1.28复盘

 今日（1月28日）情绪盘面复盘

1. 整体情绪数据

指标 数据 说明
涨停数 84只 较前一日略有增加，但个股跌多涨少
炸板数 36只 炸板率约 30%，显示封板资金仍有分歧
连板晋级率 57.14% 较前一日提升，资金向高标聚集
市场人气情绪值 4.9度（偏低） 整体情绪仍偏谨慎

2. 主线与轮动格局

· 绝对主线：涨价概念（贵金属/油气/化工）
· 情绪标杆：白银有色 （7连板）、中国黄金 /豫光金铅 /四川黄金 （4连板）、招金黄金 （8天5板）、湖南黄金 （3连板）。
· 驱动消息：国际金价突破5300美元/盎司，白银突破112美元/盎司；特朗普表态不担心美元下跌，强化避险逻辑。
· 资金扩散：热度从贵金属向工业金属（铜、铝）、化工、煤炭等顺周期方向扩散。
· 轮动热点：半导体（存储/模拟芯片）
· 情绪标杆：康强电子 （2连板）、气派科技 、盈新发展 等。
· 驱动消息：三星、SK海力士对苹果 LPDDR内存报价涨幅超80%；中微半导 体宣布MCU、Norflash等产品涨价15%-50%。
· 盘面表现：存储方向向模拟芯片扩散，半导体设备股午后因ASML财报超预期获资金回流。
· 局部回流：商业航天/太空光伏
· 情绪标杆：巨力索具 （15天8板）、再升科技 （涨停）、西部材料 、乾照光电 等。
· 驱动消息：马斯克宣布六周后启动星舰V3测试；SpaceX聘请投行为IPO准备，力争7月上市。
· 盘面表现：午后资金局部回流，但板块整体修复力度仍依赖太空光伏趋势抱团票的反包。
· 调整板块：AI应用/光伏/机器人
· AI应用：志特新材 等多股跌超10%，因业绩预告期资金规避高位题材股。
· 光伏/机器人：板块领跌，资金被顺周期吸血。

 明日（1月29日）机会与方向

1. 核心观察点

观察维度 关键标的/信号 含义
总龙头状态 白银有色（7连板） 若继续晋级，则顺周期主线仍可持续；若出现巨量分歧，则警惕高位集体退潮。
主线分歧程度 中国黄金、湖南黄金等连板股 若出现大面积炸板或深水低开，说明资金开始从涨价概念流出。
轮动持续性 半导体（康强电子）、商业航天（巨力索具） 若能在分化中保持强势，则有望成为资金切换的方向。
炸板修复情况 今日炸板的36只个股（尤其是趋势品种） 若出现快速反包，说明市场承接力仍强。

2. 潜在机会方向

· 主线的分歧低吸：若贵金属/化工等核心标的发生恐慌性跳水（尤其是早盘），可轻仓博弈盘中分歧转一致的回封机会，绝不追高。
· 半导体的趋势延续：存储、模拟芯片等涨价逻辑最硬，关注康强电子、气派科技、盈新发展等能否走出趋势加速。
· 商业航天的反弹延续：关注巨力索具、再升科技等能否带动板块整体放量，太空光伏（乾照光电等）是否结束调整。
· 新题材的试错：若明日顺周期大幅分歧，注意盘中出现的新热点首板（例如与夜间消息相关的板块）。

3. 风险提示

· 业绩预告期：仍有大量公司未发布业绩预告，对业绩不确定的高位题材股（尤其是AI应用）需谨慎。
· 资金吸血效应：顺周期板块成交巨大，若继续强势，其他板块仍可能缺乏流动性。
· 炸板率偏高：30%的炸板率说明封板资金信心不足，打板时需优选板块核心、有涨价或业绩支撑的品种。

 总结

今日（1月28日）市场情绪整体谨慎，资金高度聚焦于涨价概念（贵金属、化工、半导体），而AI应用、光伏等板块则被吸血调整。明日（1月29日）关键在于观察白银有色的总龙头反馈，以及资金是否会从顺周期流向已调整的半导体、商业航天等方向。操作上，坚持“买在分歧、卖在一致”，优先关注主线核心标的的分歧低吸机会，对非主线板块的跟风板保持警惕。