟人内心强大？就是因为解决了这些方面，目前我还是有很重的心魔，从7月7号买入东财，7月10号买入光大证券可以看出，我这一块需要着手去解决，自由而有度的交易）
你有两个选择;你可以通过学尽量多的市场变数来消除风险（我称之为分析黑洞，因为他通向最终的挫折），或者是你学如何重新定义你的市场交易活动，这样你就能接受风险，不在害怕风险，一旦你达到了一定的思想境界，完全接受风险，那么你就不会痛苦的定义和解读市场信息了。当你不再痛苦的定义和解读市场信息时，你同时也消除 了这些倾向：找理由、犹豫、过早行动、希望市场给你钱、自己不会止损而希望市场救你。（人为市场立法）

摘抄1：对自己的交易负责，接受风险
  优秀的交易者交易没有一丝一毫的犹豫和冲突，很自由的承认也许这笔交易不行。即使有亏损，他们在退出交易时不会有一点点不舒服。换句话说，交易天生的风险不会让最优秀的交易者失去纪律、专注和自信。如果你不能做到不带情绪（特别是害怕）的交易，那么你就没有学会天生的接受交易风险。这是最大的问题，因为不管你是什么程度的不接受风险，都等同于你会避免风险，总是想避免无法避免的风险对于你的交易能力是灾难性的影响。
  一旦你学会好接受风险，不管市场怎么搞，你都不会感到痛苦。如果市场没有能力让你痛苦，你就不用避免什么了，你眼中只有概率，这就客观——没有因为你害怕什么会发生或者什么不会发生而倾斜、扭曲。（我的交易风格还是追击强势票为主，一般而言这类票一般位置相对较高，目前我还是一个低手，其实一定程度与时候看对票，却临盘犹豫，错过机会，深层的原因就是害怕，没有接受风险，也对于自己的交易模式的风险没有全面的认识，现在开始要尝试着去接受这个风险，理性客观的判断）
  最优秀的交易者不害怕，他们不害怕是因为他们根据市场提供的机会进出交易，他们已经形成了最大的思想灵活性，可以自由进出交易。同时，最优秀的交易者形成了不轻率的态度。从某种程度上说，每个人都害怕，当他们不再害怕时，他们倾向于轻率，轻率的结果是他们又开始害怕。（必经之路，这一条尤其是害怕-不害怕-轻率-害怕，这一个循环其实就是悟道-猛干-怀疑人生-悟道，也就是盈利之后胡乱交易最后大幅回撤这一现象的深层次原因，我经历过无数次，原来核心在于不害怕下的自控交易）
   当你害怕时，就没有其他可能了，因为害怕会让你丧失机动性，即使你想努力看见其它可能，你也无法看见或者不能妥善处理他们。从物理角度说，恐惧让我们冻住了，无法跑动。从思想上说，恐惧让我们把注意力焦点缩小在害怕上面。这说明其它可能的想法，市场的其它信息被阻挡了，如果你担心的事还没有完，你就不会想到理性的事。