股市是道场，烦恼即菩提

佛山游资廖哥：交易体系[淘股吧]

廖哥首先要说一个交易体系的概念，这是一个很大的命题，并且这件事情应该没有人可以做到完美。不过作为一个投资者，这是你必须去面对的问题，你可以做的不好，但是不能不去做。

要是你到现在对于自己的交易，还是不够清晰，操作上是随意买卖的话，希望这篇文章能让你有明白这个概念，进而去着手搭建。

要是你已经是入市许久，略有小成的话，这篇文章希望能帮到你，去完善你的交易体系，查漏补缺，尽早形成一个闭环。

交易体系的组成

这件事情廖哥就不和你们说宏观的层面，我会直接具体落到点上，具体和你们说，是什么，怎么做。

而不是像很多文章泛泛而谈的：仓位管理、心态控制、风控.....（下次遇到这些人，你就问他们，仓位怎么管理，心态怎么控制，风险评估，怎么具体评价？看看他们怎么回答。）

以后你们会在我每天的复盘文章看到的很多关于市场思考的观点，不要光看热闹，而要想起今天的文章来一切思考的出发点就是从这里来的。而这就是交易体系！

1、阅读盘面

游资是阅读盘面最强的一帮人，所以廖哥说的交易体系的核心就是阅读盘面！

说具体一点，阅读盘面其实就看三个点：

早盘竞价

最最基本的就是看到龙一、二、三，进阶一点的就是看到一些弱转强、分歧转一致的买点，功夫深的还可以看到周期的衔接演化以及市场情绪的变化，再和心中的预期一对比，瞬间就可以决定一只股票能不能开仓了。

所以说短线游资操盘看似快，经常是早盘竞价就结束战斗了，但是背后的动作可不是竞价的15分钟就能解释的了。（虽然说竞价本质是也属于资金分析一种，但是竞价的重要性足以拿出来单列了）

资金分析

这是判断市场流动性的好坏的重要标准，有时候我们会感受到说市场很闷，特别是大盘绿盘震荡的时候，个股也小跌横盘。盘面上没有明显的热点，有种死气沉沉的感觉。

这就是典型的没活钱，有活钱的盘面就是：

早上10点拉一个板块，11点又起来一个板块，一天之内资金此起彼伏的，板块互相之间吸引流动性，资金一会去这个板块，一会去那个板块。能很清晰的感受到盘面的资金在做多，市场有钱，有活钱。

（回忆去年大盘3000多点的时候，是不是经常一天多个板块轮番启动，但是今年下半年很少遇到这样的市场，活跃的市场赚钱的机会也会很大。）

这也是为什么廖哥总结为“活钱”的原因，流动性对应的是资金，这里面还可以细分为：

资金属性：这些资金是游资拉的，还是机构拉的？对应的买点就不同（机构股资金发动的时候，介入点位，和游资拉的板块介入方法完全不同，这个以后有机会实战再说。）

盘面风口：一些大成交额的股，早盘突然暴动，就很容易形成风口。比如说之前的基建，起点就是一帮中字头大股早盘暴动全天强势，后面带动了基建行情。

短一点的几天行情就是360科技股那一波叠加超跌+科技护盘的因素，再近一点就是这两天的攀钢钒钛，抱团+帆铁涨价属性，坐实中军，同时侧翼的明星电力，宏达矿业也有不俗的表现，并且下周资金对他们依然有预期。

风险窗口：通常是机构集体砸一个板块，像之前的消费医药补跌的那一段，每天大阴线杀下来，这时候你就不能随便去抄底，去接飞刀。

因为机构回补仓位没有这么快，再说是不是有什么突发利空也不知道，唯一能做的就是远离这些板块。

那么游资博弈的个股就是高位杀跌的时候同一批的老周期的个股，末期就出杀跌，通常是龙头见顶前后的位置是最容易亏钱的，什么日面20个点的天地板，就是这时候来的。

这里说下资金分析的实战价值：

1、处于风险窗口的个股，通常表现的就是大阴线杀破位了，只会看图看线的人就会不管三七二十一直接割肉。但是你有想过为什么有些股破位了几天后能拉回来，有些不能呢？

明白这一点可以让你懂得，什么时候破位了要走，杀跌要回避，什么时候破位但是却可以抄底（机构回补仓位的个股，通常都是有20个点左右的利润，不比短线来的慢。）

2、处于风口的个股，也经常会图形突破，比如说资金拉着龙头带动板块拉起来了，你去看K线，什么个股缩量洗盘，图形是突破，那你有想过，为什么同样的图形，这些股票能够真突破，有的却受阻回落呢？

这就是包含的关系了，处于资金风口的个股图形肯定不会难看，但是图形好看的不一定就是盘面风口，以后你能判断出盘面风口再结合图形，去操作个股的话是不是成功率就高了很多？

3、明白资金熟悉个股就会好做很多，这个股是游资主导还是机构主导或者是庄家运作？

游资买的他的目的是套利隔日会砸盘？还是像之前欢乐海岸一样明牌锁仓被人吃的死死地。机构买的，你就要思考是不是板块基本面好转，或者政策吹什么风？机构为什么会回补这一板块？庄家的话，那就考虑拉高出货，或者说资金走没走，有没有二波博弈的机会。

先想明白这些问题，再结合个股和市场，操作之前心里就有个预期，不会盲目随意的操作了。

正所谓知己知彼百战不殆，你明白的场内的队友是谁（给你抬轿的，队友风格属性），潜在的对手是谁（明天潜在的砸盘因素），再加一点运气的话，买在最低，卖在最高不是神话。

不过最近我们佛山手法会很多样哦，不只会撬板，做首板，接力，锁仓不隔日砸盘你们以后也会见到的。不过这里问廖哥是不会说我们的操盘计划的别费劲了骚年。

周期

无论大盘、甚至国家和社会，周期无处不在，所以才有一句名言：人生致富靠康波。（周金涛提出的一些康波周期观点：在他看来，周期之道是自然规律，不可逆转。投资者所能做的，就是把握周期运动的趋势和拐点，顺势而为。）

周期只有两种状态：上升周期，衰退周期，而大周期里又有无数个小周期的运行。

10年前的房子、20年前的煤老板，30年前的下海经商都是一轮上升周期，你上车了，只需要随波逐流就能获得远超社会平均水平的财富，这就是人生的大周期。

对应股市来说，最大的周期就是大盘，牛市就是上升周期，见顶之后一路都是衰退周期。小周期就是我们常说的热点题材，板块性行情，有的能炒作一个月，有的一日游，只是周期强度不同罢了。

显而易见上升周期的股民赚钱很容易并且上涨速度越来越快，到最后一段俗称牛市，加速赶顶也是这么来的。

衰退期的散户则是很难逆水行舟的，虽然下跌有中继，有反抽，但是到了最后一段，杀泡沫、杀估值、杀信仰最后杀人的疯熊的时候，大部分人都会亏损。

这也是很多大资金一直不进场的原因，人家几十亿几百亿，追求的事绝对收益，一年10个点已经是不得了了，所以下行周期很多资金一点是不来的，风控好的老股民，也有很多到现在还空仓的。

作为散户，我们操作股票前你看大周期可不可以，大盘连续杀跌时候大周期下行，小周期很难逆市生存。

最近一个比较强的小周期就是超跌股的行情了，这里廖哥综合的分析这个小周期的演化：

超跌股的行情是由德新交运发动，持续了一个多月了，因为是德新交运打出了空间有标杆效应。（类似于贵州燃气、万兴科技带来的那波月度级别的行情）

小周期一路上升，德新交运一路涨停，最初是只要是超跌就能连板的（中间叠加的什么股权、军工、填权、基建实际上都是依附于超跌这个核心的存在，可以理解为更短的2、3的小周期）

到后面的超跌股走二波，反包的路线，到了现在已进完全处于衰退期了，资金接力的意愿不多了。（一个完整的小周期从起到高潮到退潮的过程。）

那么分析德新交运这个强周期，我们可以从几个维度来看：





周期来看：大周期是8月20号大盘是开始止跌的，收阳线的并且随后连续上涨的也就是大周期短期是上涨的。所以8月20号资金启动了德新交运的第一个涨停。

核心：大周期无风险，指数上升或者横盘，所以小周期才能开启

资金分析：德新交运是个庄股里面有资金运作的痕迹，而且作为超跌股，后面股性打出来了之后，已经演化为抱团属性了。所以里面的队友是：爱表演的庄家+抱团取暖的小游资

庄股通常都是大盘不好的时候出来表现的，大盘大跌他能反向拉升，进一步强化抱团的属性，所以德新交运那波行情，在27号那天，虽然是有停牌风险，但是更重要的是大盘大涨，抱团逻辑站不住了，所以里面资金开始了第一次砸盘。

虽然后面有人做首阴，带起来二波，并且二波图形也被超跌个股模仿，但是二波后面的反包行情已经是鱼尾了，参与风险很大，而且完全是这个庄家强硬，多少次尾盘封板都是强封的。

核心：资金成分是庄家护盘+抱团取暖的队友，持仓者需要明白大盘大跌有利抱团，不到尾盘不卖因为有庄家这个因素在。

图形来看：二波见顶做了个双头之后，超跌个股就不适合参与了，以为小周期已经在衰退期了，前几天廖哥也提示了，最后一个火苗的宝德股份也是因为还有油价刺激留了一口气，但是溢价也不会很高。

核心：一个强周期的衰退见顶之后，立刻再出来一个新周期需要的环境太多了：大周期不能继续下跌，最差也要横盘，题材强度必须要够，起码出一个像大盘大跌抱团超跌股的逻辑出来；老周期得消停，现在前朝余孽宝德股份还在涨，后续要是继续有行情，资金会犹豫了。

所以那些着急踏空，或者直接认为次新就是新周期的人可以谨慎一点，廖哥倒觉得行情来的还没有这么快。

小周期末端的之后大家寻找新周期的过程是最容易亏钱的时候，不如等待真正的小周期龙头出现再去做，比如说次新真有6连板的时候再去做次新。

现在一些4板、5板的次新，接力错了就是20个点的大面！

明白周期的意义你们就能知道，题材热点衰退期不去接盘，上升期可以去积极做多，能够少亏大赚。


阅读盘面的三大理念你明白之后会比你看图看线有用的多，而且对于你们交易体系的雏形构建也是非常有用的。

这就是廖哥交易体系的核心，其余的什么仓位控制，买点卖点，看图画线之类，廖哥都觉得是落入下成了。

属于术的层面，廖哥今天和你们说的是道的层面，有了道在术自然就会有，但是过于追求术，扣细节，会着相的，难以看到市场的全貌。

手法没有固定的，也不用强行规定一个指标来作为你操作的依据，正所谓心中无顶底,操作自随心！

这是给新朋友的见面礼，写的有点多，但是很用心，感谢你们耐心的看完，希望这些对你们有用。

炒股养家：回首2018，展望2019！[淘股吧]

假期里刚好有点时间，给大家写一篇年终总结，今天准备和家人外出跨年了，在这里先祝大家新的一年里万事如意、账户长红了。

简单评价下2018年的行情，今年可以说是妖股辈出的一年了，6板以上的妖股比比皆是。但是很多人可能会诧异，明明短线连板股那么多，为什么实际参与其中却还是赚不到钱呢？

最主要的原因就是短线个股的高度虽然高了，但是个股的可供选择也很多，淘汰率也是非常惨烈的，基本上一旦打到炸板的人气股，氛围差一点第二天直接核按钮可能会亏10多个点以上，天地板的数量也是比往年高很多。

看过我以前在网上发布的养家心法的朋友应该都知道，我的心法最核心思想是基于对市场情绪的揣摩。交易的本质是群体博弈，在市场动态的博弈中，衡量场外的潜在买入者的钱的数量和买入倾向，时刻寻求最优化的策略。这也就很好解释了今年为什么那么多的核按钮了。目前自媒体的发酵，很容易达成一致性的预期，而在场内玩的都是股灾后留下来的最聪明的资金，交易手法上也很容易一致，所以就能看到被淘汰的个股基本上就没什么买盘了，导致的结果就是竞价被压得很低。

有些人可能会把锅丢给灯心人，虽然他的帖子确实起到推波助澜的作用，但我认为最根本的原因还是当下的交易环境和惯。首先这批新生代90后95后都很聪明，接受新事物能力很强，风格上也是比较激进彪悍，不看好的可能就直接竞价就摁掉了。今年市场成交量很多时候也是大部分缩量，上半年的时候上证还能有1500亿到2000亿水平，可以看到很多个股被核按钮之后还是有反包机会走二波的，比如华锋股份、七一二，下半年成交量下来了就导致被核按钮的个股很难有反包的机会，也就是市场没钱去承接分歧带来的放量套牢盘。

市场没量是一个很可怕的事情，对于散户而言可能除了亏钱效应之外不会有太直观的感觉，对于我们大资金而言是很要命的。一个是买不够量，仓位上不去，另外就是一卖就很容易卖到跌停上，有些朋友嫌麻烦就直接一键挂跌停往下打出货，这也是核按钮最常见的而一种。

市场总是在不断地进化的，我们不能去抱怨或者墨守成规，也不能抱着教条主义拿着网络上的一些所谓的“干货”去刻舟求剑。虽然市场在变，但是我认为交易的本质还是不变的，因为人心不变。我的心法，大部分内容目前来看还是有效的，因为A股涨停板制度不变，短线很多道方面的东西还是不变的，投机像山岳一样古老，所以不要担心未来没有机会。好好理解下交易的本质，思考下市场本身，比浮于表面的干货文章更有意义。

还在看我文章的朋友，恭喜你在残酷的2018年中活下来了。对于明年的行情，我不能做出很准确的预期，就像去年此时大家都在鼓吹价值牛市，谁又能想到18年会是一段主跌浪的超级大熊市呢？但是有一点可以确定：明年的行情，肯定不会比今年差了。指数跌到这个位置，已经具备了长线投资的价值，深套的朋友，公司基本面也非常不错的就没必要再割肉了。交易监管方面，我也看到了好的变化，相信明年会有一个更公平的交易环境，让更多大资金能够参与进来，为市场提供更好的流动性。

最后祝福大家在新的一年里身体健康，股票常红，能够早日实现人生的财富自由！2018，感谢有你们的支持！

乔帮主:低吸和打板的本质[淘股吧]
中国股市的超短线流派到现在为主， 主要分为几大流派， 一个当然是最主流的打板， 成功案例有徐翔， 赵老哥， 佛山， 金田等。 其他的成功的比较少， 主要是低吸和半路板。 
 首先给低吸和打板下个定义：
 低吸： 在有明显的上涨（所谓的资金流入）之前进入， 一般在跌停到+3%之间买入， 并且脱离买入之前的日内最低点不超过3% 
 半路： 在有明显的上涨（所谓的资金流入）之后进入， 一般脱离买之前的日内最低点超过3% 
 打板： 在涨停板被封死前一瞬间以涨停价跟风买入或者排队 
 很明显： 半路和打板都是在有资金介入之后买入， 属于跟随为主。 低吸在资金介入之前买入， 买入成本比较低。 希望买入之后有从绿盘到涨停的巨额收益（比如我的预期）或者希望买入当天有跟下影线+第二天的上涨， 属于预判为主。 
 所以低吸的本质是预判， 所供参考的买入信息比较少， 仅凭要买入标的的历史K线， 历史股性， 所属板块热点来作为自己买入的基础。博买完之后， 有个绿盘到涨停的暴利。
 半路和打板的本质是跟随， 除了考虑历史K线， 历史股性， 热点之外， 还要需要当天的分时确认。 不同于低吸的“博”， 打板是“弈”涨停买完能封死并且第二天有冲高或者连板。 半路是成本更低的“弈”， 成本更高的“博”； 有更多信息（资金介入确认）的博， 信息更少的弈。
 从期望收益的角度来讲， 低吸是最高的， 一般-3~-5介入， 期待当天涨停， 一天15%； 打板是最低的， 10%介入， 当天无收益， 打板成功了账户还是绿色的。 我们把“半路”先放一放， 撇开这个模式， 简单化这个问题， 直接对比低吸和打板。 低吸成功日肉15%， 低吸失败日亏5%以内； 打板成功第二天能平均赚3~7%， 打板失败， 一般亏损是7%起步价， 搞不好亏15%甚至隔日20%。。那问题来了： 既然低吸拥有如此好的风报比， 打板性价比如此差， 为啥做大的资金统统是打板族？ 
 我觉得原因是概率， 超短线毕竟是一场概率游戏。 低吸能够一天日肉15%的概率太低。打板高手日亏15%的概率也低！ 所以低吸是偶尔日内15%， 其他大部分时间在小赢小亏中度过， 打板是大部分时间中赢， 偶尔-15%。 两个模式pk， 后者看似风险很大， 但是拼概率的话， 后者在长跑中可以战胜前者！

 作为低吸出生， 永远奋战在低吸前线的一员， 我不得不说， 低吸的不稳定性来源于它需要特殊的信息支持， 这些信息可以认为是特殊的“跟随”。 

 引用淘股吧一位大神的话：在预判中跟随， 在跟随中应变； 没有预判的跟随是盲从， 没有应变的预判是意淫。 很多人低吸做不大， 核心来源于他们是做的意淫派低吸。 打板和低吸都需要预判和跟随， 只是占比大还是小的问题。 低吸是预判占多数， 但是绝对不可以盲狙， 一定要有支持你去低吸的盘面特征和盘面状况， 这就是跟随， 要加大跟随的百分比才能提高低吸的胜率！ 贴张一天15%， 隔日25%的交割单出来：（经得起level2推敲） 要提高低吸的成功率， 必须要加入“跟随”机制， 你们或许会问顺灏股份在0329的低点， 有什么信息可以跟随呢？ 
 答案： 反向跟随！
 工业大麻这个版块， 在0329当天上午， 除了顺灏股份的其他版块联动个股， 已经出现了二连地板， 比如东风股份， 比如诚志股份。 一个板块出现了二连地板， 你这个时候买入这个板块， 除非大盘出现系统性股灾， 买入是相当安全的。 所以我买顺灏股份是反向跟随了诚志股份， 东风股份， 恒天海龙等一大批跌停（当时盘中看到15个左右的跌停）。 
 除了反向跟随， 还有正向跟随： （交割单经得起level2推敲） 在0329的13:30附近的时候， 顺灏股份已经高高在上了， 在3%~4%， 但是同样工业大麻板块的紫鑫药业才-3%左右， 两者差价有7%以上， 就算紫鑫药业是跟风， 但是工业大麻板块当时有集体涨停的传统（0329当天紫鑫药业涨停失败了， 但是这个博还是很值得的）， 假如工业大麻板块集体涨停， 第二天顺灏股份比紫鑫药业的溢价能高7%以上？ 我觉得假如集体涨停， 顺灏股份比紫鑫药业的溢价应该只有3~5%。 但是我们看风险的话， -3的紫鑫药业比+3的顺灏股份拥有更多的安全边际， 所以这算一个性价比非常高的点火套利操作。 
 上面两个交割单， 假如你让我打分， 我觉得我欣赏紫鑫药业的买入远胜顺灏股份。 理由： 顺灏股份这个股票， 买入有很多理由， 人气旺， 首阴， 吸引眼球。 但是在0329当天， 比紫鑫药业更加吸引眼球的工业大麻股票有很多， 比如诚志股份， 比如头一天刚出完巨大利好的德展健康和哈药股份。 但是我正向跟随的是当天的龙二， 后面几天紫鑫药业还反过来卡位了顺灏股份， 这种骚操作， 算是我近期最满意的一笔。 虽然赚的没有顺灏股份多， 但是感觉这笔买入更加艺术， 更加灵动。 可以给你们布置一点思考： 为何当时没选人气更旺的诚志， 德展， 哈药这些去作为龙二正向跟随？

入万顺股份

佛山无影脚：
股市赚钱，就是提前想到别人没有想到的，然后去参与，最后整个市场都为你抬轿！
……
先知先觉者吃肉，后知后觉者买单挖，晚一天去，时间节点错过了，风险就会加大。

市场是变化的，没有人会知道下一瞬间会发生什么，我们能做的是跟随市场，顺应市场的变化

欢乐海岸沈哥：最牛的成功，源于最傻的坚持。[淘股吧]
2018年与农历年重合的大部分时间是戊戌年，历来戊戌年多变，原本以为主要是社会多变，结果我自己也是变得措手不及。去年年底给自己定的几个小目标，很多都没有实现，而且当初认可的几条定律，到现在也都不适用了，充分说明了今年变化之快，变化之多。

这一年诸多投资者、产业都过的不痛快。纵向和A股历年作对比，2018年沪指2018全年跌24%，位居29年A股历史倒数第二位 ，仅次于08年。横向同世界对比，深成指上证位列18年全球倒数第一倒数第二。公募基金方面，主动股票型基金冠军全年收益率-4.34%，股票型基金整体平均收益率为-25.43%，不可谓不惨淡，完美诠释少亏即是赚！

上半年我做了贵州燃气、万兴科技、华锋股份、超频三、亚夏汽车等等，总体还算顺利，以上也是今年主要的利润来源，后面欣锐科技爆亏3000万，新华传媒1500万等，回吐了不少，好在整体依旧盈利，这一点还是比较欣慰的。

今年市场低迷，抛开经济下滑的因素不谈，监管是个不能逃避的话题。这一年下来，可以说我参与的股票基本上都收到过监管涵，考虑到大家的理解上会有偏差所以我之前一直没有说，生怕说多会引起恐慌，因为被发放监管函不等于处罚，也不是说证实了你操控市场，妖股只要500万以上的资金参与都是会收到的。我们游资其实都早就以为常，大家没必要过度恐慌。

实际上，严监管是贯穿2018全年的，并不是突如其来的产物，只是下半年市场突然集体重视起这个问题，10月、11月虽迫于舆论有强调放松，但实际情况并不是特别理想，东方通信的监管函并不是空穴来风。2017年或许还有方大碳素、科大讯飞这种能够承载近百亿级活跃资金的票，但像今年，想打造相同体量的票的人来说，都死的很惨，说到底还是人心散了，对市场，或者说对监管层失望了，像孙哥、徐前辈等被处罚之后还能继续站起来的游资已经很少，更多的是伤心离场，等待市场信心重新建立的时候再回来。

很多人可能想问为什么严监管模式下，别的大佬有被罚，而我为什么没有事？这个主要是交易模式的问题，每个游资发家的手法不同，可能有些买法确实比较容易触碰到监管红线，这个没办法的，尤其是老一辈的游资需要时间改变，不进步就会被这个市场淘汰。

互联网的快速发展，短线手法早已不是什么秘密，冲天炮和核按钮成为贯穿2018年的主流。以前成功率极高的手法在如今存量资金博弈下也可能成为亏钱最快的手法，例如我们看到金田路前辈在2016年以后不断被反复收割，所以他现在也学会了核按钮，经常集合竞价就按跌停出局，这就是市场的变化迫使人不断的改变，与时俱进才能活下去。

至于我，我的买法是比较固定的，也是比较安全的，买进卖出都是一波流。我每一次参与一只股的时候，都会尽量封死这个板，这样即使第二天不行了，那我的亏损也就10％，还可以控制。至于那些阴谋论说我底部潜伏筹码然后高位接力吸引散户接盘的，我也就笑笑了，真这样做我早就被罚了，现在都是大数据各种监查，如果我日内在一只股上进行买卖双向交易，或是板上频繁挂单撤单，或是拉升前提前潜伏了不少资金，都可以算是违规，有这样的情况也随时欢迎大家举报。

2019年的行情，我个人是非常的期待，起码会比18年会好很多。像今年坚守了一整年的朋友我认为是非常值得同情的，但又不得不承认，交易本身就是要经历太多磨难的，每一个做交易的人都像毛毛虫，在化蝶之前都要忍受痛苦，将自己囚禁在自己编织的壁垒之中。挣扎之后，方能化蝶。

最后送大家一句我认为比较受用的话，最牛的成功，源于最傻的坚持。祝大家元旦快乐，新的一年账户早日翻翻！

王毅：中美就经贸问题达成共识 停止相互加征新的关税]当地时间晚上10点30分许，外交部部长王毅就中美元首会议举行中外媒体吹风会。王毅在会上说，中美双方就经贸问题进行的讨论十分积极，富有建设性，两国元首达成共识，停止相互加征新的关税。

参股上海、北京的独角兽，列一份名单：[淘股吧]


澜起科技  新华文轩
影谱科技  粤传媒

上海新晟  上海新阳
上海积塔  上海贝岭
深蓝科技  新华传媒   长虹美菱
依图科技  神思电子
联影医疗  国发股份
科济生物  佐力药业
商汤科技  立昂技术

卖出张江高科，三十个点到手。

空仓月余，午盘买入海特和雄韬。