缩减战线，卖卖卖了！

1、今天观察板块风格漂移、风格转换，高低切换非常明显，低位的消费、创新药大系大涨



所以把AI大系、AI科技 PCB灌墨块、MLCC、树脂、铜箔等。全部带崩了，跌停50多股，板块高低切换迹象
那么，把江丰电子 、翔鹭钨业 都走了
只留下了一个特发信息 ，没想到这个行情还能死死封住涨停，预期太强了。


观察钨的最高度，江钨装备 ，还在上板，银之杰 、怡达都是手慢了，就没开新车。
暂1车运行。

2、市场最强龙头所在，重点观察
银之杰为互联网金融龙头，大元泵业 为液冷龙头，江钨装备为大龙头。
7月是液冷产业从逻辑走向业绩与技术定型的共振期，英伟达Rubin 100%全液冷架构确立，打破风冷物理极限，重构数据中心TCO模型，紧抓冷板/CDU核心中军与波纹管/电子丙二醇高弹性增量两大抓手。

3、其他思路

a.碳氢树脂是AI高频高速PCB的卡脖子材料，长期被日本垄断，国内世名科技 技术领先M8已量产M9就绪；世名科技现有产能500吨/年，当前开工率约50%，产能弹性可达700至800吨，计划扩至1000吨。客户结构中生益科技 占出货量20%，台光、联茂各占10%，验证中客户包括南亚新材 、沪电。
光刻胶色浆业务为被低估的第二曲线，现有千吨级产能规划扩至2500至3000吨，单价约50至60万元/吨，净利率30%至40%，下游客户京东 方、华星光电等，一旦认证导入更换成本极高。

b.兴森科技 启动载板扩产，拟募资39亿元用于高阶mSAP基板智能制造及产业化项目，公司拥有国内最大ABF产能，正处于产业趋势加速基本面大幅转变的质变期。载板紧缺升级，需求端几何增长推动市场爆发，国内ABF工厂新料号报价上涨，看好三年维度国内ABF公司价值重估，同步看好兴森科技、华正新材 、深南电路 。

c.多头vcp核心：士兰微 、世名科技、新洁能 、八亿时空
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