11.28 复盘+明日猜想

目前盘面依然偏向于轮动，而算电协同算是上周以来就比较有持续性的，尽管没有持续强但也趋势向上，核心高度也在横住。其他几个当下辨识度放一起看的话，其实就是算力、电力、光模块、储能这些，每个分支强势的标的基本都会轮动，给低吸的机会，至于右侧追高还需要观察才行。

今天电力算是比较强势且发散了储能，而算力有所调整，不过小龙虾这个事件本身确实是现象级别的，相关细分目前主要是算力和安全，那归根到底还是算力线，后面还有不小预期；其他的NV方向的光，光纤和新技术等等下周也要开GTC会了。

如果说去年DeepSeek的横空出世让大厂们被动跟牌，那这一次围绕OpenClaw的卡位战，大厂们的反应速度快得多，姿态也主动得多。阿里、腾讯、百度 、MiniMax、Kimi、360，huawei几乎在同一个时间窗口里密集入场，但仔细看每一家的动作，背后的逻辑其实高度一致。

他们表面上是在帮用户降低养虾门槛，本质上是在抢占下一个流量入口。用户为了部署OpenClaw而来，最终留下来消费的是云主机、对象存储、模型Token和增值服务。Agent持续在线、全天候运行的特性，决定了它的Token消耗量远比普通对话式AI高出一个数量级，用户一旦养成使用惯，就是一个近乎不间断的长期付费用户。

所以大厂们争的不是OpenClaw这个开源项目本身，而是谁能成为用户养虾这件事的基础设施提供商。且这一次OpenClaw的爆火同样得到了从地方到上面到云厂商的全面背书。各地公开提出产业配套补贴，各家云厂商的一键部署方案几乎同时上线。最终受益最稳定的，都是那些卖水、卖电、卖算力的人。尽管这个过程也有波折，比如存在bug，存在安全隐患，但这些问题终究是会快速迭代解决的

总之，这个行情阶段继续留意几个方向核心辨识度的表现，且距离节点远离越近看看能不能出现右侧的加强机会。算电协同这个大方向两个分支轮番表现，今天电力稍强，看看明天能不能轮到算力方向修复。其他也可以看下下周有预期的方向。

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明日思考:依然是轮动盘，关注算电持续性

1、算电协同今天有修复，核心容量中国能建 观察持续性，最好金开协鑫也能维持住横盘趋势，这边明天分歧预期，看能建分歧的承接情况;算力小龙虾今天是分歧的那明天有修复预期，这里核心依然是公有云优刻得 留意做t，然后连板宁波建工 看有无超预期反馈。

2、左侧思路埋伏航天方向，核心10看航天发展 报团，20这边观察飞沃。

总结:明天关注情绪持续性如何。

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  注：具体操作以独立团实盘提示为准，需要实盘搭车的老铁，欢迎流言
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以上仅是个人思路复盘，所做的明日计划，仅供参考

$中南文化(sz002445)$$宁波建工(sh601789)$$国安股份(sz000839)$$亚盛集团(sh600108)$