算力分歧，等待市场选择题材方向。

一、市场结构

机构依旧不愿意放弃光模块，但是已经明显分化了。龙虾算力这边高开低走，但是收盘看亏钱效应还行，不是很严重，但是只要光模块还在走强，题材就很难起来，这个吸血题材效应很大。再说了光模块的机构是相当强的机构，也不希望别人分流他的资金。这也是今天算力走弱的最主要原因。

二、市场数据
今天缩量了2500亿，达到24000亿。上涨 4536 家，下跌 850 家
缩量大涨，基本上代表着没怎么花钱。后面随时有可能变脸，说的就是机构端。所以还是多关注一下题材的分歧。

三、板块分析

1、算力
除了宁波建工 ，其余的集体投降，但是没有极端的负反馈。明天需要转强。
本质还在炒上游的算电协同，题材就算力和电力。
华胜天成 ：做t党很舒服的票，今天表现算强的，反包了上影线，看明天能否主动走强。
美利云 ：拉胯的不行，昨天被动，今天弱转强骗炮，基本废了。身位板分时炸板表现的不强基本就废。
云赛智联 ：主动去引领分歧，今天也算有些承接，看明天怎么走
拓维信息 ：跟华胜一起，他们2个要是一起回流，板块情绪才能起来。昨天说了3板不一定站的上去，果然如此。

大模型:龙虾其实提高了大模型的盈利预期，这里不动不正常，所以持有的耐心等。今天360、昆仑还算有资金去介入。持续跟踪.

2.电力：杭电股份 还能顶住，沿着五日线走趋势是最好的。
出海电力都是中字头的大票，不是短线票，适合T。

3、大科技
英伟达 系大举反攻，昨天从日K上看是有资金去超低的额，尤其是天孚通信 20日线，包括长飞光纤 ，这里就当做资金去做的一个双头预期就好了。

4.商业航天：航天发展 独苗了，今天还算强，量化每天做T,没有板块支持了。很难再带动商航。