2023每日逻辑筛选+盘前目标 开个总帖子吧（静下心来，慢就是快）

周一舆情热度：

①游戏-在大的产业趋势下，AI对游戏的变革会逐步被市场认知（电魂网络、三七互娱、完美世界、游族网络、姚记科技等）；

②锂矿-智利政府近日宣布要国有化本国锂资源产业（赣锋锂业、中矿资源、永兴材料、盐湖股份、藏格矿业等）；

③教育-美国知名教育公司Chegg推出CheggMate学平台，进行一问一答的辅助教育（捷安高科、新开普、方直科技、世纪天鸿、佳发教育等）；

④半导体设备-加速闪存芯片自主可控，长江存储被曝向中国企业下了设备大单（北方华创、中微公司、华海清科、拓荆科技、芯源微等）；

⑤新冠疫情-新冠二阳冲上热搜，张文宏呼吁做好药物储备（拓新药业、莎普爱思、新华制药、亨迪药业、贵州三力等）；

⑥出版传媒-Reddit计划向微软和谷歌等公司收取数据使用费（中国科传、中原传媒、南方传媒、中信出版、中国出版等）；

买一点彩讯股份，今日不在开仓，节前休息或者轻仓

彩讯股份：一季度净利润6064.35万，同比增长45.52%

周末舆情

1、国企改革：中央深改委会议强调，加强和改进国有经济管理，深化国有企业改革。（1）机构预计国企将重点关注科技创新与产 业安全，这是国资委主任“一个目标、两个途径、三个作用”的进 一步提炼。（2）2023 年 1 月国资委提出“一利五率”，更加关注企业 ROE 和营业现金比率。（中国海油、宁波港、中国船舶、中国卫星、中航电测等）
2、数字货币：5月开始对常熟市各级国资单位人员实行工资全额数字人民币发放。（1）香港金管局副总裁陈维民：以数字人民币作为跨境支付工具在香港进行测试。（2）数字货币桥作为人民币国际化的重要工具，发展和落地有望加速，有望推动银行IT系统建设需求从国内向全球演绎。（3）智能合约推动数字人民币国内B端场景发展加速，交易量有望体现更高弹性。（京北方、长亮科技、宇信科技、中科江南、高伟达等）
3、国资云：国资委表示，全面推进国资央企云体系和大数据体系建设。（1）国资委召开国资央企信息化工作推进会议。会上举行了中资信息技术应用创新促进中心有限公司揭牌仪式，招商局集团、中交集团、中国电信、中国电子等4家中央企业作了交流发言。（2）数字中国建设峰会将于4月27-28日在福建福州举办。（3）据计世资讯数据，2021年我国国资云市场规模为36.5亿元，预计到2025年达到146.48亿元，21-25年复合增速高达41.53%。（深桑达A、易华录、宝信软件、太极股份、云赛智联等）
4、液冷散热：AI算力芯片、服务器等需求爆发，进一步带动投资者对于算力设备温控层面的关注。（1）民生证券在最新研报中指出，数据中心温控追求制冷功率提升与数据中心电力使用效率（PUE）的降低。（2）受高密度服务器和GPU功耗增加等需求驱动，叠加液冷成本的逐步可控，未来风冷将被液冷替代；随着冷却液的价格下降，浸没式液冷的渗透率或将进一步提升。（曙光数创、浪潮信息、英维克、高澜股份、申菱环境等）
5、结膜炎：我国近期输入病例中新冠XBB.1.16的占比增加，结膜炎备用药需求放量。（1）该毒株与其他毒株不一样的是，印度和部分国际媒体报道，XBB.1.16可引起儿童眼睛发痒、发红（结膜炎），出现“粘眼”。（莎普爱思、兴齐眼药、众生药业、立方制药、香雪制药等）

民生电子拟上市，把握产业链投资机遇

玫瑰今日，彭博报道存储寻求以超过145亿美元的估值进行IPO。公司是国内最大的DDR4和LPDDR4存储IDM厂商，我们更新基本面如下：

➡️公司现有产能共计85K，预计2023扩产60K，24年扩产50K以上。
➡️一期产能主攻DDR4，按照每GB价格2美金测算，23年145K满产对应产值在60亿美金左右。
此外，公司DDR5业务也在稳步推进中，详情私聊。

🎁存储拟上市募资，推进技术革新和产能扩张，其产业链将充分受益，在此我们重点推荐中微+雅克存储双子星，以及HBM潜在玩家深科技。

#半导体设备
💫中微公司先进工艺破局者，23年将完成先进工艺的关键卡位。包括存储产线的极高深宽比、台阶刻蚀，逻辑先进制程产线的大马士革、SADP刻蚀等。24年起有望实现订单放量。远期空间300亿收入86亿利润，1700亿目标价。

#半导体材料
💫雅克科技国内前驱体龙头，一季度超预期放量，LNG稳定增长，绝对低估的半导体材料平台级公司（前驱体+光刻胶+电子特气），前驱体是baseline核心供应商，预计23年54亿收入，8.5亿利润，远期25亿利润，目标市值先看500亿。

#存储封测
💫深科技国内存储封测龙头。的主力封测供应商。子公司沛顿科技约占封测60%，大基金和合肥市政府参投，技术来源原金士顿封装厂，有TSV、多层堆叠技术储备。远期长存+各30万片产能，对应约350亿封装价值量，50%份额对应175亿收入空间，加主业300亿收入空间，500亿目标市值。

☎相关公司纪要模型，欢迎联系民生电子方竞团队：
👉李萌（晶圆厂+材料）
👉张文雨（设备+封测）

雅克科技
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红包]事件：据外媒报道，4月21日凌晨，Hankuk Carbon（韩国首尔）在韩国庆尚南道密阳市的第二工厂发生火灾，截至新闻发稿大火仍未被扑灭。据官网信息，Hankuk密阳第二工厂主要负责公司的LNG保温板材生产。
[玫瑰]LNG板材由国外垄断，公司率先实现国产替代——
受俄乌战争、原油价格上涨等因素的影响，2022年LNG运输船订单同比增长95%。而全球LNG船保温板市场90%市场份额曾长期掌握在韩国HankukCarbon和Finetec手中，公司从2013年就前瞻布局LNG保温板材，成为国内首家实现国产替代厂商，已和沪东中华、江南造船和大连重工等国有大型船厂建立了战略合作，并于2022年与沪东中华签订了价值22.66亿元的订单，有望在未来几年持续释放。
[玫瑰]High K前驱体有望受益于存储复苏、HBM新型存储需求爆发——
公司High K前驱体材料（Dram用量大）已导入美光、海力士、台积电、长存、等海内外存储大厂，全球存储大厂美光展望库存周期已到高点。另外，AI产业的爆发也带动了HBM新型存储需求，海力士HBM订单量、价均快速提升，有望拉动公司High K材料快速成长。
[玫瑰]光刻胶、电子特气已批量供应海内外知名客户——
目前公司面板光刻胶产品已批量供应三星电子、LG Display、京东方、惠科等知名面板厂商，销量稳定。同时，公司有多款光刻胶产品认证顺利，有望持续贡献营收增量；电子特气方面， 子公司成都科美四氟化碳等产品继续供应三星电子、台积电、Intel、 中芯国际、海力士及京东方等企业，六氟化硫也已开始集中供货。
[礼物]风险提示：国产替代不及预期、下游客户验证不及预期、研发进度不及预期。
☎派点请支持中泰电子：王芳/杨旭/徐嘉诚

周末舆情热度：①数据要素-数字中国建设峰会将于4月27-28日在福建福州举办/国资委：全面推进国资央企云体系和大数据体系建设（深桑达、易华录、太极股份、上海钢联、云赛智联等）；
②数字货币-5月开始对常熟市各级国资单位人员实行工资全额数字人民币发放（德生科技、楚天龙、新国都、宇信科技、广电运通等）；
③LED-天风电子：看好国内LED显示进入上行通道，海外市场受益一带一路，亚非拉市场实现快速增长（三安光电、洲明科技、利亚德、兆驰股份、新益昌等）；
④液冷散热-AI浪潮加速，液冷渗透率有望显著提升（英维克、高澜股份、同飞股份、申菱环境、曙光数创等）；
⑤导热材料-算力需求快速提升，导热材料需求放量（润禾材料、永和股份、新宙邦、巨化股份、中石科技等）；
⑥结膜炎-新冠毒王XBB.1.16来袭，结膜炎备用药需求放量（兴齐眼药、立方制药、莎普爱思、香雪制药、特一药业等）；

天马股份
他之前就给和人民 网合作，给百度这些互联网大厂做标注，现在业务顺延到大模型，人民提供能力，合资公司做生意。相当于之前市场看好人民大模型审核逻辑，转移到了人民和天马的合作公司。这个是非常稀缺的生态卡位！

最近一直震仓洗盘，本人觉得这个天马要走一波主升浪！

1）数据要素＆ AI 合力公司，数字经济核心在数据要素，原始数据流通加工需求迫切，AI高质量数据供给，高质量的标注和审查必不可少；

2）打造数据平台，沉淀AI模型所需数据集及标注服务。天马股份是A股唯一一家数据半自动化标注厂商（合资公司，商用化中科院自动化所千亿参数跨模态大模型），技术变革，大幅提高数据标注业务效率&降低成本，这过程中可以沉淀专业数据集复用，数商逻辑。

3）人民携手AI监管、互联网大厂在手数据订单充沛。目前年报披露的业务中包含人民 网合作给互联网大厂做内容审核、直接对接互联网厂商大模型数据标注业务（字节、小红书的AI大模型的第一大数据标注供应商，小1亿订单收入）

4）有意愿且有能力复现千亿参数跨模态大模型，会与千亿参数三模态国家队合作，核心算法团队及账上小十亿现金流，有能力支撑大模型研发。

A 股算力及算力服务公司、算法及应用公司、数据源公司都很多，但在高质量数据供给及处理，天马股份卡位稀缺

盘面比较乱，有预演人工智能再次退潮的，中字头，一带一路，军工都在纷纷尝试，当然人工智能这边也不甘认输，一通乱战。
中航电测，之前也有多次尝试，今天看着比较主动，跟一笔。

天马股份，人工智能会轮动的，逻辑后面分享