煤气化 乌鸦变凤凰

  二级市场上 近段时间明显有资金流入，进过几个交易日的股价上涨之后，目前处于横盘状态，均线开始发散

煤气是近期难得一见的估值严重低估的标的，周五已经介入部分，再跌继续加仓。希望大家珍惜手里的筹码，等待估值的修正。简单列出几点理由如下，供大家参考，盈亏自负，谢谢！


  1、市盈率极低：重组 后的st煤气，总股本9.6亿，按照利润承诺换算一下，每股盈利接近6毛，目前价格对应13倍市盈率，远低于两市所以的重组股，中小创股和次新股 。

  2、流通盘极小：总股本5.1亿，由于大股东占比50%多，对于一个流通盘只有2亿多点的股，流通市值15-16亿，持股人数也一直在降低，筹码具备稀缺性。

  3、重组成功去星摘帽 ：由于原有资产剥离，置入了蓝颜煤气，重组成功后，公司基本面焕然一新，去星摘帽是必然，具备长线投资价值。

  4、比价后估值低：煤气剥离加资产注入 蓝颜煤气，和百川燃气 借壳 万鸿集团及其类似，百川燃气利润承诺不及蓝颜煤气，但是百川燃气的市值算上增发 后的股本，超过110亿，而煤气重组成功后，对应的市值70亿多点。对比之下，更加值得驻守。

  5、估值极其稀缺：放眼两市A股，几乎无法找到一个年利润5-6亿，但是总市值只有70亿多点的股票。有山西国资委 背书，相信大家能够判断煤气的安全性和性价比优势。

  最后，给出本人的期望价格，参考百川燃气，st煤气市值保守估计100亿，总股本9.6亿（其实重组上会可能被证监会要求减少配套募资，缩小总股本），给出每股10.4元的价格，强烈推荐持有和买入。祝福大家发财。 

转载

公司三季报亏损7个多亿  更正一下

ST板块内还有 其他摘帽的公司 由于时间有限没法深入分析 只能通过已发布的公开信息寻找，

 ST山煤也是双摘预期的，有兴趣的可以去查公告

晋煤是此次重组的收购方，储备大量煤气层资源、技术等，该技术的突破将会对行业带来附加值的提高，对行业来说无疑是利好。

从整个市场来看，未来半年时间A股会怎样走，本人也不知道，但有一点可以肯定，即使有机会，基本是个结构性的，参考2010年、2011年行情，所以在这个过程中确定性就成了资金需要重点考虑的因素。 
摘帽、业绩预增、高送转都是确定性非常高的，所以再接下来一段时间内，这些概念会来回的反复。
而年底是炒作st摘帽非常好的周期 ，实际上每年都会有一波。

个人经验来看，历史上仅仅摘帽对股价平均都会带来一倍的空间 
公司这次是双摘（摘星、摘帽），股价会怎么样，有待后面验证

目前假设重组成功，公司应该估值多少，从晋煤注入的资产来看，股价应该不会低于12元，市值应该不会低于60亿（有时间深入分析蓝焰气），这是一个保守的数字，没有考虑市场溢价和资金情绪的因素。

公司目前连续两年亏损，2016年年报出来如果继续亏损将会是退市命运，三季报亏损3个多亿，所以年报之前要是完成重组，要么拨钱。
 公司退市基本可能性不大，所以只有重组一条路。