【1.15日复盘】冰点已至！谁将引领新周期？明日破局点与核心策略推演

今日市场用一场酣畅淋漓的 “退潮洗礼” ，再次为我们上了一堂生动的风险教育课。71家跌停，高位股集体A杀，连板晋级率骤降至冰点……这一切都在清晰地宣告：上一个以纯题材炒作为核心的情绪周期，正式结束了。

但真正的猎手，从不在恐慌中迷失，而是在冰点中嗅到新生的气息。老周期的落幕，恰恰是新周期酝酿的开始。下面，我将为你拆解今日盘面，并推演明日关键的破局点与擒龙策略。

01 周期定位：退潮期确认，静待新王

首先，我们必须对市场情绪进行精准的“周期定位”。

当前处于“主跌退潮期”的确认阶段。核心特征有三：

1. 空间压制：市场连板高度被牢牢压制在4板，无法突破。博菲电气 、人民网 明日的走势，将定义这里是退潮中继还是止跌起点。
2. 亏钱效应扩散：高达71只跌停，且中国卫通 、雷科防务 等前期人气股出现连续跌停的A杀走势，这是退潮期最明确的信号。亏钱效应从局部扩散到全局。
3. 资金高切低：成交量萎缩至2.91万亿背景下，资金从高位题材股仓皇出逃，部分流入半导体、有色等略有业绩或政策支撑的方向，这是典型的避险和切换行为。

结论：防守是第一要务。在旧周期高位股亏钱效应未充分释放（跌停数锐减、A杀停止）前，任何对老主线的留恋和抄底，都是与周期为敌。

02 梯队拆解：聚焦活口，寻找火种

退潮期，市场的连板梯队就像大浪淘沙后留下的“火种”，它们的方向，大概率是新周期的方向。

当前梯队结构呈现 “高度压制、低位试错” 的典型特征：

核心梯队结构解析

博菲电气 4板 化工、商业航天 双概念高标，明日与人民网竞争周期破局龙。需观察能否抗住板块分歧。
人民网 4板 AI安全 题材独立，走势受板块拖累小。是情绪稳定性测试的标杆。
外服控股 3板 AI应用 纯应用端活口，面临前高压力，晋级需要板块强力助攻。
三变科技 7天4板 电网设备 趋势强庄股，代表“政策/业绩线”。走趋势概率大于连板，观察有无超预期表现。
七彩化学 2板（20cm） 光刻胶 创业板先锋，半导体日内最强分支的先于龙。能否3板是题材持续性的关键。
石基信息 2板 AI应用、阿里生态 阿里生态核心，与新华都 、众信旅游 形成小队形。是AI应用板块修复的希望所在。
盛路通信 4天3板 商业航天 “地天板”独苗，人气十足。但板块已退潮，明日需弱转强，否则容易补跌。

梯队核心看点：

· 4板双雄：它们不仅是空间代表，更是情绪锚点。明日切忌出现“核按钮”（开盘秒跌停），若能有一只能换手晋级5板，将是情绪逆转的第一信号。
· 2板军团：这里是新周期龙头的核心摇篮。“AI应用+阿里” 与 “半导体（光刻胶）” 是两大主要争夺方向。谁能率先走出强势3板并带动板块，谁就可能获得新周期主线资格。

03 主线逻辑：新老碰撞，谁主沉浮？

当前市场存在三条主要博弈线：

1. 旧主线（AI、商业航天）：处于退潮阶段。今日仅有阿里生态和盛路通信等少数活口。它们的意义在于“抵抗”，观察点在于能否止住板块的下跌势。操作上，只观望，不参与。

2. 新试错线（半导体、光刻胶）：受益于台积电 资本开支及国产替代逻辑。午后爆发，但板块内缺乏高标，持续性存疑。核心观察七彩化学能否打开20cm空间，以及中军龙头是否表态。

3. 独立趋势线（电网、有色等）：以三变科技和部分有色股为代表。逻辑是政策和业绩预期。这类个股多走趋势，不适合连板接力玩法，更适合低吸。

结论：短线选手的聚焦点，应放在由2板向3板晋级、且能带动板块的新试错线上。

04 明日推演与核心策略

基于以上分析，制定明日作战计划：

第一步：开盘定势（9:25-9:40）

· 看锚点：紧盯博菲电气、人民网的开盘溢价及走势，不能出现核按钮。
· 看亏钱效应：昨日跌停的高位股（如中国卫通）是否继续一字跌停或大幅低开。这是决定能否开仓的首要条件。
· 看板块竞价：半导体、AI应用板块的竞价强度，有无大单一字板出现。

第二步：聚焦核心机会

· 最佳情况（情绪修复）：高位股止跌，4板之一晋级。则重点参与 “2进3”最强换手板，方向优先半导体（光刻胶）和阿里生态。
· 一般情况（情绪混沌）：高位股震荡，空间板断板但未核。则仓位控至最低，只考虑午后唯一空间板（最高板）的回封机会，或绝对低位首板。
· 最差情况（继续退潮）：高位股A杀继续，跌停家数未减。空仓观望，管住手。等待情绪冰点数据（如跌停数超80家）后的逆转机会。

第三步：关键备选目标

· 破局龙候选：博菲电气/人民网（仅限唯一空间板换手晋级考量）。
· 新周期火种：石基信息（需带动阿里生态）、七彩化学（需半导体板块加强）。必须满足放量换手条件。

个人操作:
利欧股份 :1.14日打板买入，今日低位加仓

美年健康 :1.14日打板买入，今日逢高取关。

石基信息:1.15日排班买入

心法总结：
退潮期，比的不是谁赚得多，而是谁回撤控制得好。市场永不关门，机会永远在下一个周期。

真正的龙头，将在这次冰点洗礼后，与我们不期而遇。保持耐心，保持敏锐，子弹上膛，静候那个与指数和情绪共振向上的 “破局点”。

龙头，永远是周期之子；顺势，才是交易之魂。