十一月~展望

不错

华润三九 000999 中国华润有限公司
2022上半年在全国七大片区的道地产区建设中药材种植基地，先后在安徽、湖北、湖南、河南、广东等地区，建设中药材种植基地6万余亩，产值1.5亿元以上。目前已陆续建立了合作建立超过三十个规范化中药材种植基地。其中岗梅、野菊花、三叉苦种植面积已超万亩。在建的有三个项目：现代中药昆明中药配方颗粒与中药饮片生产基地项目，华润本溪三药颗粒剂生产线包装升级改造项目，华润金蟾颗粒制剂车间项目。

红日药业 300026 成都国资委
截至2022年，目前公司有中药材种植基地160余个，遍布甘肃、湖北、安徽、河北、广西、内蒙、云南、四川等地。在建有三个项目：配方颗粒生产车间建设项目(佛慈红日)，配方颗粒生产车间建设项目(河南康仁堂)，配方颗粒生产基地建设项目(山东康仁堂)。

以岭药业 002603 民营
2022年通过自建、共建的方式已建立了30余个基地，涉及品种30多个，覆盖全国18个省区。在建一个配方颗粒产业化项目。

珍宝岛 603567 民营
2022年上半年先后在安徽、湖南、湖北、山东、山西完成6个产区初加工、趁鲜加工基地和2个种植基地合作建设。21年与木兰县签约项目总投资将达10亿元。按照签约内容，珍宝岛集团将计划在5年内在木兰建设10万亩龙九味北药种植示范基地。

柳药集团 603368 民营
在柳州设立仙茱中药饮片生产加工基地，以此为基础推动中药材规范化种植基地建设。公司中药配方颗粒项目设计达产3000吨，其中期产能约1500吨已竣工并逐步投产。

康缘药业 600557 民营
东海县六千亩金银花种植基地;赣榆县两千多亩桔梗、白芍、板蓝根种植中药配方颗粒产业化项目。

神威药业 H股 hk hk02877
先后在吉林、山东、河北、新疆等地建立了绿色中药材种植基地;河北赵县600亩半夏种植基地。先后建有河北省中药配方颗粒技术创新中心、南省中药配方工程研究中心、云南省中药配方颗粒重点实验室等众多科研平台。

中国中药 H股 hk hk00570 中国医药集团
建设了60多个中药材种植基地，600多个品种都实现了固定产地采购。

太极集团 600129 中国医药集团
十四五期间打造50个重点中药材种植基地。上半年太极集团以“1+3+N”的中药材资源战略规划为方针，稳步推进20个核心品种、50个重点品种基地建设，新增订单种植2.3万亩。公司采用产地收购、产新收购、产地种植的“三产”方式，拥有订单式中药材生产基地100万亩，已建成半夏、金荞麦、前胡、紫苏等多个品种的种植基地约13万亩。

片仔癀 600436 漳州国资委
将以福建省南平市地 区为主，开展黄精、建莲子、太子参等多个福九味药材基地建设。林麝标准化养殖基地、名优中成药国际产业协作基地、草海国际养生基地、云南三七GAP基地等。（2020年数据）

云南白药 000538 无实控人
云南白药呈贡产业基地、三七GAP种植基地等（2020年数据）

白云山 600332 广州国资委
公司拥有60多个药材基地，涉及数据规模大，目前无统计占地面积及产值数据，基地可供内部使用及外销。白云山的GAP基地种植了穿心莲、板蓝根、丹参、蛤蚧、狗脊、川贝母、金银花、北山楂、半夏、山海棠、钩藤、黄芪、穿心莲、溪黄草、三七、山银花、天花粉、光慈菇、九节茶、小叶榕、岗梅、鸡蛋花、仙草、栀子、夏枯草、川芎、人参、五味子、山银花、白术、黄精、黄芪、鹿衔草、灵芝、雪莲花、防风等中药材。

同仁堂 600085 北京国资委
公司拥有多家药材种植基地，自有药材种植基地供应的人参、山茱萸、党参、黄芪等中药材位于采购量前列，每年为公司提供近15%的原材料。（2020年数据）

东阿阿胶 000423 中国华润
养驴基地。公司在驴皮资源方面具有优势。

天士力 600535 民营
云南建设文山三七药源基地和天士力现代中药产业园项目，用于三七种植。建设黄芪、党参、当归、大黄、黄芩、板蓝根等药源基地、扶贫车间或中药材产地初加工基地。

金陵药业 000919 南京国资委
金银花GAP现代化种植基地。分别在云南、浙江、河南等地建有五大原料药材种植基地，拥有四大药品生产基地。

紫鑫药业 002118 国药兆祥（长春）医药有限公司
林下参种植基地。

奇正藏药 002287 民营
截至2021年12月31日，公司拥有藏药材野生抚育及人工种植基地122336亩，包括独一味野生抚育基地、桃儿七野生抚育及人工种植基地、合作种植基地等。

振东制药 300158 民营
2022半年报显示公司已有82万亩中药材，正在进一步扩大药材种植基地规模，新的50万亩道地中药材种植及野生抚育基地正在建设中。振东拥有 82 万亩中药材基地，有自己的种子种苗基地，并和多家科研机构合作，打造以“振苦1号”、“振苦2号”为主的苦参以及党参种子的培育和推广，实现种子种苗销售的突破，做到中药材种子质量的均一道地。

信邦制药 002390 民营
公司自建及共建道地药材基地面积合计超过16.8万亩。公司自建及共建道地药材基地种植的主要品种包括黄芪、党参、太子参、黄精、茯苓、三七等，不涉及金铁锁、盘龙七、桃儿七、黑老虎、岩白菜。

贵州百灵 002424 民营
公司多年来大力推广中药材种植基地的建设，以保证数量充足和质量稳定的药材供应源，现已在贵州多地建立起了吉祥草、虎耳草、山银花、灯盏花、白及、银杏等多种药材种植推广基地20余万亩，涉及的中药材均为自用。

益盛药业 002566 民营
公司的产品主要原料为人参，公司有自建的人参种植基地。公司目前有在地人参4000多亩，以后每年计划新增种植面积500-800亩，公司的非林地人参种植基地主要在吉林和辽宁省。

两面针 600249 柳州国资委
公司拥有两面针种植基地，根据需求动态调整种植面积。

昆药集团 600422 民营
公司拥有从三七GAP种植、三七总皂苷提取、制剂生产、专业推广的完整产业链；子公司昆中药结合企业产品战略规划，在云南楚雄州、红河州等地与当地政府合作进行产业扶贫共建道地药材标准化种植基地。公司及子公司结合企业产品战略规划，与多地政府共建道地药材标准化种植示范基地7万多亩。

康美药业 600518 广东神农氏企业管理合伙企业（有限合伙）
公司在云南、广东、内蒙等多个省份建设种植基地，已经种植的中药材品种包括：三七、天麻、冰球子、桔梗、秦艽、云木香、苍术、石菖蒲、黄芩、黄芪、当归、人参、丹参、黄精、天门冬、白及、重楼、款冬花、乌拉尔甘草、苦参、射干、贝母、麦冬、肉桂、佛手、葛根、百部、白花蛇舌草、石斛、五指毛桃等100多个品种。

佛慈制药 002644 兰州国资委
公司围绕甘肃省道地药材，以“企业+农户+合作社（基地）”方式，先后在甘肃省定西市金钟镇、马泉乡、大草滩镇等地建设当归5000亩、党参3000亩、柴胡3000亩等规范化种植基地。

维康药业 300878 民营
5月7日，维康药业在互动平台透露，医药大健康产业园一期项目包括中药饮片及中药提取、研发中心、仓储中心，项目总投资45,582.94万元。目前，公司主要产品包括银黄滴丸、益母草软胶囊、益母草分散片、骨刺胶囊、枫蓼肠胃康分散片、人参健脾片等中成药以及罗红霉素软胶囊等西药，生产剂型覆盖硬胶囊剂、片剂、颗粒剂、软胶囊剂、丸剂（滴丸），已逐步形成了以中药分散片、中药软胶囊、中药滴丸为主体的产品结构，构筑自己独特的产业优势。

浙农股份 002758 浙江供销社
公司有多家合作开发或自建的中药材种植基地；中药配方颗粒合作医疗机构500多家，其中二级及以上医疗机构100多家

众生药业 002317 民营
公司根据需求和市场情况动态调整种植规模。目前有多个合作种植项目，既可以满足内部使用需求，也可以对外销售，种植的中药材主要包括：三七、当归、蒲黄、黄芪等。

诚益通 300430 民营
目前公司北美子公司工业大麻生产线已可生产CBD产品晶体。

上海医药 601607 上海国资委
上海医药在全国各省市已建立多个中药材标准化种植基地,亦拥有上药药材、胡庆余堂药业等多家中药子公司,覆盖种植、中药饮片到中成药的中药全产业链。上药药材西红花种植基地已在建设镇建立标准化种植加工示范基地320亩，标准化栽培房2500平方米，配套用房300平方米，基地配备完善的机械化种植设备、烘干设备及仓库设施，为西红花的规范化、规模化创造了良好的条件。

丽珠集团 000513 民营
自2005年开始，丽珠集团累计自建、合建建立药材GAP 基地 24 个。另外，建立12 个重点药材的中药材生产管理质量溯源系统，实现了涵盖种源、种植过程、田间管理、采收加工、仓储等环节的药材全过程可追溯。

亚泰集团 600881 长春国资委
公司拥有3,144公顷林地资源，致力于长白山珍稀林下药食资源的开发与利用。公司拥有的国家一类中药单体抗癌新药――人参皂苷 Rg3 及其制剂“参一胶囊”是口服靶向抗肿瘤新生血管药物。

恩威医药 301331 民营
在四川省内建立了三大中药材种植基地。其中，按GAP要求投资建设濒临灭绝的名贵中药材基地近万亩，公司原料药材种植基地近5万亩，有效地保障了原料药的数量和质量。

健民集团 600976 民营
公司参股的武汉健民大鹏药业有限公司体外培育牛黄的设计年产能为5000公斤。

葵花药业 002737 民营
公司目前有两家药材种植基地，分别位于五常、山西，两家种植基地均处于经营状态。公司药品所需原材料目前以对外采购为主，基地种植面积较小。

上海凯宝 300039 民营
金银花系我公司产品痰热清注射液的原料药材之一。公司金银花药材固定产地（河南省新乡市），与当地的药材供应商合作共建了金银花GAP种植基地，并纳入企业供应商档案规范管理，有效保证了金银花药材的质量稳定。公司体外培育熊胆粉项目系公司重要项目之一，目前正在积极推进中。

方盛制药 603998 民营
公司完成了超过 6,000 亩工业大麻的种植，收获花叶超过 800 吨； 在合法合规的前提下，公司通过对外委托研发的方式， 积极推进工业大麻终端应用场景落地。公司控股子公司云南芙雅生物科技有限公司工业大麻加工提取生产工艺已基本成熟稳定，具备CBD粉(含量95.0-99.0%)，CBD超纯粉(含量大于99.50%)以及全谱系油、广谱系油(CBD含量50.0-60.0%、60.0-70.0%、70.0-80.0%)规模化生产的条件。

*ST必康 延安必康 002411 民营
子公司陕西必康拟投资50亿元在陕西省山阳县新建山阳必康国家中药材储备库暨大数据交易平台项目等配套项目。项目完全投产后，年可收储中药材60万吨，中药材种植基地建设40多万亩，将为后续的产品生产和销售从源头上提供强有力的保障。

羚锐制药 600285 民营
2014年，羚锐制药投资2000余万元，在曹湾村流转2100亩耕地建立中药材种植示范基地，种植颠茄草、芍药等中药材原料，运用“公司+基地+农户”的经营模式，通过租金、薪金、种植收益等方式帮助贫困户增收致富。同时，其水蛭养殖也实现成功育种繁育。

ST太安 太安堂 002433 民营
公司中药材种植基地，只有长白山人参基地。目前每年都有少量的对外出售。

九芝堂 000989 民营
公司的原材料主要为采购获取，仅在部分地区种植少量中药材用于试验以及自用。所产中药材不在市场销售。

龙津药业 002750 民营
工业大麻，公司该业务采用“公司＋农户”的种植模式，2021年该业务种植面积较上年减少25%，公司将积极拓展下游客户。当地一般在5月份前后种植。

红日药业 300026 成都国资委
截止目前公司有中药材种植基地160余个，遍布甘肃、湖北、安徽、河北、广西、内蒙、云南、四川等地。

江中药业 600750 中国华润
贵州施秉太子参GAP种植基地。

康缘药业 600557 民营
子公司江苏康缘生态农业发展有限公司主要经营中药材种植（金银花、芍药、牡丹等）、加工、收购等业务，原材料主要供给江苏康缘药业股份有限公司使用

贵州百灵 002424 民营
公司多年来大力推广中药材种植基地的建设，以保证数量充足和质量稳定的药材供应源，现已在贵州多地建立起了吉祥草、虎耳草、山银花、灯盏花、白及、银杏等多种药材种植推广基地20余万亩，涉及的中药材均为自用

步长制药 603858 民营
步长制药参与建设了10个GAP药源基地，如江苏水蛭基地、新疆吉木萨尔红花基地、陕西汉中丹参基地等。还建立了10个国内一流的专业化生产基地，引进超微粉碎、中药酶法提取、膜分离技术等国际先进设备和工艺技术，利用科技创新达到“去粗取精”，实现中药制剂现代化。丹红注射液的原料丹参、红花都是来源于步长制药自己的GAP种植基地。

圣济堂 600227 民营 （尿素 甲醇 复合肥 硫酸铵 硫磺 中西药）
公司引进滇重楼种植已进入第二年，基地保障设施逐步健全，种植技术得到不断的完善，预计后期出苗量可达50万株以上。

香雪制药 300147 民营
公司在宁夏、四川、云南、湖北、广东等地投资建立中药材生产基地，宁夏中药材基地主要涉及黄芪、黄芩、党参、甘草、柴胡和板蓝根等，云南中药材基地涉及重楼、附子、玛咖等，广东中药材基地主要涉及化橘红等，山西中药材基地主要涉及连翘等。

亚宝药业 600351 民营
公司建有9大生产基地、4大研究基地和4大中药材种植基地。

瑞康医药 002589 民营
公司中药板块有种植、中药饮片加工业务，公司江西、甘肃、内蒙等地有中药种植基地。公司在全国有36个中药材种植基地，数十万亩道材种植基地，均设在道地药材产区，基地品种达108个；现生产中药饮片品种434个，年生产能力约为800余吨。公司的下属传统饮片生产及加工公司，可生产 700 余种中药饮片产品，满足市场上常用的中药饮片供应。

盘龙药业 002864 民营
我公司生产基地所在地商洛市柞水县乾佑镇等区域已经实现重楼的规模化人工种植。同时，我公司在宝鸡眉县太白山区域的中药材种植基地也种植了重楼、盘龙七等公司主导品种盘龙七片生产所需的药材，未来完全能够满足产能提升的需求。公司种植有重楼、盘龙七、扣子七、竹根七、白毛七、九节梨、铁棒锤、七里香、羊角七、金银花以及五味子等中药材，目前主要供应公司药品生产。

神奇制药 600613 民营
神奇制药现有何首乌、乌梢蛇等中药材种养殖基地，面积合计200余亩，在一定程度上保障公司部分原材料的供应。

寿仙谷 603896 民营
自产灵芝孢子粉（原料）的单位亩产量为534千克/亩左右。公司的生产原料主要为灵芝孢子粉（原料）、鲜铁皮石斛、铁皮石斛干品等中药材，主要来源于基地自产和对外采购。目前，公司已在武义白姆乡、俞源乡建立了中药材标准化种植基地，主要用于种植灵芝、铁皮石斛、西红花、杭白菊、三叶青等中药材。

广誉远 600771 山西国资委
上游建立九大中药GAP种养殖基地（包括吉林的人参种植基地，东北的鹿茸基地，河北麻雀基地，云南穿山甲养殖园、云南犀牛养殖基地，甘肃党参基地，宁夏青海的枸杞基地等），保证药材地道；中游建立广誉远中医药文化产业园，推动炮制工艺的精进，展示宣传中医药文化；下游开设上百家“国医馆”“国药堂”，提供有针对性的中医诊断服务。

康恩贝 600572 浙江国资委
公司通过自建和合作形式，在江西、浙江、云南等地建设了药用植种植基地，为公司提供银杏叶、夏天无、浙贝母、元胡、地锦草等优质药材资源，从源头保证产品的品质和安全

梓橦宫 832566 民营
为了从源头把控药材质量，梓橦宫通过参与内江市市中区朝阳镇黄桷桥村“助贫富村”的精准扶贫活动，在当地建设梓橦宫中药材种植试验基地。目前种植的药材主要有白芍、吴茱萸、丹参等东方胃药的所需中药材。

西藏药业 600211 民营
目前红景天人工栽培仍处于研发阶段，暂未实现产业化。野生红景天是多年生植物，分布于高海拔地区，人工种植环境同其原生境差异较大，存在研发周期长、研发难度高等不利因素，目前国际国内暂未有成功案例。公司已基本掌握了红景天育苗、大田栽培、生物量积累等相关技术。

千金药业 600479 株洲市国资委
公司子公司千金药材目前中药种植基地有14个，约1500亩，主要种植党参、黄芪和当归，供公司自用。公司建立了500亩左右的鸡血藤标准化人工种植基地。公司对鸡血藤进行了较深入的研究，包括从鸡血藤中分离鉴定了57种化学成分，并研究了其中25种化学成分的抗炎活性；对鸡血藤根的抗炎活性和鸡血藤人工种植关键技术做了研究；发表SCI文章4篇，中文期刊5篇。

济川药业 600566 民营
济川药业目前已在陕西建立了3000亩的黄芩种植基地，在河北建立了2500亩的苦地丁种植基地，在甘肃建立了1500亩的板蓝根种植基地。另外，在河南、甘肃、陕西建立了6000亩的蒲公英种植、采购基地，实现了对中药材的源头把控，药材质量的稳定性。

九州通 600998 民营
九州通目前在全国有12个通过认证的中药材生产质量管理规范基地（GAP基地）。从中药材的种植到饮片生产、再到终端销售，九州通实现了该领域的全产业链布局。而除了药材本身之外，九州通在中药医院营销、中医馆连锁、标准煎药服务、中药电子商务等多个领域均有涉足。目前，九州通已拥有1个药用植物工程研究中心、1个中药饮片炮制工程中心、6个标准煎药服务中心、7个中药饮片GMP生产企业、9个中药材道地产区公司、8个中药材GAP种植基地，覆盖全国90%的行政区域的70多个中药GSP营销机构，经营重要品种1万多个，覆盖8万多家下游客户。规范化种植基地达到15万亩，可生产普通饮片、精制饮片、直接口服饮片、毒性饮片、参茸贵细、药食同源等多种产品，拥有“九信”“九州天润”“金贵德济堂”“真仁堂”等系列产品品牌，共计8000多个品规。

金花股份 600080 民营
公司人工虎骨粉属于绝密配方。并于2018年2月向国家食品药品监督管理局申请了中药保护。

大唐药业 836433 民营
蒙药。公司有贡格尔、和林格尔种植基地，以人工培育、规范化种植示范、道地药材种植、加工、仓储、物流为重点。公司各基地种植多种药材，如蒙古黄芪、甘草、桔梗、射干等，同时对多种中蒙药材进行种质资源的收集、整理及评价。

海南海药 000566 新兴际华
湖南廉桥药都医药有限公司围绕中药材业务，建有湖南廉桥药都中药材交易中心，目前是全国单体面积最大的中药材仓储物流中心 ，且建有经GMP认证的现代化中药饮片生产基地。

中恒集团 600252 广西投资集团
中恒集团在梧州藤县金鸡镇打造3000亩中药材种植产业扶贫创新示范基地，主要种植凉粉草、苦玄参、广金钱草、百部、五指毛桃、两面针等近20余个品种。

ST目药 天目药业 600671 无实控人
铁皮石斛种植

佐力药业 300181 民营
公司产品所需的核心原料乌灵菌粉、发酵冬虫夏草菌粉均是利用生物发酵技术工厂化生产所得，不同于传统的中药中药自选企业，中药材的种植受天气、土地资源等影响，而且质量更稳定、均一、可控。因为乌灵参、冬虫夏草的自然资源都十分稀少，没有生物发酵技术的成熟与应用就无法实现原料的规模化生产，乌灵系列产品和百令系列也难以为广大消费者提供高性价比的服务。

益佰制药 600594 民营
根据公司自身生产发展所需，种植公司产品理气活血滴丸药材大果木姜子，公司子公司贵州益佰药材有限责任公司在罗甸罗苏乡纳庆村设有中草药种植基地。

太龙药业 600222 郑州高新技术开发区
公司在省内外多处金银花、连翘道地产区与当地农户、合作社联合建立种植基地，搭建中药材研究及追溯体系。公司将持续拓展药材种植基地建设，保障药材供应和药材品质稳定。

康跃科技 300391 民营（中药饮片 胶囊 光伏设备 汽车零部件）
长江星已经建立起中药材种植、精细化炮制加工、销售的完整中药饮片生产链，依托自身优势，将持续扩大道地 药材种植品种和面积，相应提升生产加工能力，不断提高行业影响力和竞争优势，借助我国中医药振兴战略不断快速发展。随着消费者对药品品质和安全性的日益重视，原产地“道地”并经有机产品认证的中药材为原料炮制的中药饮片将受到市场青睐。公司与各农户及高校深度合作，进行有关中药材培育、提取加工等方面的科研项目合作，同时，公司收购或承包山林地进行中药材种植基地建设，并且积极组织农户成立农业合作组织，进行规模化种植，不仅带动了种植药材的农户脱贫，且有效保障了药材原料安全及采购成本的控制。建立了中药材种植、精细化炮制加工、销售的完整中药饮片生产销售链，依托自身优势，不断提高行业影响力和竞争优势。

金石亚药 300434 无实控人（医药制造 钢塑符合管道机械制造）
在中药饮片领域，公司借助“快克”品牌影响力，逐步开发“快克本草”系列中药饮片，利用地缘优势开发畲药品种，精选产地、严格质控、确保每一份产品的高品质。公司在此领域，重视产业链上中下游的布局，开展中药材收购和合作种植；为人们提供提高免疫力、改善亚健康的日常保健补益产品，自推出市场，收到较好反馈。

达仁堂 600329 天津医药集团
医药制造领域公司医药制造领域形成了以隆顺榕、达仁堂、乐仁堂、六中药、京万红等中成药生产企业为核心，药材公司和中药饮片厂等为配套的中药生产企业群，知名产品包括速效救心丸、京万红软膏、痹祺胶囊、紫龙金片、清肺消炎丸、藿香正气软胶囊、通脉养心丸、舒脑欣滴丸、胃肠安丸、清咽滴丸、安宫牛黄丸、海马补肾丸等。按照质量标准明确、道地属性优先的原则，我们选定了三个药材作尝试开展了药材基地共建项目，分别为三七（云南文山）、党参（山西平顺）、川芎（四川都江堰），该三个品种均为公司大品种“痹祺胶囊”中使用的原材料。

吉林敖东 000623 民营
公司就人参、灵芝、鹿茸等中药材深入研究，开发相关领域的食品与保健产品。公司拥有人参、灵芝种植基地、梅花鹿养殖基地，并保有足够的中药材库存，可以满足公司的生产经营所需。

汉森制药 002412 民营
2014年，汉森制药使用超募资金6254万元设立全资子公司汉森健康产业公司，投资建设中药材种植及健康疗养基地。该项目所在地位于益阳市东部新区，其中中药材种植及加工示范基地计划占地1850亩，用于种植木香、枳壳等11种中药材；中药材加工厂工程建设配套用地450亩，包括整体收购益阳林芳生态园。2022年拟建设中药材种植及加工示范基地建设总体工程用地2300亩。汉森制药中药材种植及加工示范基地项目计划占地1850亩，建设用地450亩， 主要用于中药材收购、加工、储存、检测及展示销售。项目用地涵盖了沧水铺镇的砂子岭村、黄团岭村、泉交河镇的龙泉村3个村，共36 个组。后续用地、储备用地在1200亩左右，涉及现有3个村的11个组。

康弘药业 002773 民营
在中药产业领域，康弘药业旗下全资子公司四川康弘中药材种植有限公司以满足自身中药与大健康品种的药材之需为起点，在全国多地建设多个中药材种植基地。康弘中药材种植公司生产的药材，截至目前只针对于集团内部生产型子公司，暂时不对外销售。康弘药业依托自身业务特点，在甘肃礼县、四川苍溪、黑龙江铁力、新疆塔城等地区发展药材种植产业，通过种植贯叶金丝桃、淫羊藿、葛根等多种中药材，带动种植基地周边农户提高经济收入。2021年新增种植面积上千亩，总面积达4000余亩，全年助农增收超700万元。

浙江震元 000705 绍兴市国资委
公司在全国道地药材产区，通过与当地合作共建了90个中药材道地种植基地，种植面积超1.8万亩。种植的药材包括浙贝母、延胡索、半夏、浙麦冬、薏苡仁等在内的浙八味，还有三七、甘草、金银花、枸杞、白芍、川芎、党参、罗汉果、黄连、丹参、当归、铁皮石斛等药材。

嘉应制药 002198 无实控人
公司参股公司广东华清园生物科技有限公司拥有自主的梅片树种植基地和独立的原材料生产供应系统，从事梅片树种植、梅片相关产品的研发与生产。2019年，平远县南药产业园入选广东省级现代农业产业园建设名单，以梅片种植和研发为核心的华清园，成为牵头实施主体。根据有关报道，目前平远南药种植面积8万亩，产值达7.3亿元；此外公司与广东饶平县紫岭山种养专业合作社建立了长期合作的关系。而公司自身的中草药种植园这一块目前暂时没有。

长江健康 002435 民营
公司有部分中药品种（紫丹参等）的种植正处于实验阶段，是否实施规模化种植需根据实验结果而定。

易明医药 002826 民营
藏药材种植、藏药特色保健品及藏药品开发为公司重要发展战略之一，公司在西藏林芝地区建成的藏药材种植基地，目前主要从事藏药材翼首草的驯化及种植。基地主要为研究实验所用，尚未开展中、藏药材的销售。

华森制药 002907 民营
在药材使用上，公司建立了中药材规范化种植基地，保证了中成药产品基源稳定，质量均一可控。
没有中药种植的没记录进来

2021-11-01 00:071、基建（202111- 202202 ）
2、农林
3、生态环保
4、军工
5、央企改革
6、一些行业大整合
7、贵金属
2021-11-01 18:23CAR—T面临机会
2021-11-02 09:33新兴装备、湘电股份、电科数字、2021-11-04 13:06新开源清仓吧！

2021-11-08 10:22如果北方温度持续下降，这种北方的冷空气会在长江中下游地区交汇，形成冰雨，冰雨会直接让电力输配、高速运输受到严重影响，继而推高农产品价格。
2021-12-10 10:17银邦股份
2021-12-10 13:09国营356厂，国营296厂、国营626厂、国营386厂、国营9296厂、国营9246厂合并之后是目前的国营396厂，即建设工业集团，建设工业集团在世界上轻武器贸易中占有较大的市场份额，在亚太地区仅次于卡拉什尼科夫。因为行业的特殊性，所以大家对这个公司知之甚少，在十四五规划中明确要求我们要组建一个军的信息化单兵作战部队，所以396会有很多超预期的东西，通过更深层次的研究，他们还有许多优质的防务资产。
咸亨国际是MRO集约化龙头，在电力领域收入占将近百分之七十，MRO市场规模约为万亿市场，公司作为MRO龙头，2020年收入仅19.91亿，未来公司将从公司从电力向铁路、轨交、石油石化、核电等领域拓展，空间巨大！
2021-12-15 14:30贵航股份

我还是认为雅化弹性最好，结合港股上的大宗标的看，一会A股上的铝会率先拉升，然后预焙阳极也会继续涨
如果觉得位置高奥特佳的位置比较诱人，
2020-11-24 12:2我只选了天赐和雅化其他不看
对的，所以我也没动加仓了美锦［gubar］能源[/gubar]，西部今天跌的不够深就没加仓看样子也下不去。精准的买点很难说，只能说趋势还是向上
特斯拉最近可能会出现机会所以我看了奥特佳
央行的货币政策决定了流动性，流动性是股市命脉，也是企业的生命线，一旦流动性不足，企业债券就会大量违约，最近永煤、华晨、紫光等债务违约是流动性在收紧的表现。今天之前我一直认为央行的货币政策会持续宽松的，但现在我觉得自己的观点是错误的，货币开始收紧了，因为疫情今年防水太多了，如果再宽松下去肯定会出现问题的，如果我们觉得政府会考虑社会稳定，从而对一些债务违约睁一只眼闭一只眼，有这样的观点是低估了政府去杠杆的决心，从暂停蚂蚁IPO的决定应该看出，这是我们的政府从长远发展战略所做出英明的决策。从中也可以看出政府对钱生钱的资本游戏未来的监管将持以高压势态，把资本引入实体经济发展是未来的方向。最近国际铜的价格不断飙涨，而原油仍处于底部，油与铜的价格比率反映全球经济周期，在宏观经济学中铜贵油贱，说明需求高而成本低，其核心原因是全球经济复苏初期为应对萧条而实施的货币宽松。宽松的后期往往油铜比在高位，油贵铜贱，说明需求不足，而成本高企，此时对应经济过热后期货币收紧的逻辑，昨夜原油价格有效突破了今年三月份沙特与俄罗斯搞事情那次暴跌造成的缺口，从这一点可以推测出下一步市场将围绕石化油服板块表现，中国石油中国石化昨天的上涨就是最好佐证。这种行情讲带领大盘指数继续上攻，但这种行情来的快去的也快，且炒且珍惜吧。不好的是它会引发未来的通胀！这种通胀将在未来的一个时点中多因素导致短期内通胀加剧，这种现象可能出现在十二月底至农历春节前。
2020-11-25 09:32兴发集团

谁昨天问我永兴材料逻辑
提前分享：
实际上非常简单因为钢铁板块生产效率提升，锂电池板块产能比重上升行业景气度提高，所以公司的估值产生一定的预期差。
2020-11-25 11:09有色又是机会
2020-11-25 12:02军工需要耐心等待，我的军工拿了很久很久了
从六月份到现在人民币对美元的利差持续稳定于250基点附近，本月20日突破252基点，再创历史新高，今年人民币购买力相对于美元缩水约2%，人民币相对于美元升值幅度约6%。人民币相对于美元呈外升内贬趋势。人民币对外贬值会导致输入性通货膨胀，要压制通胀就要收紧货币，但要平息国内债务风波就需要宽松的货币政策。难！
2020-11-26 09:24永兴材料、东安动力作为短线不错
2020-11-26 14:17目前神火电解铝吨利润4000以上。他的管理水平是行业最好。
2020-11-27 13:00西部矿业、永兴材料
2020-11-27 13:26加仓点神火美锦西材出去玩了
我自选只有一个金融标的：国金证券
2020-11-27 23:18铜我就看紫金矿业h和西部矿业
不过我紫金矿业已经没有了，在中国铝业2港币的时候换成了中国铝业。
2020-11-30 09:30张裕A、张裕是因为中澳贸易摩擦，中国从澳洲进口商品最近减少加之疫情等多方面原因导致市场价格上涨。
2020-11-30 09:45本周吹个票名家汇
索通发展是预焙阳极，预焙阳极是电解铝生产过程中的耗材，所以电解铝涨预焙阳极必然涨，抛开具体标的，所以市场应该以更全面的产业链思维去看待。
把航天板块看看，这里面最近会起来一个票。

最近一直在思索李佛摩尔的一段话，我把他这段话引注用当下市场现状诠释如下：
丰厚的利润往往来源于大众普遍害怕的地方，市场的真相总是站在大众的对立面，它总是要愚弄大多数人，愚弄大多数时间。市场实际运作其实是违背人性和正常人的思维模式，如果你抱着正常人思维角度去理解市场。你就很容易亏钱，因为正常人就是大多数人的一方，它的真相往往跟有正常思维的人理解的相反，真相就站在对立面。大众普遍认为是题材引发了行情，其实是行情创造了题材。大众普遍认为是新闻事件引发了市场的涨跌，其实是市场的涨跌创造了各种新闻事件，每一种新闻事件之不过是专家为市场的涨跌做出合理的解释。—利佛摩尔
1、丰厚的利润往往来源于大众普遍害怕的地方，市场的真相总是站在大众的对立面，它总是要愚弄大多数人，愚弄大多数时间。市场实际运作其实是违背人性和正常人的思维模式，如果你抱着正常人思维角度去理解市场。你就很容易亏钱，因为正常人就是大多数人的一方，它的真相往往跟有正常思维的人理解的相反，真相就站在对立面。
《当下大家最害怕的标的比如长安汽车，比亚迪，长城汽车，神火股份，云铝股份，中国铝业，西部矿业，雅化集团等。这些标的都是大众所畏惧的标的，正因为大家所畏惧他才能走出来大家瞠目结舌的行情来，而多数人都参与了这些交易，一个波动就洗掉很多人，一个波动洗不掉回踩几天就会把很多人前期的浮盈吞噬，其实吞噬掉的并不是我们的利润，而是他无情的吞噬我们的信心，一旦吞噬掉我们的信心我们就会否定自己，一旦有自我否定的心理，这种心理就会正向反馈作用不断的强化。市场并会不愚弄任何人，市场只会愚弄“贫穷”的人，我所说的贫穷与金钱无关，我所说的贫穷是知识的匮乏、意志的薄弱、情绪的无常。》
2、真相就站在对立面。大众普遍认为是题材引发了行情，其实是行情创造了题材。大众普遍认为是新闻事件引发了市场的涨跌，其实是市场的涨跌创造了各种新闻事件，每一种新闻事件之不过是专家为市场的涨跌做出合理的解释。
《我们绝大多数人每天不断的挖掘各种新闻、各种题材、各个大神的判断。所以我们所有的信息来源都是我们以自己的偏好所整理出来的资料，如果以这种思维对待市场那么就完全否定了市场有效性假说。很多人总会认为以自己的认识挖掘到了一个股票的价值洼地，但不否认存在这种概率，但大多数情况都是自掘坟墓。首先我们必须承认一个现实，钱可以改变一个政治体也可以改变一个经济体，钱是公平的也是不公平的，公平是因为任何人都可以得到他，不公平是因为只有少数人可以得到它。01年诺贝尔经济学家约瑟夫·E. 斯蒂格利茨在不平等代价一书有比较有见地的阐述，很多时候我们必须承认我们看到的新闻从某种角度来说它是一种诱饵，引诱我们上钩之后人为刀俎，我为鱼肉。
最后用周天王一句话总结：
市场短期的波动很难预测，周期则可把控。周期本质取决于人的行为，与贪婪与恐惧相关。周期即人性，人生无非也就是一次康波。

2020-12-01 21:32世界金融市场将迎来一次剧烈波动，坚定看多黄金。美国大选尘埃落定，不论谁当选刺激经济是不二的选择，拜登提名耶伦为美联储主席，耶伦也是奥巴马政府的主席，她参与三轮QE，那么美联储的货币政策还是继续放水，所以我坚定认为黄金再次迎来黄金时刻。

6、枕戈待旦
世界进入一个动荡的格局，关系紧张以及通胀交易需求催化军工的上涨，当下的军工板块有别于以往的改变炒作，目前的军工行业 基本面比较优势明显，行业基本面出现重大变化，进入加速成长阶段。这一点许多上市公司中报业绩不断佐证这一逻辑，*强调“奋力推进国防和军队现代化建设”，我们所遇到的是三十年换装的大周期新式装备不断列装、信息化水平提升及无人化装备发展是国防现代化的重要内涵，设些都奠定了军工行业长期发展趋势。目前军工行业基本面基本面已出现重大变化，周边局势紧张态势下，按中央政治局集体学新闻通稿，需要抓紧练兵备战备，未来三年是军工行业利润提速的关键年，相比之前五年年呈现稳加快的态势，地缘 局势紧张备战逻辑带来未来三年加速增长，相比其他行业具有明显比较优势。航天、特种装备和航空装备部分机型十四五将进入放量列装周期。等年报发布的时候会加强这一逻辑，我们应重点关注航空、航天以及军工信息化等细分高景气行业产业链，从上游材料、元器件到中游零部件、核心系统，再到下游总装。

2020-12-02 09:54名家汇弱了就割掉选个强的
2020-12-02 10:05甘肃电投
2020-12-02 11:26贵航股份
2020-12-03 10:54我刚刚加仓神火云铝
2020-12-03 13:26中百集团
2020-12-04 09:4科拓生物

2020-12-04 11:35下周开始通胀题材（主要在食品饮料）
金健米业亚盛集团中炬高新仲景食品张裕红酒中粮糖业等…2020-12-04 17:24中炬高新更理想、1⃣️、重庆啤酒

2020-12-05 11:15下周还有一个方向：由瑞萨电子涨价带来全球分立器件涨价潮、闻泰科技华微电子新洁能捷捷微店士兰微台基股份华润微杨杰科技斯达半导还有一家正在IPO的朝阳微电子
2020-12-05 15:10如果是我那么我会选杰瑞股份石化油服东华能源，疫苗我会选普莱柯

2020-11-17 18:44再有40多天2020年就要过去了，今年的小目标已经完成了也不想再做什么事了，最近只想喝茶看书思考未来的交易方向。过去的已经过去没有什么值得留恋。往事不可追,来者犹可待。对于2021年个人有几大猜想，想到哪里写到哪里没有想到的还有一整年完善机会。

1、科创板门槛降低
原来科创板的门槛是五十万，因为科创企业商业模式较新、业绩波动可能较大、经营风险较高，需要投资者具备相应的投资经验、资金实力、风险承受能力和价值判断能力。由此，要求个人投资者参与科创板股票交易，证券账户及资金账户的资产不低于人民币50万元并参与证券交易满24个月。未满足适当性要求的投资者，可通过购买公募基金等方式参与科创板。 未来随着市场的不断发展完善科创板交易门槛会在21年降低。

2、冰火两重天
随着投资者相对而言的理性进化机构投资者占比份额的提升市场将逐渐形成冰火两重天的行情，就像益丰药房 与九芝堂 对比一样，从药房的数量以及管理成本来看益丰药房的估值都过高，但从市场有效假说看益丰药房会继续拉升而九芝堂可能是价值洼地也可能一直趴着。至于理性或者非理性并非以个人意志所改变。市场短期并不会因为短暂的波动而改变中期上涨趋势，对于机构投资者来说科技出来的资金依然会买入科技，医药 出来的资金依然会选择买入医药。白酒出来的资金依然会选择买入白酒。因为市场是一些主流资金所控制，这些基金净值一旦趋于稳健增长那么会形成一个正向反馈作用，会有源源不断的基民选择继续买入医药基金 、白酒基金、科技基金。这会迫使这些基金管理者不断加仓自己所持仓的板块，形成一个非理性的现象，只有这些基金彻底被市场消灭才能进入下一个轮回。

3、大宗商品 的牛市
最近帮朋友花14.3万买了一个车牌，车牌买完之后他又找我帮他买台一百万左右二手车，刚开始让朋友给她找一台glc43她不喜欢suv，后来让做二手车的朋友帮他找了一台吉博力Q4，在帮他找车的时候发现今年很多进口车都在涨价，涨价的原因有二个：1、因为新的排放标准政策导致日系一些车将来不给上牌，所以日系的一些越野车加价幅度比较大。2、因为疫情导致国外工厂生产能力下降供应不足国内新车交付周期增加，所以高端进口车加价现象比较严重，这只是市场现象的一个缩影。国内方面因为三季度新能源 汽车销量出现超预期增长，所以汽车金属原料需求增大，以电解铝为例11月2日后电解铝利润再度回到2000元/吨以上。因为疫情导致全球很多有色企业停产，我国在疫情防控成效卓著，这就导致产能转移。在火爆下游需求的背景下，多家上市有色企业近利润同比走高。所以大宗商品的机会已经出现，这种预测将在四季度得到佐证。全球更大规模宽松美元疲软和通胀持续抬升以及疫情的复苏供给不足多因素导致大宗商品会迎来为期二年以上的大机会。
4、动荡的世界
2020年突如其来的自新冠疫情令全球经济堕崖下跌，以美联储为首的央行，放水救市，其规模史无前例，美国M2的增速一度达22.9%，为二战以来最高水平。美国选举尘埃落定，新一轮的财政刺激方案即将落地，美联储必然继续维持货币宽松，继续购买资产，继续超发货币。而美元作为国际货币因为它的超发，会在全球引发货币泛滥效应，随着而来也就是其它国家的通胀。美元的泛滥已经威胁到我们巨大存量的货币，2020年九月初我国的M2余额约214万亿元，在过去40年里我国内货币供应量M2年均增速达15％。1995-2020年间，从5.83万亿增长到213.68万亿，上涨超过36倍。美国三大股指不断新高，我们的房价不断新高这背后都是货币现象。纸币时代货币超发将是一个持续现象，选择通胀交易也是未来二年重要的资产配置。

5、活着
由于超发造成了资本进入了虚拟的金融领域，进行空转，那些利用资本优势的企业家们赚的盆满钵满，社会的贫富差距越来越大，百姓的财富不断的降低，由于货币超发老百姓的实际购买力下降，生活雪上加霜。为了重启经济全世界都采取了防水，释放出了天量的钞票。社会总财富减少的同时货币的流动量却大为增加，这必然会导致灾难性通货膨胀。恶性通胀将会诱发社会诸多不稳定因素。许多社会基层民众在疫情中破产或失业，社会投资减少很多人选择持有资金来对抗未来的不确定性。而那些富豪们可以通过不动产或者各种眼花缭乱的财务手段从银行骗出钱来继续进入金融领域空转。而老百姓辛苦积攒下来的的财富因通胀被洗劫。

6、枕戈待旦
世界进入一个动荡的格局，关系紧张以及通胀交易需求催化军工的上涨，当下的军工板块有别于以往的改变炒作，目前的军工行业 基本面比较优势明显，行业基本面出现重大变化，进入加速成长阶段。这一点许多上市公司中报业绩不断佐证这一逻辑，*强调“奋力推进国防和军队现代化建设”，我们所遇到的是三十年换装的大周期新式装备不断列装、信息化水平提升及无人化装备发展是国防现代化的重要内涵，设些都奠定了军工行业长期发展趋势。目前军工行业基本面基本面已出现重大变化，周边局势紧张态势下，按中央政治局集体学新闻通稿，需要抓紧练兵备战备，未来三年是军工行业利润提速的关键年，相比之前五年年呈现稳加快的态势，地缘 局势紧张备战逻辑带来未来三年加速增长，相比其他行业具有明显比较优势。航天、特种装备和航空装备部分机型十四五将进入放量列装周期。等年报发布的时候会加强这一逻辑，我们应重点关注航空、航天以及军工信息化等细分高景气行业产业链，从上游材料、元器件到中游零部件、核心系统，再到下游总装。
2020-11-18 10:44大宗商品将持续二年以上的机会

4、动荡的世界
2020年突如其来的自新冠疫情令全球经济堕崖下跌，以美联储为首的央行，放水救市，其规模史无前例，美国M2的增速一度达22.9%，为二战以来最高水平。美国选举尘埃落定，新一轮的财政刺激方案即将落地，美联储必然继续维持货币宽松，继续购买资产，继续超发货币。而美元作为国际货币因为它的超发，会在全球引发货币泛滥效应，随着而来也就是其它国家的通胀。美元的泛滥已经威胁到我们巨大存量的货币，2020年九月初我国的M2余额约214万亿元，在过去40年里我国内货币供应量M2年均增速达15％。1995-2020年间，从5.83万亿增长到213.68万亿，上涨超过36倍。美国三大股指不断新高，我们的房价不断新高这背后都是货币现象。纸币时代货币超发将是一个持续现象，选择通胀交易也是未来二年重要的资产配置。（因为涉及很多敏感词汇无法完整的表达本文内容，以标题概括全文吧
2020-11-19 09:45隆胜科技

6、枕戈待旦

世界进入一个动荡的格局，关系紧张以及通胀交易需求催化军工的上涨，当下的军工板块有别于以往的改变炒作，目前的军工行业基本面比较优势明显，行业基本面出现重大变化，进入加速成长阶段。这一点许多上市公司中报业绩不断佐证这一逻辑，*强调“奋力推进国防和军队现代化建设”，我们所遇到的是三十年换装的大周期新式装备不断列装、信息化水平提升及无人化装备发展是国防现代化的重要内涵，设些都奠定了军工行业长期发展趋势。目前军工行业基本面基本面已出现重大变化，周边局势紧张态势下，按中央政治局集体学新闻通稿，需要抓紧练兵备战备，未来三年是军工行业利润提速的关键年，相比之前五年年呈现稳加快的态势，地缘局势紧张备战逻辑带来未来三年加速增长，相比其他行业具有明显比较优势。航天、特种装备和航空装备部分机型十四五将进入放量列装周期。等年报发布的时候会加强这一逻辑，我们应重点关注航空、航天以及军工信息化等细分高景气行业产业链，从上游材料、元器件到中游零部件、核心系统，再到下游总装。
2020-11-20 09:火炬电子、航天电器

2020-11-20 12:11对2021年大宗商品超级周期的猜想：
17年大宗商品牛市是因供给侧结构性改革造成的，并非市场供需关系造成的，所以不能以17年市场逻辑来套未来的大宗商品市场。21年的大宗商品牛市机会会在一二季度（这只是猜想），因为最重要的条件是宏观经济，宏观经济运行是很难预判的。所以我的推测是基于宏观经济发展，这个核心因素是全球经济的复苏。如果把全球经济复苏作为大宗商品市场发展的基础条件，那么21年的大宗商品市场是我们所见过最壮观的景象。大宗商品牛市是几十年出现一次，大宗商品板块也是最暴力的板块。他的涨幅空间超越所有板块。但大宗商品的预测也是醉复杂的，他的复杂性在于他涉及到全球的货币政策，自然气候，供需关系，宏观政策等多维因素叠加。目前大宗商品市场很多机构没有配置短期的上涨趋势会持续多久目前无法判断，但肯定面临一波回调，能不能扛得住回调只能靠战略定力。周五了没事干上午买了点美锦［gubar］能源[/gubar]，吹下周的妖！挂涨停还能买到
2020-11-20 13:24雅化集团、可以全仓西部材料
他暴跌了美金能源或者露天煤业可以不计成本走掉再加仓西部材料，
露天和神火差不多有铝有煤偏稳健
美锦［gubar］能源[/gubar]赌燃料电池持续发酵刺激，露天煤业他电解铝占比56%，神火电解铝占比75%，铝行业主要成本是电解的电费，神火把产能指标置换到云南文山用小水电以及新疆，电费成本可以降低50%，吨利润在板块中是最高的，其次是云铝。露天煤业煤储量大用坑口电站成本会低但管理体制不如神火股份。所以板块中最好的是神火云铝。在个股上多下功夫是基础的基础不会错。

对2021年大宗商品超级周期的猜想：
17年大宗商品牛市是因供给侧结构性改革造成的，并非市场供需关系造成的，所以不能以17年市场逻辑来套未来的大宗商品市场。21年的大宗商品牛市机会会在一二季度（这只是猜想2季度的概率较大），因为最重要的条件是宏观经济，宏观经济运行是很难预测的。所以我的推测是基于宏观经济发展，这个核心因素是全球疫苗研发有所突破疫情得到有效控制、全球经济的复苏。如果把全球经济复苏作为大宗商品市场发展的基础条件，那么21年的大宗商品市场可能是我们所见空前壮观的景象。大宗商品牛市是十多年才出现一次，大宗商品板块也是弹性最好的板块。他的涨幅空间超越所有板块。但大宗商品的预测也是最复杂的，他的复杂性在于他涉及到全球的货币政策，自然气候，黑天鹅事件，供需关系，宏观政策等多维因素叠加。目前大宗商品市场很多机构没有配置短期的上涨趋势会持续多久目前无法判断，但肯定面临一波回调，能不能扛得住回调只能靠战略定力。

不论结果如何我会走了会告知，淘淘宝和mf一样，西部材料利润部分走掉买入美锦［gubar］能源[/gubar]，如果错了西部材料大幅下跌不计成本走掉继续买入西部材料做差价。这只是预案，市场是瞬息万变的只能随机应变。

目前市场的预期主要是疫情得到有效控制全球经济复苏，如果全球经济复苏货运、港口、大宗商品会出现报复性反弹，市场炒的是预期，如果预期存在行情就能延续。一切基础是经济复苏。自贸港没啥可看，你的逻辑错误！

2020-11-23 10:15看看雅化集团他的弹性就不错
2020-11-23 10:31产能周期、需求周期、库存周期、货币周期等多周期共振形成一个大宗商品超级牛市。我判断这个牛市在起点在4-6月份。
2020-11-23 11:35最近最失败的一笔交易是紫金矿业h卖掉换了波司登h，结果波司登涨幅很小紫金h上去了，上周一果断扔掉波司登买入中国铝业h，挽回一点损失
北方遇到寒流而南方目前持续高温，当冷空气南下到河南南部之后就会与南方高温气流形成强对流云团，然后可能引发河南南部湖北湖南江西等地冻雨，冻雨导致物资运输受阻，输变电线路损毁，短期内导致物价上涨…
2020-11-23 20:44奥特佳
最近债务违约比较多，债市也比较脆弱，对于政府来说这是一个二难的抉择，管吧这是一个无底洞，不管吧他真的会死给你看。在稳定压倒一切的宏观调控下各地政府还是能掩盖就掩盖下去的，所以在脆弱的债务违约节点上这个时候央行非常清楚货币政策不会收紧，这个时候如果货币政策要是收紧的话会引发一系列债务违约恶性事件。那么可以肯定未来二个月的货币政策是相对宽松的，宽松的货币政策会持续加剧通胀交易，作为通胀交易的预期，这种行情都是在大多数人全程都是不知道，看不见，不可能，没参与，来不及，不好玩中结束。
短线看看索通发展奥特佳

2020-11-09 10:04盛屯中集
2020-11-09 11:14羽绒服
2020-11-09 11:32国金

东北电子拜登当选对电子版块预期的影响

有变化的板块：（消费电子+半导体主线+PCB/被动元件）
●华为产业链有望重新打通。
特朗普对华为低端打击策略，引美国科技大公司不满，华为系高通、英特尔、AMD等巨头公司的重要客户，断供华为严重影响了美系巨头企业的收入增量。拜登上台后，供应商对华为供货有望陆续恢复，华为产业链将恢复到515之前状况。
鉴于华为经历915被彻底断供的黑天鹅事件，今后华为对供应链风险意识将上升到前所未有的高度，有望超量备货，将各类库存拉至更高水位。华为产业链上游供应商有望获得新增量，如华为消费电子上游供应链、基站侧PCB/CCL、上游芯片制造供应等
看多标的：圣邦股份、卓胜微、思瑞浦、韦尔股份、长电科技、中芯国际、通富微电、汇顶科技、深南电路、沪电股份、生益科技
●大陆国产替代意识觉醒，半导体扩产优先受益到设备标的，元器件渗透率持续提升。
经历特朗普对大陆半导体的封锁，大陆对核心技术得国家意识已然觉醒。
半导体方面，一但拜登放开大陆半导体采购（大概率放开，美国半导体设备公司收入分布，大陆占比大），大陆有望重新开启先进制程的搭建（也不一定立刻能恢复，但是大陆建厂不会停）。只要扩产，先采购设备，设备公司优先受益。经历特朗普的四年，大陆对国产设备重视程度提升，国产设备公司有望得分得更多订单。
元器件方面，MLCC国产渗透率将持续提升。国产渗透一直再进行，但是如果没有华为这样的航母级终端客户的需求牵引，国产替代难以起速。若放开华为采购，超额备货将推动国产元器件渗透加速。
看多标的：北方华创，中微，万业企业，盛美股份，芯原微，至纯科技，华峰测控，三环集团、风华高科
不变的板块：（功率半导体）
●功率半导体“内循环+长期供小于求”逻辑不变，十四五“三代半导”政策加持，持续推荐！
功率半导体特点是：全球一半需求在大陆，大陆自身供给满足不了这份需求，但技术上大陆已经能够全面覆盖功率各领域，替代只是时间问题。功率半导体，因为主要通过8寸及以下尺寸wafer来制备，全球产能增速满，长期低于市场需求增速（MOSFET、IGBT、晶闸管都满足这个特点）。因此大陆功率半导体公司产能利用率有望持续保持再高位，增长逻辑就在于扩产，扩多少就增厚多少，有足够大的替代空间作舞台。另外，十四五有望出台“三代半导”的激励政策，功率又是三代半导最重要的一个应用方向。
看多标的：捷捷微电、斯达半导、华润微、扬杰科技、新洁能、闻泰科技
2020-11-10 08:57中集山焦西部盛屯赤峰三角超频三

2020-11-10 09:42我最近买了中集和山焦
2020-11-10 09:44今天你可以看看吉林森工、西部矿业
2020-11-11 09:25中集深冷盛屯西部、西部超导好一些、看看西部材料吧、西部材料
美国大选基本结束，全球通胀以及量化宽松会进一步加速，有色行业盈利改善较强。
落实到具体标的上我个人看好西部材料，个人看好只是个人看好没有为什么。
2020-11-16 09:20西部材料、盛屯
2020-11-16 13:49永新材料、航天机电持仓中、为啥不是攀钢
2020-11-17 09:19雅化集团
2020-11-17 10:39西部材料可以加仓！
2020-11-17 11:19、P钢矾钛

1、科创板门槛降低
原来科创板的门槛是五十万，因为科创企业商业模式较新、业绩波动可能较大、经营风险较高，需要投资者具备相应的投资经验、资金实力、风险承受能力和价值判断能力。由此，要求个人投资者参与科创板股票交易，证券账户及资金账户的资产不低于人民币50万元并参与证券交易满24个月。未满足适当性要求的投资者，可通过购买公募基金等方式参与科创板。 未来随着市场的不断发展完善科创板交易门槛会在21年降低。
2、冰火两重天
随着投资者相对而言的理性进化机构投资者占比份额的提升市场将逐渐形成冰火两重天的行情，就像益丰药房与九芝堂对比一样，从药房的数量以及管理成本来看益丰药房的估值都过高，但从市场有效假说看益丰药房会继续拉升而九芝堂可能是价值洼地也可能一直趴着。至于理性或者非理性并非以个人意志所改变。市场短期并不会因为短暂的波动而改变中期上涨趋势，对于机构投资者来说科技出来的资金依然会买入科技，医药出来的资金依然会选择买入医药。白酒出来的资金依然会选择买入白酒。因为市场是一些主流资金所控制，这些基金净值一旦趋于稳健增长那么会形成一个正向反馈作用，会有源源不断的基民选择继续买入医药基金、白酒基金、科技基金。这会迫使这些基金管理者不断加仓自己所持仓的板块，形成一个非理性的现象，只有这些基金彻底被市场消灭才能进入下一个轮回。

3、大宗商品的牛市
最近帮朋友花14.3万买了一个车牌，车牌买完之后他又找我帮他买台一百万左右二手车，刚开始让朋友给她找一台glc43她不喜欢suv，后来让做二手车的朋友帮他找了一台吉博力Q4，在帮他找车的时候发现今年很多进口车都在涨价，涨价的原因有二个：1、因为新的排放标准政策导致日系一些车将来不给上牌，所以日系的一些越野车加价幅度比较大。2、因为疫情导致国外工厂生产能力下降供应不足国内新车交付周期增加，所以高端进口车加价现象比较严重，这只是市场现象的一个缩影。国内方面因为三季度新能源汽车销量出现超预期增长，所以汽车金属原料需求增大，以电解铝为例11月2日后电解铝利润再度回到2000元/吨以上。因为疫情导致全球很多有色企业停产，我国在疫情防控成效卓著，这就导致产能转移。在火爆下游需求的背景下，多家上市有色企业近利润同比走高。所以大宗商品的机会已经出现，这种预测将在四季度得到佐证。全球更大规模宽松美元疲软和通胀持续抬升以及疫情的复苏供给不足多因素导致大宗商品会迎来结构性机会。