行业风险特别记录留存贴

呼叫股天乐，此帖已结束，请封掉此帖。
谢谢。

回29楼，个人观点，供参考。祝好运。

本帖主谈风险
再引两个例子
1.房地产
房住不炒开始
开始推出各种举措
限购限贷，三条红线，二级市场参考价格等等等等
华夏幸福，中国恒大等代表性公司股价大幅下跌
这是一个完整的风险落地过程
2.2015年的创业板
属于公募基金大规模单向押注小型市场的代表
最后是流动性危机
乐视，暴风等明星概念公司飞灰烟灭
基金重创
在当年的狂热中，甚至出现上市公司，券商分析师和基金合谋运作而最终被查的案例
一句话
不控制好风险
一切过去的盈利积累都可能是泡泡
这里说的只是提醒
个人观点
最终是依靠自控
就此结束本帖

中国疫苗接种已经近18亿
已有了基础的防护网
这时候突然有一些对疫情的悲观的言论冒出来
实在是莫名其妙
中国国内早已放开
已基本是正常的生活
至于是否全面对外部放开
这取决于海外的疫情控制
如果海外控制不住
国内就依然守好国门
在疫情防护上
中国有物质的足够产能
有疫苗的足够产能

国内控制疫情的成本是递减的
整体经济是受益的
这个基础判断一定要有
乐观的积极的思维是必须要有

继续谈谈疫情
如何正确对待国内疫情的散发
总体看是局部的
疫情防护的目标依然是动态清零
27楼已说过
在对付疫情中
中国的口罩，手套，防护服，消毒水，氧气机，检测，治疗和疫苗
已经是一个完整的链条
本身在国内消灭了病毒
现在海外带来的病毒
依然按照成功的防御模式对待即可
哪里出现火苗就派消防队去灭掉

拜读金大哥的帖子，受益良多。谢谢。

国内疫苗接种近18亿
海外引发的疫情在国内是散发状态
都说明疫情已不是影响目前市场的核心因素
疫情对相关医药行业也没有更多的向上推动力
不适合过分下注于疫情相关
近期市场的核心风险是部分公募基金对单行业的激进投资
引发行业失衡
注册制的交易制度让部分资金过于投机于小市值市场
并维持高换手率
这些风险只要看到了
大多数是可以通过市场自身消化掉的风险
但一定是会给部分投资者带来市值损失的
投资者更多是自控风险
此帖该说的说完
明天就结束了

继续疫情
海外一家医药公司公布二季报业绩，可以看看疫苗类公司的收益情况
Biontech公司，报告期内该公司实现总营收53.09亿欧元，而去年同期仅为4170万欧元
实现净利润27.87亿欧元，去年同期为亏损8830万欧元
截至2021年7月21日，该公司与辉瑞已向全球100多个国家或地区供应超过10亿剂BNT162b2疫苗
此外两家公司已经签署了超过22亿剂疫苗的订单，并将于2021年交付
—-
看看数据，本帖7楼说的局部行业非常态发展，变态发展在疫苗行业上也得以确认
这种业绩成长基本是一年赚了几十年的利润吧
问题是这种特别的高速增长可以持续么
留个疑问比较好
看看国内的口罩行业，手套行业，测试行业，医疗辅助行业的走势
包括国内疫苗行业的走势
做个参考吧
还是强调一点
不要对某些疫苗路线做过分夸张的预期
做好风险预控

今晚最后说一下疫情
尽管最近又有一些疫情出现
但核心观点不变
已经进入到了后疫情时代
总量已过峰值
只是结构问题
中国目前疫苗注射已接近18亿
初步的防护网应该已经形成
对疫苗作用要客观认识
其可以很大程度上避免被感染
即使万一也可以最大程度阻断传播形成防护墙减轻危重病例
对于局部的散发的病例即时发现及时确诊及时治疗
把危害降到最低
因此对疫苗这条线也不要太夸张的追捧
尤其不要对某些疫苗路线过于夸张的预期

具体
对光伏和锂的过度狂热
尤其是锂
锂是上游
其价格的大幅上涨对中下游都是一种负面影响（新能源汽车的负面）
如果比较一下
相当于燃油时代对石油上涨的疯狂追捧和欢呼
当然
还有玻璃等
上游价格的过度涨价会提升整个行业的成本
其优势就会减弱
竞争力下降
替代速度减缓