低位价值投资票，000912泸天化定投！

化肥板块今年24只股票（包含6只ST），泸天化市盈率排行前茅第六梯队，华鲁恒升 市值700亿，泸天化60亿，云天化 120亿，严重低估，具备一定套利空间！

泸天化10月份11月份有一波收集筹码用来砸盘走势，目前跟随大盘变态分化探出恐慌性无量新低！市盈率在那里摆着，业绩有保证，财务系数安全，即将整体搬迁，原工厂的土地是市区中心位置，升值强力巨大，2-3-4月份是传统新耕季节，化肥旺季，一切一切都是在等待第一个涨停吹号！只要你发现其潜在优点！未来可期！！！！

泸天化作为破产后重整后的股票，无可否定质地可以算是相对比较优良，股价被错杀后一直底部徘徊未被公募基金认可，估值一直很低，具有一定的安全长线投资边际！

1.重整后数10亿股份由原先债权人持有，并且基本都是银行控股，成本大概3.5元左右，银行的股份未来退出最好的退出方式就是以后划归银行自有发行的基金持有！很大可能牺牲公家利益饱私人利益.在目前价位利用大宗交易折价成交。成交价应该也是原价+一点利息出让！有银行兜底，暴雷几率很低！

2.重整后主业没有改变，未来一定会有多主业共存！曾经的化肥大龙头，妖股只是国企管理作风严重制约公司发展。中蓝国塑是改变公司二级市场走势的一个重要风口，目前正在推进。股价目前在3.5-4元震荡

3. 退城入园、异地搬迁加快，项目选址合江，纳溪城区居住环境有望得到改善。
由于城市的发展，泸天化厂区已被纳溪城区包围，这是纳溪居住环境被人诟病的原因之一。2018年，泸天化集团与合江县签署协议，退城入园选址合江临港工业园区内天华公司周边区域，预计总占地约2200亩，总投资81亿元，近期目标是建设泸天化油脂项目。
据悉，四川省将在三年内，也就是2022年底前，完成城镇人口密集区和存在重大风险隐患的危化企业搬迁。泸天化处在城镇人口密集区，应该属于搬迁对象，如果2022年底要完成搬迁，那至少今明两年就要动工。搬迁后的土地增值也可以贡献一定的业绩！

4.大股东在重整的时候有三年十亿盈利对赌，今年也会完成承诺，转让子公司1亿收益也即将到账，虽然是左右手腾挪，但是不会改变今年正盈利。没有商誉也是泸天化一个看点！轻负债率上市。
5.大股东手上优质资产很多，四川国资改革后的股很多都是大牛股，川化股份重整后碰上风口，股价涨了4倍左右了！目前泸天化作为重整后后台强硬的二线蓝筹，未来几年将是它最好的发展时期，重整后新低的股票，就是在开始变好的时候市场还给他差评，这个时候是最好介入的时候。

成本3.80元，目标13.80元， 定投，每跌5毛加仓10万股！每涨5毛加仓5万股！