贪婪和恐惧是股市情绪大弱点

2026年7月30日，星期四，上证指数低开-16点，上午盘微红后下杀，最低跌60点，午后上跌收窄，收盘-23.78点，收跌-0.62%，收报3804.69点，涨1768定，跌3635家，涨停56家，跌停76家，板块存储芯片，共封装光学跌-6.6%，白酒概念上涨+1.83%。量能23584亿，比昨天增量467亿。行情一般向下。


一、指数复盘上证指数：下跌23.78点，下跌0.62%，收报3804.69点。上涨1636支，下跌3447支，涨停56支，跌停76支。
深证指数：下跌372.64点，下跌2.73%，收报13285.80点。
创业板指数：下跌134.08点，下跌3.97%，收报3244.62点。
科创指数：下跌90.33点，下跌5.38%，收报1588.41点。
上证50：上涨11.29点，上涨0.39%，收报2926.48点。
创业板50：下跌155.10点，下跌4.35%，收报3414.26点。
科创50：下跌90.33点，下跌5.38%，收报1588.41点。

两市合计：成交量 12.79亿手，成交额 23428.09亿元。


二、情绪周期复盘
今天盘面涨少跌多，且涨停数小于跌停数，情绪差。早盘白线和黄线同步运动，下午后白线在上，黄线在下，小盘股杀跌，大盘股银行，保险，证券，白酒全红护盘。持股体感不太好。

八连板1支 ：爱丽家居（存储芯片，拟收购欧康诺）
四连板2支：明新旭腾（人形机器人，电子皮肤）
传智教育（AI教育，俱身智能）
三连板1支：一鸣食品（原奶周期，乳业）
二连板6支：高争民爆（控股股东拟变更，矿山投资开发）
金龙羽（固态电池，电线电缆）
均瑶康健（益生菌，大消费）
柳钢股份（资产重组，宽厚板）
返利科技（控制权变更，AI应用）
海兴电力（智能电网，电力出海）

最高板八连板剩一只，爱丽家居，四连板1只，三连板1只，二连板6只，短线梯队一般，概念比较分散，没有主力板块。

三、盘面复盘
1. 食品饮料・白酒（日内最强主线）表现：板块涨幅居前，舍得酒业、金徽酒涨停；五粮液、古井贡酒、口子窖大涨；食品支线一鸣食品、海欣食品、西安饮食涨停。
驱动：板块前期持续调整估值低位、内需政策预期、高位科技资金避险回流。
2. 银行（高股息防御）表现：全线逆势收红，多家城商行、股份制银行大涨。
驱动：低估值、高股息属性，机构月末配置压舱石，对冲市场波动。
3. 石油石化 / 油气开采表现：震荡走强，通源石油、科力股份大涨。
驱动：国际油价上行、夏季能源需求 + 地缘事件催化。
4. 细分活口（结构性机会）AI 应用（游戏、教育、营销软件）：和大跌的 AI 硬件形成割裂；传智教育 4 连板，蓝色光标、凯撒文化走强；
汽车整车：部分龙头逆势走强；
存储芯片（半导体内部分化）：算力硬件大跌，但存储少数标的走出超跌反弹，独立行情。
❄️冰点板块（重挫、主力大幅净流出）1. 通信板块（今日最大冰点）CPO、光模块、光芯片、通信设备全线杀跌；剑桥科技、东山精密跌停，中际旭创、新易盛大跌超 10%。
逻辑：前期抱团获利盘集中兑现、海外资本开支预期担忧、长久期成长股受利率因素压制。
2. 电子板块（算力硬件、消费电子）AI 服务器、PCB、算力硬件集体回调，全市场主力资金流出第一名。
3. 半导体设备 / 芯片设计（剔除存储少数个股）绝大多数芯片标的持续调整，科创 50 大幅收跌；仅存储赛道走出独立反弹行情。
4. 部分高位成长赛道高端机器人、部分光伏细分、商业航天跟随情绪走弱。
盘面核心特征典型跷跷板行情：资金从拥挤高位 AI 硬件出逃，流向低位价值防御（白酒、银行、油气）。 注意区分：AI 硬件（冰点） VS AI 应用（题材活口）、半导体算力芯片（下跌）VS 存储芯片（局部反弹，赛道内部分化极大。

今日资金流入前5大板块：
银行：+2.43% +119.75亿
国有大型银行：+2.61% +40.86亿
股份制银行：+2.85% +51.39亿
锂电池：-2.84% +31.95亿
半导体设备：-8.98% +30.47亿

今日资金流出前5大板块：
光学光电子：-4.44% -75.16亿
面板：-4.38% -54.35亿
消费电子：-4.25% -52.6亿
消费电子零部件及组装：-4.45% -52.2亿
电力：-1.44% -52.08亿

今日首板42只：昨天首板支。
1、北交所30cm 1支。新芝生物（并购重组，生命科学仪器）
2、创业板20CM 5支：
昊创瑞通（智能配电设备）
纳百川（液冷板，数据中心）
天溯计量（电池检测，机器人）
普联软件（明略科技入主，AI智能体）
火星人（人形机器人，AI智能厨电）

3、主板+深市10CM。36支。算力，人形机器人，半年报预增，白酒，利好，AI应用等。热点比较分散。

今日跌停74支：元件板块下跌，芯片概念板块下跌，光刻机存储芯片，前期涨幅过大回调，半导体板块下跌，PCB，CPO板块下跌，AI硬件板块下跌。

四、消息面复盘

2026 年 07 月 30 日股市 10 条核心要闻⚠️风险提示：以下资讯仅为信息汇总，不构成任何投资建议，股市存在风险，投资需谨慎。
1、中共中央政治局召开下半年经济工作会议（重磅） 会议提出及时出台增量政策扩大内需；稳定房地产市场，落地一揽子化债方案；深化资本市场投融资综合改革，提升资本市场韧性和信心；同时推进地方中小金融机构风险化解，统筹发展与安全，为 A 股中长期政策定调。

2、美联储连续第五次维持利率不变，表态偏鹰 北京时间凌晨 FOMC 决议，基准利率维持 3.5%-3.75% 区间，投票 9:3，三名委员支持加息。主席沃什强调通胀目标 2% 不变，不排除后续继续加息，年内降息预期大幅降温。消息落地后美股三大指数收跌，美债收益率上行，压制全球风险资产。

3、央行大额投放流动性，保障资金平稳跨 7 月末 央行开展 2705 亿元 7 天逆回购 + 6000 亿元隔夜逆回购操作，加大短期流动性供给，对冲月末资金扰动，市场预期 7 月末至 8 月初资金面保持平稳，利好权益市场流动性环境。

4、日韩 MLCC 巨头宣布涨价，电子元器件景气回暖 三星电机 8 月 1 日起 MLCC 上调价格 30%，太阳诱电 9 月启动调价。AI 服务器、汽车电子持续拉动高端电容需求，机构看好被动元器件产业链盈利修复，利好国内 MLCC 相关企业。

5、月之暗面 Kimi K3 大模型开源，催化 AI 算力产业链 Kimi K3 权重正式开源，支持超长上下文与原生视觉能力；昇腾、海光、阿里云等算力厂商快速完成适配。市场关注 AI 大模型生态扩散，带动算力服务器、存储、光模块需求预期。

6、A 股宽基 ETF 成交持续放量，全天总额突破 1097 亿元 科创 50ETF、创业板 ETF 成交额双双突破 120 亿元，中证 1000ETF 交投显著升温。资金通过 ETF 工具分歧博弈，科创、小盘成长赛道资金活跃度持续走高。

7、中际旭创港股上市首日破发 光模块龙头登陆港交所，上市首日股价下行。市场担忧全球 AI 资本开支边际放缓、行业产能扩张带来竞争压力，带动 A 股光通信板块盘中震荡，资金分歧加大。

8、九部门联合印发科技金融数据新规，赋能硬科技融资 央行等九部门发布科技金融数据开发方案，推出全国科技金融数据目录，试点可信数据空间，打通科创企业融资信息壁垒，长期利好半导体、人工智能等科创赛道获得信贷支持。

9、国际原油大幅拉升，地缘冲突推升大宗商品溢价 中东局势紧张，布伦特原油大涨，突破 90 美元 / 桶。市场开始重新评估能源通胀风险，油气、航运、化工板块受到消息扰动，同时引发市场对全球通胀反复的担忧。
10、发改委明确加大投资稳增长举措，加快 8000 亿政策性资金投放 发改委表示加速推进重大工程项目开工，落地贴息政策激活民间投资，推进“十五五” 109 项重大工程落地，利好基建、高端制造、新型储能相关产业链需求预期。

五、自选股复盘

今日把自选股池涨少跌多，韩国综合指数跌-1.23%。科创半导体ETF跌-8.37%。科创创新药ETF跌-4.7%。持股体感比较冷，自选股科技标的多支跌停，银行、证券、保险全红护盘。前期空头龙，德明利今天涨停，看后续表现。新增传智教育，明新旭腾连板股作观察。

六、持仓股复盘
1、万邦医药：上午冲高没出，下午A下去了，又补仓300股，47元价买入的，现在仓位600股，成本45.97元。收盘跌-13.2%，收盘价44.96元。浮亏601元。操作有问题，上午应该高抛点，下午才能接回来。现在有点被动了。股价已经破20日线了，看明天有没有冲高。
2、陇神戎发：上午冲高到+14%，仓位就200股，卖在+12%。下午又追高在+7%，仓位1000股买入价14.23，收盘报13.37元。浮亏330元。操作有问题。做T做出问题来了，股价在上涨，持仓却没赚钱。仓位控制有问题。
3、米奥会展：上午冲高卖了，下午在水下接回来了，持仓500股，成本12.47元。收盘跌-3.66%。收盘价13.7元。浮盈611元。
4、科蓝软件：今天上午冲高+6%到昨天的成本价没出，下午回落+2.4%又补仓200股，持仓1200股，成本9.59元。收盘报+2.19%。9.32元。浮亏324元。

总结：最近没什么好的热点板块，所以老在创新药里做T打转。结果做T做出问题来了，仓位控制凌乱，都是临时起意，想买起卖太随意了，有时做了倒T都不知道。持仓的股票价格越来越高，结果自己持仓没有盈利，甚至做成了亏损。这个有很大的问题。最近做的有点乱了。可能是近几天都有事在忙，没那么多时间看盘导致的。后续要改变，肯定做错了，账户已经体现结果了。

七、明日计划
1、万邦医药：明天如果有冲高就先出半仓，如果明天低开-5%以内，就先留着，如果低开太多，或者下跌太猛看大盘情况再决定清仓还是继续拿着。
2、陇神戎发：明天看有冲高出半仓，如果下跌在-5%以内，吸200股，如果低开太多以20日线为准，不破就先拿着。
3、米奥会展：剩500股作跟踪。看后续有没有好机会进仓。
4、科蓝软件：看明天有没有冲高，有超过+7%的冲高，就先出一半，如果明天低开-5%以内，可以补200股，如果低开太多，看大盘情况考虑拿或者清仓。

请朋友喝酒，喝多了，复盘搞不了了，贴个图吧。
 

2026年7月28日，星期二，上证指数低开-35点，全天在水下，收盘跌-44.94点，跌-1.16%，上涨2603家，下跌2769家，涨停68家，跌停50家，量能20391元，缩量-496亿，存储芯片大跌，脑机接口有红。

一、指数复盘上证指数：下跌44.94点，下跌1.16%，收报3813.31点。上涨2373支，下跌2673支，涨停67支，跌停49支。
深证指数：下跌639.05点，下跌4.52%，收报13509.68点。
创业板指数：下跌263.76点，下跌7.35%，收报3327.03点。
科创指数：下跌114.47点，下跌6.33%，收报1693.48点。
上证50：下跌27.22点，下跌0.92%，收报2923.21点。
创业板50：下跌312.47点，下跌8.17%，收报3510.01点。
科创50：下跌114.47点，下跌6.33%，收报1693.48点。

两市合计：成交量 10.68亿手，成交额 20257.81亿元。


二、情绪周期复盘
今天大盘白线在上黄线在下，小盘股活跃，今天科技没有延续昨天上涨势头，主要还是量能不够，僧多粥少，资金最终只能回归小盘股。短线情绪一般。

六连板1支 ：爱丽家居（存储芯片，拟收购欧康诺）
四连板1支：顺纳股份（数据中心）
三连板3支：新亚制程（锂电材料，华为产业）
二连板13支：创新医疗（脑机接口，医疗器械）
华达科技（新能源汽车零部件）
中利集团（特种线缆，中报扭亏）
海南海药（创新药，脑机接口）
嘉美包装（中报预增，饮料包装）
华天酒店（国企改革，旅游酒店）
塞力医疗（脑机接口，AI医疗）
兴欣新材（回购，电子化学品）
明新旭腾（人形机器人）
亚振家居（摘帽，锆钛矿选矿）
传智教育（AI教育，俱身智能）
南京熊猫（脑机接口）
东方新能（重大资产重组）

最高板六连板剩一只，爱丽家居，四连板1只，三连板3只，二连板13只，短线梯队尚可，二连板脑机接口多只，后续分析观察下有没有好的标的，先上板的可以看看。

三、盘面复盘
今日热点板块（资金抱团、逆势走强）1. 食品饮料 / 白酒（核心防御主线）代表个股：金种子酒涨停，皇台酒业、古井贡酒、一鸣食品、品渥食品、盐津铺子大涨逻辑：资金避险高低切换，低估值消费具备安全边际，中报业绩预期支撑。
2. 银行（高股息权重护盘）代表个股：工行、建行、农行、邮储银行全线上涨，多只大行涨幅超 2% 逻辑：高股息防御属性，大盘恐慌阶段主力资金持续净流入，指数压舱石。
3. 商贸零售、酒店餐饮代表个股：东百集团涨停，小商品城、锦和商管、华天酒店走强逻辑：线下消费复苏预期，跟随大消费板块同步反弹。
4. 短线题材热点（消息驱动局部行情）光刻机 / 半导体设备：张江高科、波长光电、永新光学涨停（半导体板块内唯一逆势细分）
脑机接口：持续活跃，创新医疗 4 天 3 板，塞力医疗、南京熊猫连板
分散染料：吉华集团、安诺其涨停，化工细分短期异动

今日冰点板块（资金大幅出逃、大面积杀跌）1. CPO / 光模块（全场重灾区）板块深度回调，新易盛、中际旭创大跌超 15%；剑桥科技、东山精密、光迅科技跌停。 催化：海外科技股回调、前期巨大获利盘集中兑现。
2. 存储芯片、半导体封测兆易创新、德明利跌停；佰维存储、普冉股份大幅下挫；受海外存储板块暴跌冲击，长鑫科技上市后板块利好兑现。
3. PCB、电子元器件、电子特气生益电子、胜宏科技大跌，多家 PCB 标的跌停；中巨芯、广钢气体大跌，整条电子硬件产业链承压。
4. 算力硬件、服务器产业链AI 硬件赛道集体退潮，天孚通信、源杰科技大幅回撤，是市场主力资金净流出最大方向。

盘面核心特征总结1. 极致跷跷板：高位 AI 算力硬件（冰点） ↔ 低估值消费 + 银行（热点）
2. 半导体板块严重分化：存储 / 光模块大跌，上游光刻机设备逆势走强；
3. 恐慌集中在创业板、科创权重，上证依靠蓝筹托底跌幅有限；
4. 导火索：隔夜海外存储、科技赛道大幅调整，加剧内资获利了结。

今日资金流入前5大板块：
银行：+1.04% +66.66亿
国有大型银行：+2.44% 34.23亿
股份制银行：+1.02% 26.5亿
白酒：+2.96% +21.93亿
电信运营商：+2.13% +11.46亿

昨日资金流入前5大板块：
半导体：+2.1% +304.35亿
数字芯片设计：+1.21% +281.97亿
印刷电路板：+5.04% +47.09亿
电池：+4.89% +45.03亿
元件：+5.23% +42.85亿

今日资金流出前5大板块：
半导体：-6% -225.81亿
通信设备：-3.79% -103.16亿
元件：-5.72% -102.35亿
印刷电路板：-6.32% -90.96亿
数字芯片设计：-6.26% -87.24亿

昨日资金流出前5大板块：
集成电路封测：+0.892% -19.15亿
保险：-0.69% -6.01亿
被动元件：+5.78% -4.25亿
工程咨询服务：+3.18% -4.01 亿
房屋建设：+2.39% -2.15亿

今日首板45只：昨天首板103支。
1、北交所30cm 1支。捷众科技（光刻机，PEEK材料 ）
2、创业板20CM 3支：
安诺其（拟收购峰云信息）
科蓝软件（脑机接口，AI机器人）
波长光电（半导体光学，PCB）

3、主板+深市10CM。41支。AI就用，光刻机，脑机接口，并购重组，半导体。

今日跌停50支：北交所2只，维琪科技昨天大涨，今天跌停，其他：元件板块下跌，前期涨幅过大，CPO板块，AI硬件板块下跌。昨日跌停6支。油气、前期涨幅过大。

四、消息面复盘

2026 年 7 月 28 日 A 股 10 条核心股市要闻风险提示：资讯仅为市场信息整理，不构成任何投资建议
1、A 股大幅调整，高位 AI 算力赛道集中兑现，市场高低切换明显 收盘沪指 3813.31 点（-1.16%），深成指 - 4.52%，创业板指大跌 7.35%，科创 50 大幅收跌；两市合计成交 2.03 万亿元，较昨日小幅缩量。资金集中抛售光模块、存储芯片、服务器等前期热门 AI 硬件；白酒、食品饮料、脑机接口、光刻机概念逆势走强，防御板块受到资金青睐。

2、北向资金大幅净流出，外资减持高估值成长资产 北向全天大额卖出，调仓特征清晰，重点减仓半导体、算力硬件龙头，小幅布局消费蓝筹。受海外科技板块大跌、美联储议息不确定性影响，外资短期风险偏好回落，加剧成长赛道波动。

3、全球科技股市集体重挫，日韩存储巨头大跌，情绪传导 A 股 隔夜费城半导体指数下行，英伟达等 AI 龙头收跌；日韩股市大幅调整，SK 海力士、三星电子股价大跌，加剧市场对于存储板块景气度分歧。长鑫科技上市次日遭遇获利盘兑现，带动国内存储板块走弱。

4、美联储议息会议进入关键窗口期，加息预期扰动全球风险资产 市场观望 7 月利率决议，CME 数据显示维持利率不变概率约 64%，加息 25BP 预期升至 36%。市场担忧油价推升通胀，美联储释放偏鹰信号；美债收益率震荡上行，持续压制高估值科技股估值中枢。

5、产业资本持续释放维稳信号，工业富联推出 10 亿 - 20 亿元回购方案 工业富联公告回购预案，同时预告上半年净利润同比增长 93%-101%；三花智控等多家上市公司同步披露回购计划。中报窗口期，大额回购、良好业绩标的具备资金避险吸引力。

6、工信部加快制定智能网联汽车“十五五” 产业规划 官方表态加速突破车路云一体化核心技术，推进自动驾驶上路试点，持续利好车载芯片、汽车零部件、智能驾驶产业链，汽车板块迎来中长期政策催化。

7、商务部回应美方拟针对中国 AI 企业开展调查，反对人工智能霸权 美方以所谓技术“窃取” 为由威胁制裁国内 AI 企业，中方明确反对不合理打压。市场担忧后续海外贸易壁垒升级，短期压制大模型、AI 算力板块情绪。

8、上半年工业企业利润数据出炉，电子制造利润大幅增长 国家统计局数据显示上半年规上工业企业利润总额同比增长 18.7%；集成电路、电子行业盈利大幅改善，验证科技产业链基本面回暖，但股价短期更多受估值与交易情绪主导。

9、央行持续保障月末流动性，万亿逆回购操作平稳资金面 前期公告大规模逆回购投放落地，对冲月末财政缴税扰动，维持国内流动性合理宽松。国内货币环境保持友好，对冲外部政策不确定性带来的市场压力。

10、半年报披露进入收官阶段，业绩分化进一步主导个股行情 神火股份、东方精工等多家企业披露半年报，部分周期、制造企业净利大幅增长；机构操作策略转向“业绩验证”，纯题材、缺乏盈利支撑的高位标的持续遭遇资金撤离。

五、自选股复盘

今日把自选股池涨少跌多，韩国综合指数跌-10.84%，又熔断了。科创半导体ETF跌-6.74%。科创创新药ETF跌-4.23%。感觉市场还是很冷，变化太快，自选股科技标的基本全军覆末，自选股创新药不有几只红。大盘股长鑫科技今天跌-4.08%。收在47元。几万亿的市值，它一跌，科技就得跌。

六、持仓股复盘
1、万邦医药：上午在+2.9%时以62.63元，卖出剩下的100股，下午在下跌-7.5%时，分2次买回200股，57元，做了个T，浮盈3990元。今天操作没问题。
2、陇神戎发：上午在+7%时14.4元卖出200股，余100股。浮盈256元。操作没问题。
3、米奥会展：卖得不好，13.06元卖了全仓400股，不到30秒就直线拉升，我又追高以13.85元买入1000股，被它玩了个遍，收盘报13.54元。涨+1.96%。账户浮亏218元。操作有问题。
4、国际复材：早盘看科技不行，在-2.5%时，30.15元卖出全仓100股，亏损15元。操作没问题。
5、利通电子：昨天尾盘不应该追高买入了，最近科技不稳定，低开-5%，想着冲高再卖，结果上午忙事情，看到时已经接近跌停了，果断割肉，卖在-9%。104.67元。亏损998元。哎！操作有问题。

七、明日计划
1、万邦医药：剩200股跟踪，看情况高抛低吸。不破20日线不走。
2、陇神戎发：明天看有冲高出半仓，如果下跌在-5%以内，吸200股，如果低开太多以20日线为准，不破就先拿着。
3、米奥会展：剩100股作跟踪。看后续有没有好机会进仓。

上哪儿说理去，一卖就拉升，一追高就回落。

利通电子割肉了，亏了1000元，昨天尾盘追高有问题，尾盘拉升陷阱多。

2026年7月27日，红色星期一，上证指数上涨+44.05点，收盘涨+1.15%，收报3858.25点。上涨家数5195家，下跌家数286家，跟上周五冰火两重天，涨停121支，跌停6支，成交量20887亿，比上周五增量+1442亿。今天普涨格局，今天量能有所回，科创半导体ETF上涨+395%，长鑫科技今天上市，收盘报+465.82%，收盘价49元。市值3.28万亿，巨无霸。周末小道消息横飞，怎么说都要大跌，害我瞎担心，上周五还把一些仓位降下来。结果普天同庆。

一、指数复盘上证指数：上涨44.05点，上涨1.15%，收报3858.25点。上涨4885支，下跌268支，涨停121支，跌停6支。
深证指数：上涨374.05点，上涨2.72%，收报14148.73点。
创业板指数：上涨109.92点，上涨3.16%，收报3590.79点。
科创指数：上涨20.75点，上涨1.16%，收报1807.95点。
上证50：下跌5.92点，下跌0.20%，收报2950.43点。
创业板50：上涨118.55点，上涨3.20%，收报3822.48点。
科创50：上涨20.75点，上涨1.16%，收报1807.95点。

两市合计：成交量 10.76亿手，成交额 20766.20亿元。
两市合计：成交量 10.77亿手，成交额 19444亿元。


二、情绪周期复盘
今天大盘白线托着黄线一路上涨，大小盘股基本全涨，长鑫科技这么大的盘子上市都能涨44点，历史第一次，格局在改变，后续可能是科技股的天下了，老登股日落西山，不复往矣！情绪面今天比较亢奋，就是量能稍微差了点火厚。短线情绪佳！

五连板2只：爱丽家居（存储芯片，拟收购欧康诺）
长缆科技（回购、增持，液冷）
四连板1支：五洲医疗（并购，医疗器械）20CM
三连板2支：顺纳股份（数据中心）
长城军工（军工，弹药装备）
二连板3支：国新能源（天燃气，生物质能）
至纯科技（存储芯片，半导体设备）
新亚制程（锂电材料，华为产业）

上周五2支四连板全部进级5连板，四连板梯队有1支，五洲医药（创新药），三连板数量降到2支，二连板3支，短线梯队还行。数量稍少，还是市场量能不够的原因。

三、盘面复盘
热点板块：
1、PCB / 覆铜板（CCL） AI 算力高端 PCB 需求涨价催化，午后全线爆发，多只 20cm、10cm 涨停，电子玻纤同步走强，是日内最强科技分支。
2、脑机接口 政策催化全线拉升，创新医疗、爱朋医疗领涨，成为当日人气题材之一。
3、半导体 / 存储芯片 长鑫科技上市引爆板块，设备、先进封装、存储材料同步走强，国产替代主线回暖。
4、电力、电网设备 持续性强势赛道，立新能源 8 天 7 板、长缆科技 5 连板，储能、绿电配套跟随活跃。
5、创新药 / CRO、中医药 政策文件催化，医药板块多点发力，多只个股走出趋势连板。
6、锂电池 / 新能源电池链 龙头回购消息刺激赛道修复，电解液、负极、锂电材料集体反弹。
7、人形机器人、工业自动化 产业消息刺激反弹，板块内多只标的涨停。
8、CPO / 光模块、AI 应用 算力硬件震荡走高，AI 传媒、营销应用盘中持续异动。
9、被动元件（MLCC） 电子元器件板块共振，风华高科等龙头涨停。
10、军工（陆军装备、航天） 长城军工 3 连板带动，军工题材维持热度。
冰点板块：
保险、石油石化逆势调整

今日资金流入前5大板块：
半导体：+2.1% +304.35亿
数字芯片设计：+1.21% +281.97亿
印刷电路板：+5.04% +47.09亿
电池：+4.89% +45.03亿
元件：+5.23% +42.85亿

昨日资金流入前5大板块：
半导体：-0.1% +121.69亿
半导体设备：+3.4% +49.25亿
集成电路封测：+1.73% +28.42亿
数字芯片设计：-1.06% +27.57亿
电子化学品：-1.16% +13.9亿

今日资金流出前5大板块：
集成电路封测：+0.892% -19.15亿
保险：-0.69% -6.01亿
被动元件：+5.78% -4.25亿
工程咨询服务：+3.18% -4.01 亿
房屋建设：+2.39% -2.15亿

今日资金流出前5大板块：
电力：- 4.92% -122.56亿
证券：-2.82% -65.37亿
火电：-5.91% -55.87亿
化学制药：-4.36% -54.06 亿
工业金属：-4.8% -53.62亿

今日首板103只：昨天首板23支。
1、科创板20cm 1支。纬德信息（量子科技，重大资产重组）
2、创业板20CM 9支：
国际复材（电子布，中报预增）
紫建电子（拟收购AI硬件）
亚康股份（算力租赁，举牌）
山科智能（股权转让，AI水务）
矩子科技（回购，机器视觉）
米奥会展（间接参股月之暗面）
爱朋医疗（脑机接口）
陇神戎发（中医药，医疗器械）
日科化学（拟收购亘元新材）

3、主板+深市10CM。93支。中报预增、人形机器人、算力租赁、创新药、PCB、AI服务、风电、储能等。

今日跌停6支：油气、前期涨幅过大。昨日跌停25支。电力，火电，前期涨幅过大回调

四、消息面复盘

2026 年 7 月 27 日 A 股 10 条核心股市要闻风险提示：资讯仅为市场信息整理，不构成任何投资建议
1、长鑫科技科创板正式上市，刷新多项 A 股历史纪录 国产 DRAM 龙头长鑫科技登陆科创板，发行价 8.66 元，收盘大涨 465.82%；总市值 3.28 万亿元登顶 A 股市值第一，全天成交额 1412 亿元，成为 A 股首只单日成交破千亿个股，换手率 66.4%。盘中宽幅震荡，巨量资金博弈，分流场内流动性，存储板块内部分化。

2、A 股放量反弹，个股普涨，赛道热点多点开花 收盘沪指 3858.25 点（+1.15%），深成指 + 2.72%，创业板指大涨 3.16%；两市成交 2.09 万亿元，较上周五放量。全市场近 5200 只个股上涨，超 120 只个股涨停；脑机接口、PCB、电池、创新药、旅游餐饮领涨；受国际油价大跌影响，油气开采板块明显调整。

3、两高内幕交易司法解释今日正式施行，资本市场监管趋严

4、央行提前预告大规模逆回购操作，平稳跨月末流动性 央行公告 7 月 29 日 —31 日每日投放 6000 亿元隔夜逆回购、8 月 3 日投放 3000 亿元，合计 2.1 万亿流动性投放，对冲月末资金扰动，维持市场资金面合理宽松，稳定权益市场环境。

5、宁德时代重磅回购持续发酵，新能源板块走强 宁德时代 200 亿 —400 亿元回购注销方案持续提振板块情绪；公司披露半年报净利同比增 41.98%，同步推出中期分红。今日锂电、复合铜箔、储能产业链集体反弹，资金回流低位成长赛道。

6、工业富联晚间抛出大额回购方案，产业资本护盘延续 工业富联公告拟 10 亿 —20 亿元回购股份；叠加近期三一重工、多家存储企业回购预案落地，市场形成回购示范效应。中报窗口期，大额回购 + 业绩预喜标的获得资金偏好。

7、地缘局势缓和，国际原油大幅跳水，高股息能源板块承压 美伊冲突阶段性降温，地缘风险溢价快速回落，布伦特原油盘中大跌，油气资源板块成为日内主要调整方向；资金从周期防御板块流出，切换至科技、新能源成长赛道。

8、本周迎来美联储议息会议 + 美股科技巨头集中披露财报 市场普遍预期美联储维持利率不变；苹果、微软、Meta 等龙头陆续发布二季度财报，其 AI 资本开支、盈利数据将直接影响全球科技板块情绪，内外盘联动性增强。

9、脑机接口产业政策预期升温，板块迎来批量 20cm 涨停 产业层面持续释放脑机接口临床应用推进消息，政策扶持预期提升；爱朋医疗等多只概念股大涨，成为日内最强题材主线，带动机器人、医疗设备赛道情绪回暖。

10、中报进入密集披露尾声，业绩分化主导后续个股行情 上千家上市公司集中披露半年报，机构策略逐步转向“业绩验证”；AI 硬件、半导体优先看盈利持续性，新能源关注毛利率修复，纯题材缺乏业绩支撑标的资金谨慎追高。

五、自选股复盘

今日把自选股池各股普涨，长城军工涨停三连板，顺钠股份三连板，原电子布龙头宏和科技低位涨停，PCB铜冠铜箔和德福科技大涨。新增日科化学、国际复材、长缆科技观察。要不是今天量能稍差点，感觉科技牛又回来了。后续先观察到月底。

六、持仓股复盘
1、万邦医药：早上开盘低开2%，想着买了200股，没有执行，原因是都盯着持仓股半仓位的中船特气。。收盘涨+13.88%，收盘报61.03元。我在59元抛出100股。仓位100股，浮盈3000元。今天操作有点保存了，应该开盘买了200股的。
2、陇神戎发：今天上涨时在12.9卖了200股，收盘报+20.04%，收盘价13.42元，收盘浮亏3000元。没想到会涨得这么好。低位没来得及补仓，高位只能出200股，意思意思。今天操作没啥大问题。就是受长鑫上市影响，上周五没敢加仓位。今天低位没补有点被动了。
3、米奥会展：今天在13.25元卖出100股，收盘涨+19.96%，收盘价13.28元。收盘浮盈165元。今天操作和陇神戎发一样的原因。上周五没敢加仓位，今天低开没加仓，有点被动了。涨这么好，没赚钱是问题。
4、长城军工：早盘平开后一路上涨，9：38分涨停，9：40涨停打开，我就挂卖单了，结果因为长鑫上市导致券商服务器卡顿，没卖出去，最后卖在+6%，34元，收盘+10.02%，收盘价35.26元。盈利763元。卖飞了！今天操作有点问题。症结还是长鑫科技上市导致压力大，都不敢格局。
5、中般特气：今天卖得非常不好，原因还是长鑫科技上市，都不敢格局，早盘平开后上涨，3%左右回调，我挂卖单，没成立，想着撤单，结果券商服务器卡
顿，撤单没有成功。然后就没有然后了，结果卖单成交了，卖在低点。255元，卖了全仓200股，卖飞了。收盘涨+15.98%。收盘报284.94元。卖飞6000块。哎。还是原来的毛病！！！！！！！！！！，卖点好难，想格局吧，又想大盘不稳，总是差了点意思。虽然赚了点，不过我自己不太满意！大 肉 一口没吃到，关键这个问题一直重复犯，还是心性不够啊。今天卖点有问题。
6、国际复材：看到时已经大涨，又不太甘心，追高买入100股作跟踪，成本30.24元，收盘涨这+20.00%。30.84元。浮盈59.9元。
7、利通电子：今天大部分都在水下，快到水平时想着买100股跟踪，结果一个不留心就涨起来了，最后尾盘追高+6%，买了100股。成本114.55。收盘报115.06，浮盈50元。

七、明日计划
1、万邦医药：剩100股跟踪，看情况高抛低吸。不破20日线不走。
2、陇神戎发：基本不亏钱了，看情况冲高再卖，下跌看情况再补100-200股。
4、米奥会展：今天微利，看后续有冲高再卖，回调补100-200股。
4、国际复材：明天如果低开-5%以内，补100股，如果高开就先格局。不破5日线不走。
5、利通电子：明天可能有回调。如果低开-4%以内，看情况补100股，如果低开太多就先观察。如果高开就先格局。

只能截个图，再加深下错误印象，卖得不好，太着急了，想控制回撤，不格局就赚不到大利润，还要加强平衡，最好是能卖一半，拿一半，不过中船就200股，688开头只能一次性卖。

买入股票不能多，今天有点手忙脚乱的。还是没控制发情绪，被周末乱七八糟的信息给扰乱心性了。

中船特气又卖飞了。今天软件卡顿，挂卖单撤销都不行，结果延时成交了，没办法。赚点得了。

2026年7月24日，星期五，上证指数大跌-62.58点，收盘跌-1.61%，收报3814.2点。上涨家数555家，下跌家数4940家，涨停42支，跌停25支，成交量19444亿，比昨天缩量-2650亿。今天普跌格局，量能继续中降，下周一长鑫上市，抽血效应还在，科创半导体ETF上涨+3.37%，其他板块基本下跌。

一、指数复盘上证指数：下跌62.58点，下跌1.61%，收报3814.20点。上涨496支，下跌4449支，涨停42支，跌停24支。
深证指数：下跌348.63点，下跌2.47%，收报13774.68点。
创业板指数：下跌94.65点，下跌2.65%，收报3480.87点。
科创指数：下跌2.49点，下跌0.14%，收报1787.20点。
上证50：下跌22.42点，下跌0.75%，收报2956.35点。
创业板50：下跌104.23点，下跌2.74%，收报3703.93点。
科创50：下跌2.49点，下跌0.14%，收报1787.20点。

两市合计：成交量 10.77亿手，成交额 19444亿元。


二、情绪周期复盘
今天大盘白线和黄线同步下跌，且白线在黄线上，小盘概念股基本都下跌，大盘板块银行、保险、证券全面绿盘。兵装重组概念，中船系，国家大基金持股有红，其他板块全绿，量能又下跌，后续可能要回复到炒龙头股，连板股状态。

四连板2只：爱丽家居（存储芯片，拟收购欧康诺）三连板4只：
长缆科技（回购、增持，液冷）
三连板2支：新能股份（股东增持，风光能源）
五洲医疗（并购，医疗器械）
二连板13支：顺纳股份（数据中心）
汉缆股份（新弄电网，海上风电）
孚日股份（电解液添加剂）
东晶电子（摘帽复牌，碳酸锂）
中电鑫龙（算力上游，智能输配电）
长城军工（军工，弹药装备）
威派格（液冷泵，六纱网建设）
湖南天雁（兵装重组，涡轮增压）
深物业A（房地产，物业管理）
中岩大地（拟收购PCB刀具）
太阳电缆（海缆，电网设备）
建设机械（煤矿智能装备）
荣丰控股（跨境物流，房地产）

连板数下降到4连板，三连板梯队有2支，二连板数量增加到13支，短线连板情绪尚可。

三、盘面复盘
热点板块：
1、国防军工（兵装重组主线）【最强主线】 催化：兵装集团资产整合预期、地缘避险、十五五装备规划；代表：长城军工、湖南天雁 2 连板，建设工业涨停，超卓航科大涨。
2、半导体设备、先进封装 催化： SEMI 上调全球设备销售额预期、自主可控；科创 50 相对抗跌主要依靠该细分； 代表：托伦斯 20CM（4 天 3 板）、至纯科技、通富微电涨停。
3、电网设备 / 智能电网 催化：电网投资提速、迎峰度夏；全场空间板集中于此；代表：长缆科技 4 连板，顺钠股份、太阳电缆、汉缆股份 2 连板。
4、端侧 AI 催化：端侧生成式 AI 备案新增；属于 AI 板块内少数存活分支； 代表：博通集成涨停，瑞芯微、晶晨股份跟涨。
5、国有大行 / 高股息银行（防御避险） 大盘普跌环境下相对抗跌，资金避险配置。

冰点板块：
1、贵金属（当日最大重灾区） 前期连续上涨积累大量获利盘，避险资金集中止盈；招金黄金、四川黄金大跌 7%+。
2、算力租赁 / IDC（AI 高标集体退潮） 题材情绪大幅退潮，多只个股触及跌停；利通电子、证通电子领跌。
3、AI 应用、互联网软件 大模型应用、To B 软件全线杀跌，联迪信息、米奥会展等多股大跌超 10%。
4、电力运营（公用电力） 前期强势赛道集体补跌，京能电力、大唐发电、粤电力 A 跌停。
5、基本金属 / 有色资源 大宗商品预期走弱，周期板块同步兑现抛压。

今日资金流入前5大板块：
半导体：-0.1% +121.69亿
半导体设备：+3.4% +49.25亿
集成电路封测：+1.73% +28.42亿
数字芯片设计：-1.06% +27.57亿
电子化学品：-1.16% +13.9亿

今日资金流出前5大板块：
电力：- 4.92% -122.56亿
证券：-2.82% -65.37亿
火电：-5.91% -55.87亿
化学制药：-4.36% -54.06 亿
工业金属：-4.8% -53.62亿

今日首板23只：昨天首板102支。
1、科创板20cm 1支。超卓航科（控制权变更，军工）
2、创业板20CM 3支，托伦斯（半导体设备），光力科技（半导体划片机），中光防雷（AI服务器上游）。
3、主板+深市10CM。19支。兵装重组，并购，存储，长鑫概念，其他。

今日跌停25支：电力，火电，前期涨幅过大回调。

四、消息面复盘

2026 年 7 月 24 日 A 股 10 条核心股市要闻1、A 股全线缩量大跌，周末避险情绪升温，超 4900 只个股下跌

2、宁德时代抛出 A 股史上最大规模回购方案，重磅利好新能源板块

3、央行实施 MLF 操作，中长期流动性保持合理充裕 央行开展 5000 亿元 1 年期 MLF 操作，到期 4000 亿元，实现净投放 1000 亿元，平稳跨月末资金环境。市场利率维持稳定，政策层持续呵护流动性，对冲市场风险偏好回落压力。
4、北向资金大幅净流出，外资周末前置减仓，风格持续调仓

5、大摩发布预警：存储涨价行情或临近尾声，Q4 内存价格预计见顶 海外机构提示 AI 带动的存储周期存在阶段性回调风险；消息冲击存储芯片板块，江波龙、佰维存储等前期强势标的承压，市场开始担忧赛道 “利好兑现” 压力。

6、最高法、最高检出台内幕交易新规，7 月 27 日正式施行 新规进一步压实实控人、高管内幕交易法律责任，细化内幕信息敏感期认定，严厉打击“暗仓交易”，持续完善资本市场监管体系，净化交易生态。

7、发改委印发《可再生能源“十五五” 规划》，新能源长期政策框架落地 明确 2030 年风光装机目标，重点扶持钙钛矿光伏、光热、储能、太空光伏技术研发，持续拉动电网改造、大储产业链中长期需求。

8、外围风险扰动加剧，美股科技巨头集体暴跌，美债收益率上行

9、长鑫科技将于 7 月 27 日科创板上市，市场热议新股炒作监管预期 国内存储龙头正式登陆科创板；市场传闻监管引导理性交易，防范新股短期过度炒作，资金观望情绪上升，短期压制半导体板块情绪。

10、晚间回购潮扩散，多家上市公司跟进推出增持、回购计划 三一重工、益丰药房、苏州固锝等密集披露回购预案；叠加多家企业发布半年报业绩预告，中报披露进入收官阶段，业绩优劣将主导个股后续分化行情。

五、自选股复盘

今日把自选股池长城军工涨停，通富微电基本涨停，科技跟踪标的基本全绿，新添加新能股份，五洲医疗作为关注跟踪。

六、持仓股复盘
1、万邦医药：今天红盘时，分仓位卖出400股，基本卖出价为53元，看市场不太好，把仓位降了点，剩200股底仓，拿着跟踪。收盘报+4.16%，收在53.59元，浮盈1787元。今天操作没问题。
2、陇神戎发：今天上午-2%开盘，下跌-7%的时候，买入200股，11.89元的本，下午看涨不起来在11.6元卖了200股，做了个小倒T，收盘下跌-13%。收盘价11.18元，仓位500股，浮亏1047元。今天操作有点问题。不应该买入做T，应该按短线原则，开盘下杀直接清仓的。
3、米奥会展：开盘-7%，收盘下跌-13.79%，收报11.07元，仓位600股，浮亏1154元。今天操作有问题。应该按短线原则开盘直接清仓的。现在只能先拿着看情况再卖了。
4、长城军工：昨天涨停跟踪的，今天打板卖了300股，成本31.81元。浮盈69元。仓位不大，今天操作没问题。看下周一能不能涨停。
5、中般特气：这支票在320时买过，小赚了点。一路下跌至160时没敢抄底，观察几天了，今天看它上冲在224时想买入，结果没下得去手，一直到230元忍不住追高+7%买入了200股，成本230.02元。收盘+14.27%，收报245.67元。浮盈3128元。今天操作小问题。下手有点晚了。有追高问题。

七、明日计划
1、万邦医药：剩200股跟踪，看情况高抛低吸。不破20日线不走。
2、陇神戎发：股份已经跌破10日线，看能不能起稳，20日线不破再拿一下看看。
3、米奥会展：股价快到10日线了，看能不能在10日线站稳，如果不破10日线再拿下，如果破10日线就清仓出局。
4、长城军工：下周一上午不涨停就出局，如果低开-5%以下直接清仓，如果低开-5%以内，先格局下看看有没有冲高的可能再出。
5、中船特气：下周一不破5日线就先拿下，如果有大冲高就先出了。