推荐几只中线标的

看到华友古业，就知道又是一枚韭菜。

另外，关于选股再说几句。[淘股吧]

肯定有不少人觉得我说的票都是涨幅较大的票，不自然的恐高。其实我之前也有类似的感觉，希望选到低位票，吃到主升浪。但其实慢慢发现，从几千只股票里面选出来未来的大牛股其实太难了，大多数情况下买入低位股的结果是漫长的等待，甚至是不断创新低。

为什么我觉得有了一定涨幅的股票有投资的价值呢？因而个股之所以有这么大的涨幅，肯定是因为公司的质地不错，所以股价才会长牛。也就是说，市场已经帮我们挑选出了优质的公司，我们剩下能做的就是结合市场和情绪做好波段就可以了。

有人说过：好公司只有一个顶部。现在想来确实非常有道理，做优质股其实做好一件事就可以包赚不赔了，那就是不要买在公司中长期的拐点上，即公司由盛转衰的节点上。至于其它的阶段性高点，即使买在了最高位，只要持有往往很快就能再次解套。但是题材股不一样，如果只是基于概念炒作，中线持股的话很难保证股价能创新高，甚至要亏损累累。

所以说，这个帖子的方法论就是找寻未来的朝阳行业，在行业错杀时找寻行业内优质的公司，估值安全的时候买入并持有，等待风起然后卖出。

周末又仔细思考了一下华友和寒锐的问题，[淘股吧]

之前我提出过一个观点就是如果华友没有大股东减持，那说明四季度的以及就是公司目前的盈利能力，如果有的话那么公司存在着把三季度利润转移到四季度利润的可能性。现在确实出现了减持，那就要考虑是否有利润转移的可能性。

而寒锐的解禁的3月份，虽然寒锐的业绩是低于预期的，那么我们用同样的思维思考，是不是利润要转移到今年的一季报释放。

我们再看市场现在的反应，券商纷纷上调华友的业绩预测，但估算都是按照四季度的盈利能力来计算的，那么从风险角度来说明年一季报有低于预期的风险，而寒锐的市场预期被压低，如果明年一季报很好，那自然又是大涨的走势。

但是目前这些只是猜测，而不是说站在目前的时间点上就可以证实，就认为华友的风险已经大于收益了，只不过到1季报公布前要留意可能的风险和收益。

概括一下，华友可能没有想象中那么好，寒锐也可能没有想象中那么糟，静待一季报的验证吧。

@征程2016

华友的业绩出来了，总体来说，大超预期。

可以说，华友今年的利润水平已经接近很多券商对于公司明年的利润预测，这主要得益于公司四季度利润环比的大幅提升。

目前钴价仍然维持稳步上涨，公司的利润只会越来越好，之前三季度公司的盈利水平一般，所以市场产生了很多怀疑，表现也远远落后于寒锐，看看是否会有对寒锐的补涨。

还有一点就是要结合公司解禁的情况来判断公司是否有调节利润的动作，如果接下来股东减持，那存在着把三季度的利润转移到四季度的可能，但如果股东不减持，那说明四季度的利润很可能是实打实的，公司的盈利能力值得期待。

既然是探讨中线标的的帖子，也简单说说对于市场的看法和目前新进关注的个股。[淘股吧]

目前关于风格之辩愈演愈烈，在经济数据公布后，周期股似乎开始被大家抛弃，而成长股再度成为大家的首选。成长股在经历了长期的压抑后确实有不错的上涨动能，但是目前我还是有一些担心的。最重要的一点，随便找个成长股子板块打开，龙头股都是50%甚至翻倍的涨幅，跟风股也是30%左右的涨幅，在这样的涨幅面前，板块的前景再好，向上的空间也会受到约束。

最近听了不少的券商电话会议，确实还有很多在看好成长股，但我听下来的感觉是理由都比较牵强了，甚至开始讲“情怀”了，这个让我还是有很多质疑和担心的。毕竟在2月初的时候，我们发现有很多成长股的估值已经低到令人发指的地步，但经过一轮修复后，很多已经回到合理区间甚至有些高估了，这个时候再大举买入其实风险收益比并不合适。

说说新关注的个股吧。

保利地产，其实现在对于地产股的“利空”很多，但我还是比较喜欢找这种利空轰炸的个股，撑住了往往就是中期底部。简单来说，地产股可能会进入明显的分化期，具有融资成本优势和拿地优势的龙头公司会逐渐占据更大的市场，也就是说大公司表现会显著优于小公司。保利仍然可以保持较快的增速，且估值经过前期大跌后开始具有吸引力，如果再往下10%的空间就可以考虑买入了，我觉得那是收益风险比非常高的点。

蓝[gubar]思科技[/gubar]，这个道理类似于之前的信维，足够大的跌幅，后期的业绩利空加速下跌，但是这里面是有预期差的，也就说后面蓝思的股价会随着业绩转好而逐渐修复，当然对于这种股票关键是找到合适的入场点。

隆基股份，这个是基于整个行业的竞争格局，光伏行业未来几年的目标是实现平价上网，这个未来的市场空间非常大，而隆基是目前来看最有可能实现胜出的企业，当然这个过程还是比较漫长，需要持续跟踪。

当然，说的这些个股不是建议大家现价买的，只是希望感兴趣的朋友可以深入研究下，根据自己的认知选择合适的买入机会。

简单说下华友：

昨天钴价出现了下调的情况，时间点还是超预期的，因而引发了股价的进一步杀跌。站在目前时点上如何应对呢，有必要看看之前方大的情况。方大当时也是因为出乎意料的降价带来了股价的下跌，而随后再度涨价反而刺激方大又走了一波。

无论是钴还是锂，前段时间市场并不买账，虽然新能源汽车属于新兴行业，但从走势来看大家更愿意把它们作为周期股炒。与此同时，华友里有大批坐轿的资金，而场外资金很清楚，虽然行业基本面好，但拉不动就要被砸，索性就不买了。随后，随着股价走弱，部分资金开始撤离，进而引发多杀多。这样的筹码结构下，反而杀下来是好事，大批筹码换手后才有新资金愿意入场，如果大家都是等着别人拉，那涨幅也到不了哪去。

站在目前的时点上，我觉得钴价下调是暂时的，还不算是行业的拐点，且股价已经有了足够的跌幅，我觉得已经可以再度入场买入了。反正我是早上已经开始买了，如果继续跌就加仓做T，这个位置觉得没什么可担心的了，即使说确实看错了，那损失也相对有限。个人观点，仅供参考。

看来能来这个帖子里讨论的都是同道中人啊，璞泰来、三钢闽光这些我近期关注的股票居然都有人问。[淘股吧]

三钢的估值确实很低，但它目前的问题是不可能脱离钢铁板块独立走强，也就是说必须等到钢铁板块整体走好后三钢的估值优势才会显现出来。我觉得耐心等钢铁的风起吧，到时候三钢创个新高是没啥问题的，类似于之前八钢的走势。
[引用原文已无法访问]

不知道还有没有关注先导的朋友，这里简单说几句。[淘股吧]

其实先导这波的走势丝毫不弱于华友，而且以后估计也不会差。先导的逻辑之前说过，感兴趣的可以去爬楼看看，之前的杀跌确实过于惨烈，其实已经远超过了我的预期，一支代表了中国先进机械的股票，估值一度只有20倍，也难怪这波的反弹如此之猛。

目前这个位置之所以要谈下先导，因为昨天出了很多公告，公告里反应出来的，包括今天电话会议的解读，还是有很多值得和大家分享的。

从走势来看，今天确实走得很“凶险”，放量高开低走，加上业绩高增长和高送转，很多人会认为前期的上涨是因为潜伏资金介入，如今利好兑现，股价见顶。这种解读在短线来看有一定的道理，但是对照公司基本面的变化来看，其实前期的上涨肯定不是单单的那点潜伏资金能推动的，如果这里的基本面变化是确定的，那这个位置的调整并不足惧，此处卖出的人认为是高送转带来了上涨，那这里的调整是有预期差的。

说一说基本面吧，市场在担心的几个问题基本证伪。高增长延续，而且在手订单很高，这基本能保证今年利润继续高增长。单一客户依赖度下降，CATL单一的客户收入占比从60%多下降到30%多。而比亚迪、国轩高科、力神这些客户都出现了不错的进展。然后我们再来看电话会议里透露出来的进展，CATL上市后逐渐走向海外，进入大众供应链可能会公司增加20亿左右的收入；三星会有订单，比例还没确定；特斯拉正在考察公司。其实这些任何一个方面落地都会给公司带来很大的利润增厚，而这些都是超预期的。

简单来说，这个位置大家如果对先导感兴趣且没有仓位的话可以考虑找买点了，在我看来基本面比想象的要好太多，市场不是喜欢独角兽嘛，CATL的第一大供应商等到上市也够市场再炒一波了，何况现在的估值并不贵，未来几年继续高增长，希望年内能创历史新高吧。

盈利这个东西需要紧盯石墨电极的价格，但目前来看在冬季限产结束前供需局面还是比较好的。

但是石墨电极未来价格怎么走确实没法预测，即使预测也是拍脑袋，从之前石墨电极的价格断崖式下跌到迅速回升甚至创新高，没几个人能想到。我觉得不要试图精准预测业绩或石墨电极的价格来指导具体的操作，而是要结合预期修正和股价的走势来判断，比如石墨电极价格涨了股价却滞涨，这可能就是卖点了，石墨电极价格跌了股价却跌不动了，这可能就是买点。
[引用原文已无法访问]

方大最近的迅猛上涨源于石墨电极的超预期上涨，这种很难提前预判到，消息出来的时候是最佳的博弈点，目前这个位置只能走一步看一步了。
[引用原文已无法访问]