2020年国产芯片的机会

@深海鱼鹰 兄，新年好。 

  这次的疫情对股市的影响肯定是有的，至于影响多大，取决于后面国家对疫情控制的速度快慢。

  当然这个影响主要也是短期的，中长期影响应该也是不会太大的。对于股市而言短期内肯定也是不太乐观，但是监管层也是在做好各方面的准备，也在倡导大家要理性投资，长期价值投资。因此对于中长线的人来说，这次突发事件导致短期回落也是给了中长线投资比较好的入场机会。短线的话受到市场情绪波动影响难免会波动比较大的。

  而对于像国产替代自主可控等这些大科技板块品种来说，跌下来依然是机会大于风险。

疫情对大盘会有影响吧

祝各位股友新年快乐，阖家团圆！

  在新的一年里，身体健康，投资顺利。

国产芯片这两天全面爆发，在大盘指数连续下跌的环境下，以国产芯片板块为首的硬核心科技股逆势走强，算是给大多数投资者带来了年前的红包行情。

  科创板最近的赚钱效应也是很强，当然主要也是被 688012 给带动起来的，688012这波低点60起来到今天最高200短短3个月时间涨幅3倍，其他同类的很多品种也都是大幅上涨，翻倍的个股也是不少。市场历来都是这样，一旦赚钱效应出来了，资金就是前赴后继的往里面冲。

  这个现象在这几天的芯片为首的大科技股里面演绎的淋漓尽致。

  对于国产芯片的后市行情个人依然是继续看好，而且这轮国产芯片行情的周期也是比较长，力度也会不小。因此对于大多数人来说最重要的提前上车，因为上车越早成本越低，这样持股的心态才会更好。虽然涨到后面加速赚钱更过硬，但是震荡波动越来越大，持股也是会越来越难的。

  明天是节前的最后一个交易日，市场对节后的行情都是比较乐观，所以今天在大科技今天大幅拉升之后，券商板块也出现拉升。对于节前布局的两个确定性比较好方向依然是以芯片为首的硬核心科技以及券商。

国科微公告，中标长沙市“天网工程”改造升级项目（天网四期），中标金额5.25亿元，占公司2018年度经审计营业收入的131.28％，如本中标项目签订正式合同并顺利实施，将对公司经营业绩产生积极影响。


  这个力度还是比较大。。。。。。

航锦科技1月16日发布2020年一季度业绩预告，预计公司2020年1-3月净利润为9800.00万元～1.30亿元，上年同期为1.10亿元，同比变动-11.05%～17.99%。

  公司表示，做出上述预测，是基于以下原因：公司业绩变动的原因包括(一)公司军民两用的芯片销售实现大幅增长:子公司长沙韶光向客户供应的FPGA芯片、自主可控的图形处理芯片(GPU)和总线接口芯片等芯片产品销量同比大幅增长;子公司威科电子的新能源汽车用电子模块、5G通讯用电子模块和高性能模块实现批量化供应;威科电子控股子公司威科射频研发出用于华为和中兴通讯等5G设备生产商的射频器件和高频材料并实现销售,这些射频器件和高频材料适用于5G通讯,能实现进口替代,解决国内5G设备生产商受制国外的问题,未来市场空间广阔;长沙韶光和威科电子通过大力拓广民用芯片市场,为公司发展打开更大的空间。(二)按公司经营板块划分,集成电路板块预计实现净利润3,800—4,500万元,同比增长52.67%—80.80%;化工板块预计实现净利润6,000—8,500万元,同比下滑30%—0%。(三)2019年一季度,公司化工主导产品的价格尚处于历史相对高位,2020年一季度化工产品平均售价尚未明显回升。受宏观经济的周期性波动影响,公司主要化工产品的销售价格有所波动,公司通过实施精细化管理来控制成本,随着2019年第二、三季度基数的回落,公司2020年后续季度化工业务盈利同比将提升。 

  2020年两市首份第一家一季度业绩预告的公司被 000818 夺得，说明公司的实力跟底气。

  最大看点是集成电路业绩这块继续保持增长，化工这块继续下滑，说明公司发展方向定位很明确。

 上次年报业绩预告，全年业绩下滑，集成电路业绩增长，市场给出了正反馈的，股价连续上涨，这次应该也会不差。

  值得期待。。。。。。。

000818真便宜！！

楼主说的很好啊。大基金的任务就是扶上马送一程，不会投初创的、也不会投成熟的。

芯片是大科技中的核心产业，现在表现好的也都是芯片中的核心企业，汇顶、兆易、韦尔等，港股的中新国际也在新高中。抱团核心公司，已是陆、港资金的共识

芯片已经在银河系了，难道你要把他吹出银河系？

周末闲聊几句：


  2019年12月20日晚上大基金首次公告减持以国科微、兆易创新、汇顶科技三家芯片设计公司。 那个周末市场因为这个消息都炸锅了，大多数人的第一反应就是大基金太不负责、或者说是大基金也是来二级市场收割韭菜，当然也还有其他不同的声音，但是这段时间以来，二级市场的股价走势也是给了很好的证明。

  不过这个时候，对于那些看空的人来说，觉得这几个个股拉升新高，兆易、汇顶周五创历史新高、国科微是创收盘历史新高。看空的是觉得大基金想要高位减持，所以拉升。其实这就是人性，吃不到葡萄就说葡萄酸，也是很正常，能理解这些人的心里。

  对于看多的人来说，当然是继续看好的，不论背后是什么原因，既然有资金敢去推动新高，来资本市场的资金都不傻，都是奔着赚钱而来的，为啥这两年的股市不少核心品种能够不断新高，而很多品种不断新低呢？这其中有很多因素，最重要的也是对国家大政策的扶持发展方向以及未来产业发展的预期有关。当然个人并不是说这些不断新高的品种可以无脑追，而是想说多去思考，思考背后的原因，思考这些大资金的想法等等。

  个人在21号也说了自己的观点，说了几个核心观点：首先大基金减持是计划之内的，前5年投资，中间5年回收期、最后5年观察期，因此这个都是计划之内的。其次大基金减持的公司都是芯片设计领域，这说明这几家公司这几年的发展，得到了国家大基金的认可，上市公司的技术得到了市场的认可，所以国家才会选择从他们开始慢慢退出；最后大基金二期的成立，资金规模比一期还大，二期还没开始正式投资，那就说明国产芯片的发展还有很长的路要走，整个产业的发展还在有序的进行中，有实力有成绩的大基金会慢慢放手，还没有竞争优势但是又很重要的就需要大基金的重点扶持。

  对于二级市场而言，都是在一种多空的博弈，因为市场里上亿投资者，各种各样的资金都有，理念不同模式不同自然操作的手法也是不同。就比如对于国产芯片产业来说，行业的中长期发展不变，并且是未来3-5年最确定的行业之首，那么出现利空的时候看好的大资金就会借机买入，而短线资金就是跟着市场情绪以及利好利空进行的追涨杀跌。.

  芯片产业链中未来几年每个领域都有机会，真正一个行业发展成熟起来，各个环节都是少不了的，只是时间先后顺序以及涨幅大小而已。所以对于在选择细分领域以及个股上面，每个人都有各自的看法跟想法，这个也是很正常的。个人这两年也是一直跟踪国产芯片产业的发展，也分享过对行业以及部分上市公司的看法，可以去回顾以往的记录。

  国产芯片领域中，封测环节是目前国内企业实力最强的，长电是国内第一，全球第三。其他通富、华天等也都是不错的。封测企业的业绩从去年下半年开始也是出现了好转，所以这段时间封测领域的几个品种表现都很强，不过封测这块的利润相比设计来说要弱些。因此个人更加看重芯片设计这块，当然也是因为芯片设计公司的技术实力很强了，不少企业的技术实力都已经赶超全球行业的头部企业，想要完成真正的国产替代，核心技术是核心，国产替代自主可控不能只靠喊口号的，所以这次大基金减持的三家芯片设计公司，说明这三家公司在各自的领域技术实力得到了大基金以及市场的认可，因此他们接下来就进入企业稳定发展或是告诉发展阶段。而对于其他芯片产业链的领域比如材料、设备、制造等，相对来说都还是比较薄弱的，因此需要国家大基金的大力扶持，当然扶持这个过程相关的企业也是会迎来不错的发展，但是也还是有些不确定性的因素，相比起来更看好国家开始慢慢放手的企业，因此个人更加倾向于芯片设计这个领域的上市公司。

  芯片产业链很大，涉及的上市公司也很多，就算在看好芯片产业链，也不可能把所有的上市公司都买了，所以只能优中选优，挑选自己更为看好，认为更有潜力的品种，然后就是守着他陪着她一起慢慢的成长，享受企业成长的时候给自己带来相应的回报。所以上面所说的只代表个人的观点，提到的品种不一定是最好的，没提到的也不一定就不好。观点仅供参考。

  未来几年国产芯片的发展大趋势是毋庸置疑的，对应的相关上市公司股价自然也是整体呈现水涨船高的走势。当然这个结果预期是美好的，但是这个过程也是不容易的，是非常煎熬的。然而在二级市场对于大多数人来说都是抱着一夜暴富的心态，所以即使未来几年国产芯片一轮超级大行情下来，真正能够在这个行业赚大钱的人也是不多的，这个是规律，这个是人性。