这波牛市犯的最大的认知错误

2次痛失中继续床

第一次痛失

2023光模块进入大众事业后。我曾算过24年业绩 根据lingtconting预测24年800G光模块预计全球出货量1500万只，中级占份额大约50~60% 单价当时多少忘记了 反正算下来24年给35-40PE最低都值800Y市值，于是我在出业绩暴跌那天-8个点抄底，当天浮亏。第二天继续跌-2.8我就清仓离场。主要是市场当时很惨 大家可以翻翻同花顺 全a。我担心大熊市给不了35-40PE 所谓先出来在进。没想到后来一波翻倍。

第二次痛失

25年初deepseek 横空出世，国产大模型公司不需要高端卡就能做出媲美于国际顶级大模型，导致英伟达也在暴跌。国内光模块半年腰斩。机会跌至11pe位置。后来4-5月启动我也没认真对待。我也知道牛市炒成长。主要是21年做锂矿新能源得时候高位pe很低得时候反复做但是就是亏钱，百思不得其解。突然某天听到北炒老师得一句话：当一个成长公司市场只给十几二十pe时，那么市场认为你公司未来增速会放缓。不然机构都会给50甚至100pe直接price in明后年的业绩预期。当然后面趋势形成之后我有人有参与， 不过时短线玩玩。没有赚多少。这个是最大得认知错误了。

本韭是最爱总结市场规律的。当然有时候规律也会害死人。随意写写吧。