周末海量催化汇总，AI 与厄尔尼诺双主线拆解_大盘少女芯

大盘少女芯

26-08-04 20:58

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＞＞＞＞今天复盘，欢迎互动
今天盘面看得人有点恍惚，前段时间还在持续磨底，今天成长赛道直接来了一波力度不小的修复。各大指数全线收红，创业板涨幅尤其亮眼，两市成交同步放量，超三千六百只个股飘红，亏钱感一下子消散不少。

这一波反弹不是凭空来的，是好几件事凑到了一起。海外那边 AI 应用企业交出不错财报，Palantir、Snap 业绩大超市场预期，市场看到 AI 不再只是烧钱讲故事，商业化落地实实在在有了营收兑现。大洋彼岸的情绪传导过来，刚好碰上英伟达官宣 CPO 正式量产，垂直扩充的技术方向被重点点名，直接点燃了国内算力硬件这条线。
盘中 CPO 光通信成为全场焦点，不少标的冲上涨停，通信相关 ETF 也大幅走高。大家慢慢意识到，AI 产业走到新的阶段，不再一味比拼堆硬件，光互连、垂直扩充会成为接下来产业演进的重要方向。半导体、算力租赁也跟着集体回暖，另外沉寂许久的创新药 CRO 赛道，也借着业绩利好走出低位反弹。

有意思的是市场跷跷板效应很明显，成长板块热热闹闹，银行保险这类传统大金融就相对走弱，资金明显在做风格切换。

不过还是要客观看待，目前更多属于超跌之后的修复行情，不能直接等同于趋势反转。前期科技板块积累了不少套牢盘，上方压力客观存在。行情能不能走得更远，有两个很现实的观察点，一是成交量能不能稳住，增量资金能不能持续进场；二是这一批科技主线，后续能不能持续得到资金接力。

很多人看到大涨容易头脑一热冲进去，但不少赛道上半年已经有过一轮行情，机构持仓并不低，短期情绪上来之后波动不会小。产业逻辑再好，也需要订单和业绩来落地验证。

闲聊两句，最近很明显能感觉到，全球 AI 产业正在跨过单纯烧钱投入的阶段，从硬件建设慢慢往应用变现去走。但技术落地到赚到真金白银，中间依旧隔着很长的距离，利好消息是一回事，市场消化又是另一回事。

我们就安安静静看产业和数据给出答案，不急于下结论。
盘后传出的光模块利空，让子弹再飞一会！

免责声明：仅分享公开市场资讯，不构成任何投资参考。

大盘少女芯

26-08-04 14:46

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今天2.2万亿左右的成交实打实放量了

大盘少女芯

26-08-04 09:39

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算力跟随美股上涨，宏景科技强反包

大盘少女芯

26-08-04 09:28

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竞价的量能差得离谱啊~除了量化外，都没活人竞价了

大盘少女芯

26-08-04 09:27

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创新药最怕就是药明康德高开低走玩业绩兑现这一套~大A量化是一定砸盘的就看场外资金承接力了

大盘少女芯

26-08-04 09:22

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新易盛和中际旭创若能跟随英伟达反弹那么创业板ETF就有可能再次走强
这些需要观察
创新药在竞价阶段比较强势

大盘少女芯

26-08-04 09:02

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棒子说，不好意思，大A你连高开的资格可能都没~日韩都在跌~哈哈哈~神经病

黄冈小老哥

26-08-04 08:21

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能高开就是好事了，要啥自行车，跟不举的君子有何好谈的

大盘少女芯

26-08-04 08:18

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周二早上好，昨晚美股大涨，今天大A，还是老套路高开低走吗？点赞签到，盘中消息第一时间收获！

大盘少女芯

26-08-03 20:37

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＞＞＞＞＞今天的复盘感受
今天取关周五的跨周思考，然后今天没有符合模型的就零关注等明天反馈了。
今天盘面割裂感拉满，两市再度大幅缩量，成交额较前日少五千亿，增量资金完全观望，场内只有存量来回腾挪。指数层面科创午后跳水，直接刷新阶段低点，但涨跌家数反而涨多跌少，资金扎堆中小微超跌小票，权重科技持续被抛弃。早盘一度靠光通信带动修复，无奈量能完全跟不上，冲高后抛压源源不断。
市场流传 “光进存退” 小作文，光模块小幅抵抗，存储直接杀崩，德明利龙虎榜看得人心寒，呼家楼两天接力大亏割肉，高位存储现在堪称杀人诛心，但凡反弹都是离场窗口。外围韩国芯片持续走弱，持续压制国内半导体情绪，长鑫早盘冲高翻绿，场内资金对整条存储链信心大幅下滑。
反观低位电力、核电走出持续性，八台核电机组集中核准，叠加十五五电网加码投资，长缆、汇金通等电网标的沿 5 日线稳步走强，是当下唯一有板块合力的主线。
机器人、商业航天仅有零星异动，资金分流下走不出连贯行情；上周五大热 AI 应用今天直接熄火，题材轮动速度快到跟不上。下午光伏受管控消息刺激脉冲，但无板块共振，难以持续。
很多人现在吐槽行情难做，但不同的持有的心态完全不一样：上半年重仓科技的，现在回撤难受；之前没重仓成长的，反而能安心蹲低位周期。现在已经彻底进入长期磨底轮动格局，短期不会走出超大主线，只有中级题材脉冲，节奏必须灵活，涨多兑现、跌多轻度低位关注，不要死磕高位科技赛道。
明日重点观察量能能否回暖（注意了：超高频策略取消，机构在测试适应新模型），若继续缩量，修复力度会持续受限；思维上避开存储、高位芯片，只关注电网、核电低位机会，严格控制，不重仓博弈日内脉冲。