谨慎持有

本周交易日只有三天，这三天收益确实不怎么好，因为新能源没怎么涨，虽然上涨前提条件还在，但短期内可能要开始回调了，周五趁下跌的时候调了仓位。

目前指数还没有出现明显的回调信号，连5日均线都还没有效跌破，那么自然就不需要太过担心，未来有效跌破5日均线后再开始考虑减仓的事吧。当然要是下周回踩的话，那就把剩下四成仓位加进去。


现在都在搞算力，光模块、光纤等个股已经涨了很多了，那么未来怎么样还真不好说，但是可以关注下游的企业。算力需求的本质是AI模型发展，AI模型发展最终还是要落地到场景，如果AI应用场景不能赚钱，那么发展AI的意义又何在。当AI应用场景落地能盈利了，那么就会进一步促进AI模型发展，AI模型发展又会进一步促进算力建设。下游的AI应用场景开始盈利了，那么就会给整个产业链反馈积极信号。目前上游硬件企业，中游算力平台的相关个股都经历过一轮上涨，那么下游应用的个股不可能不涨。像300058蓝色光标，前几年开始转型AI应用，而今转型后已经初步看到正反馈了，未来业务扩张可能会加速。

美伊战争的风险可能开始被弱化了，而新的风险是长期美债收益率突破5%，这个才是致命的。当下全球市场已经进入了一个加速上涨的周期，也就是泡沫扩大期，在这个时期内几乎所有股票市场都会开始加速上涨，可能会出现非理性繁荣，在这个时期内价格往往是上涨最快的，至于泡沫能多大什么程度？泡沫什么时候破灭，那就只能听天由命了。在泡沫破灭之前，好好享受泡沫带来的加速上涨期。