太空光伏，反弹一触即发

原油补跌，那化工涨价逻辑就坡脚了

原油也补跌了？？

看看这周怎么个事

跑步进场

 

新闻事件：

1月31日，SpaceX向FCC提交申请，拟部署最多100万颗卫星用于大规模AI推理及数据中心，轨道高度500-2000公里。这不仅是算力的布局，更是对近地轨道资源的极限挤压。

核心逻辑升级：

透过“算力”看本质，实为“太空圈地”：虽然SpaceX名义上申请的是“AI算力卫星”，但其部署高度（500-2000km）正是近地轨道（LEO）的黄金地带。在ITU“先申报先得”的规则下，申请100万颗实则是利用海量卫星物理锁死轨道资源和频谱资源。卫星具有排他性和永久占领属性，这是一场“不再有”的资源争夺战。

意在6G话语权，算力只是前菜：商业航天是6G“空天地一体化”的物理基石。中美争夺好的星位，本质是在争夺未来全息社会和6G时代的底层基础设施控制权。太空算力只是未来应用的一小部分（便于过审和融资），更广阔的通信、制造、能源用途将随之展开。

“时不我待”的紧迫感：面对SpaceX的百万级锁量，发射窗口期正急剧收缩。这已不是商业选择，而是国家战略必争。未来3-5年将是发射量的指数级爆发期，这将对火箭运力（发动机、箭体）提出极其旺盛的刚性需求。

投资建议：

中美太空竞赛白热化，“火箭运力”是当前最大的瓶颈，“卫星制造”是最大的增量。

商业航天是中美共振的史诗级赛道。

火箭环节（运力是王道）：关注高价值量的发动机3D打印、箭体结构及贮箱。

标的： 飞沃科技、国机精工、航天动力、银邦股份、德恩精工、哈森股份、广联航空、超捷股份。

卫星环节（载荷是核心）：关注通信及处理载荷。

标的： 信科移动、烽火通信、臻镭科技、铖昌科技、上海瀚讯、国博电子。

太空新基建（算力与能源）：

标的： 顺灏股份、云南锗业、明阳智能、乾照光电、罗曼股份、中科星图、连城数控、晶盛机电、钧达股份。

SpaceX（中美共振）：

标的：安徽合力、中来股份、迈为股份、奥特维、信维通信、宇晶股份、世运电路等。

来源：东吴证券

华西马斯克研究团队研报对比
之前 
最新（保留西部材料、通宇通讯、信维通信，新增钧达股份、迈为股份、东方日升、拉普拉斯、连城数控） 

跑步进入卡尔达肖夫二级文明

姐姐别急，周一看强度，航天真起势的话，海兰信的筹码结构不错