1111 盘面梳理

一、智能电网（AI电力）

冲高回落

6板：摩恩电气
1板：三星医疗 、炬华科技

催化事件1：美国电力 短缺成AI算力扩张新瓶颈，受数据中心AIDC Capex大幅增长带动，北美大型燃气轮机订单已排到2030年，小型燃气轮机2025年订单翻倍。

催化事件2：机构称，上修美国储能2026年预计装机76GWh，同比增近44%，预计2030年美国储能超350GWh，年复合增长40-60%，对应电池需求近500GWh。

催化事件3:微软 首席执行官纳德拉近期在 BG2 播客中表示，尽管市场对 AI 芯片的需求持续高涨，但微软当前面临的并非算力过剩，而是数据中心的供电和物理空间已接近极限，导致大量 AI 芯片只能滞留在库存中，无法通电运行。纳德拉认为，当前真正的瓶颈并非芯片供应，而在于“电力供给”。

二、锂电池

高低切

4板：孚日股份
1板：方大炭素 、雄韬股份 、奥克股份 、永太科技 、三祥新材

催化事件1：截至11月3日，六氟磷酸锂均价为11.35万元/吨，最高报价为11.7万元/吨，较10月初的6.33万元/吨几乎翻了一番。

催化事件2：电解液涨价。

三、食品饮料

昨日板块异动，今日分化

2板：欢乐家 、三元股份
1板：中粮糖业 、保龄宝

事件1：11月7日，财政部发布2025年上半年中国财政政策执行情况报告，将继续实施好提振消费专项行动，对重点领域的个人消费贷款和相关行业经营主体贷款给予财政贴息。

事件2：11月9日，国家统计局发布数据，10月份PPI环比由上月持平转为上涨0.1%，为年内首次转正。