2026.2.2复盘总结

1、美联储新主席沃什，弱美元转变为强美元预期。周末消息，贵金属暴跌，马斯克100万颗卫星，AI应用元宝10亿红包、千问，易中业绩。

2、2.6万亿，123家跌停，跌幅超5%800多家。指数跌幅都超2%，上证跌超百点。

3、贵金属、有色。消息面上，1月30日，国际贵金属市场出现崩盘式跳水，现货黄金盘中最高跌超12%，最终收跌9.52%，报4865美元/盎司；现货白银盘中一度暴跌36%，最终收跌26.9%，报84.7美元/盎司。均创下数十年来最大单日跌幅。今天现货黄金失守4500美元/盎司，日内跌8.08%。现货白银跌至74美元/盎司，日内跌超13%，较历史高位回落50美元，仅三个交易日抹平一个月涨幅。沪金 铜 铝 镍 锡 碳酸锂 期货全跌停。

贵金属、有色板块大面积低开，湖南黄金 、晓程科技 、西部黄金 、四川黄金 、中金黄金 、招金黄金 、白银有色 、湖南白银 、豫光金铅 等三十余股跌停。

4、石油天然气大跌。消息面上，布伦特原油期货跌幅扩大至3%，报67.208美元/桶。

中曼石油 、准油股份 、山东墨龙 、洲际油气 、石化油服 跌停，通源石油 、潜能恒信 、科力股份 跌超10%，贝肯能源 、海油发展 、首华燃气 、惠博普 、中海油服 跟跌。

化工回调，鲁西化工 、卫星化学 跌停，万华化学 、中国化学 、中化国际 、氯碱化工 跟跌。

煤炭走弱。大有能源 触及跌停，晋控煤业 、宝泰隆 、中国神华 、中煤能源 、兖矿能源 、山西焦化 跟跌。

5、商业航天活跃。消息面上，美国联邦通信委员会的一份新文件显示，SpaceX正在申请发射并运营一个由至多100万颗卫星组成的星座，这些卫星具备前所未有的计算能力，以支持先进的人工智能。

西部材料 涨停开，天银机电 涨超9%，中国卫星 、再升科技 、烽火通信 、华力创通 、通宇通讯 跟涨。

6、AI应用。腾讯旗下AI助手元宝10亿红包活动正式开启，时间持续到2月17日。元宝红包相关话题冲上热搜榜首，元宝app也冲上苹果 商店app免费榜第一。百度 5亿。阿里的千问APP宣布投入30亿启动“春节请客计划”，将于2月6日正式上线。春节期间，千问App将联合淘宝闪购、飞猪、大麦、盒马、天猫超市、支付宝等阿里生态业务，以免单形式请全国人民在春节期间吃喝玩乐。遥望科技 涨停，浙文互联 开，通达海 涨超12%。

腾讯回应“元宝崩了”：瞬时流量激增 部分服务现短暂不稳定。算力租赁拉升，腾讯云方向领涨，群兴玩具 、利通电子 直线涨停，亚康股份 、世纪恒通 、润泽科技 、网宿科技 、中富通 等跟涨。

7、光模块。消息面上，中际旭创 25年净利98-118亿，同比翻倍，4季度汇兑损失2.7亿。新易盛 25年净利94-99亿，同比2.3倍，2025Q4净利环比增长29%-50%。

新易盛涨超10%回落，总市值突破4600亿，天孚通信 、旭创回落，腾景科技 、德科立 、长飞光纤 、长光华芯 跟涨。

光通信逆势活跃。消息面上，Meta将在2030年前向康宁 支付60亿美元，用于购置其AI数据中心用的光纤光缆。此前据光电通信，2025年第四季，国内G.652.D光纤含税价平均约为25元/芯公里，较2025年第二季度的20元/芯公里环比增长约25%。最新30-40元/芯里。长飞光纤6天3板开，创历史新高，通鼎互联 2连板，通光线缆 涨超10%，亨通光电 、烽火通信、长江通信 、长盈通 等跟涨。

8、电网设备走强，消息面上，当前，全球AI算力建设进入爆发期，电力设备变压器正升级为算力基础设施的核心。在广东、江苏等地，大量变压器工厂已经处于满产的状态，其中部分面向数据中心的业务订单都排到了2027年。

通光线缆20CM，双杰电气 20CM开，杭电股份 、白云电器 2连扳，三变科技 、保变电气 、顺钠股份 涨停。亿能电力 、安靠智电 、新特电气 涨超10%，和顺电气 跟涨。

9、机器人 午后拉升。消息面上，特斯拉 官方微博 消息，第三代特斯拉人形机器人即将亮相，从第一性原理出发，进行重新设计，通过观察人类行为即可学新技能，预计年产百万台。

模塑科技 涨停开，天奇股份 、五洲新春 、昊志机电 、世运电路 、万向钱潮 、方正电机 跟涨。

10、芯片半导体走弱。存储产业链方向领跌，兆易创新 、万润科技 、太极实业 跌停，开普云 、香农芯创 、江波龙 、普冉股份 跌超10%，华虹公司 、富满微 跌10%，闻泰科技 跌停，明微电子 、有方科技 、聚辰股份 、同有科技 均跌超10%。

11、电力板块局部异动。晋控电力 涨停开，南网能源 逼近涨停，九洲集团 、南网储能 、吉电股份 、国投电力 等跟涨。消息面上，国家发展改革委发布《关于完善发电侧容量电价机制的通知》，建立电网侧独立新型储能容量电价机制。

12、培育钻石/超硬材料走强。黄河旋风 涨停，惠丰钻石 、力量钻石 、四方达 、沃尔德 跟涨。

13、影视板块。影视板块延续强势，横店影视 3连板，博纳影业 涨停，金逸影视 、欢瑞世纪 、幸福蓝海 、中国电影 跟涨。消息面上，今年春节连休9天的超长假期点燃了人们的消费热情，目前已定档的6部影片。多家券商预测，2026年马年春节档总票房有望冲击80亿-120亿元，再创历史新高。

14、三大电信运营商走弱。早盘三大电信运营商集体走弱，中国移动 跌近4%，创2024年6月以来新低，中国联通 、中国电信 均跌超4%。消息面上，中国移动 、中国联通 、中国电信 2月1日均发布公告称，电信服务增值税税目适用范围调整，税率由6%调整为9%，将对公司收入及利润产生影响。

15、白酒概念表现活跃。白酒概念表现活跃，水井坊 3天2板开，皇台酒业 3连板，金种子酒 、贵州茅台 、中锐股份 、金徽酒 跟涨。消息面上，中信建投 研报指出，预计2026年白酒行业见底，头部市占率将提升，看好春节前后白酒板块或迎十年大底投资机会。

总结：资源股A杀压制市场情绪，轮动行情，年报业绩线，商业航天、AI应用、AI算力、机器人、半导设备。